Eierfinansiering - definisjon, fordeler og risiko
Hva er eierfinansiering?
Eierfinansiering er en transaksjon der en eiendoms selger finansierer kjøpet direkte med personen eller enheten som kjøper det, helt eller delvis.
Denne type arrangement kan være fordelaktig for begge selgere og kjøpere fordi det eliminerer kostnadene til en bankformidler. Eierfinansiering kan imidlertid skape mye større risiko og ansvar for eieren.
Viktige takeaways
- Eierfinansiering blir noen ganger referert til som "kreativ finansiering" eller "selgerfinansiering".
- Vanligvis er denne typen finansiering offentliggjort i reklame for en eiendom når eierfinansiering er et alternativ.
- Eierfinansiering krever at selgeren tar på seg kjøperens standardrisiko, men eiere er ofte mer villige til å forhandle enn tradisjonelle långivere.
- Eierfinansiering kan gi ekstra inntekt til selgeren i form av renter.
- Noen ganger er eierfinansiering kjent for å hjelpe en eiendom til å selge raskere i kjøpers marked.
Forstå eierfinansiering
En kjøper kan være veldig interessert i å kjøpe en eiendom, men selgeren viker ikke fra en pris på 350 000 dollar. Kjøperen er villig til å betale det beløpet og kan sette 20% ned - $ 70 000 som de tjente på salget av sitt tidligere hjem. De måtte finansiere $ 280 000, men de kan bare bli godkjent for en
tradisjonelt boliglån til et beløp på 250 000 dollar.Selgeren kan gå med på å låne dem 30 000 dollar for å gjøre opp differansen, eller de kan gå med på å finansiere hele 280 000 dollar. I begge tilfeller ville kjøperen betale selgeren månedlig, rektor pluss renter på lånet. Disse lånene er noe vanlige når kjøper og selger er familie eller venner eller er tilknyttet på annen måte utenfor avtalen.
Eierfinansiering er i bare en kort periode i mange tilfeller til kjøperen kan refinansiere for å betale eieren i sin helhet.
Fordeler og ulemper ved eierfinansiering
Eierfinansiering er mest vanlig i et kjøpers marked. En eier kan vanligvis finne en kjøper raskere og fremskynde transaksjonen ved å tilby finansiering, men det krever at selgeren tar risikoen for mislighold av kjøperen.
Selgeren kan kreve en større nedbetaling enn en boliglånstaker ville kompensere for risikoen. Nedbetalinger kan variere fra 3% til 20% med tradisjonelle boliglån långivere, avhengig av lånetype. Nedbetalinger kan være 20% eller mer i eierfinansierte transaksjoner.
På oppsiden kan disse transaksjonene tilby selgeren månedlig kontantstrøm som gir bedre avkastning enn renteinvesteringer.
Kjøpere har vanligvis den største fordelen i en eierfinansiert transaksjon. De generelle finansieringsvilkårene er vanligvis mye mer omsettelige, og en kjøper sparer på bankvurderte poeng og lukkekostnader når de foretar betalinger direkte til selgeren.
Krav til eierfinansiering
En eierfinansieringsavtale bør tilrettelegges gjennom en gjeldsbrev. Gjeldssedelen beskriver vilkårene for ordningen, inkludert, men ikke begrenset til, rente, tilbakebetalingsplan og konsekvensene av mislighold. Eieren beholder vanligvis også eiendomstittelen til alle betalingene er foretatt for å beskytte seg mot mislighold.
Noen gjør-det-selv-transaksjoner kan administreres fullt ut av eieren, men bistand fra en advokat er generelt tilrådelig for å sikre at alle basene er dekket. Å betale for et tittelsøk kan også være gunstig for å fastslå at eieren/selgeren faktisk er i stand til selge eiendommen og at de til slutt kan frigjøre tittelen i bytte mot finansiering av en del eller hele avtale.