Aksjonsbesparelsesplan Definisjon

Hva er en aksjesparingsplan?

I en aksjespareplan gir visse kanadiske provinser skattefradrag til innbyggere som kjøper innledende offentlige tilbud (Børsnoteringer) av lokale selskaper. Aksjespareplaner er designet for å oppmuntre mellom- og høyinntektsgivere til å investere i provinsøkonomier for å fremme veksten i lokale virksomheter. Det er også aksjespareplaner i andre land, men de er litt forskjellige. For eksempel beskriver begrepet "aksjesparingsplan" en type gjennomsnittlig dollarkostnad (DCA) investeringsprogram som ble brukt i Hong Kong.

Forstå aksjesparingsplaner

Selv om lignende planer eksisterer i flere land, er de mest kjente aksjespareplanene i kanadiske provinser, for eksempel Alberta, Ontario og Quebec. Kanadiske provinser har sine egne unike aksjespareplaner. Quebec Stock Savings Plan (QSSP) ble lansert i 1979, og det er planen for den kanadiske provinsen Quebec. Denne spesielle planen gir skattefordeler til innbyggere i Quebec som kjøper nye aksjer fra lokale Quebec -selskaper.I mars 2012 ble aksjer av Nemaska ​​Lithium, et lete- og utviklingsselskap i James Bay -regionen i Quebec notert som "gyldige aksjer" og kvalifisert for provinsens aksjespareplan.En annen stor kanadisk aksjesparingsplan er Alberta Stock Savings Plan (ASSP) - et program som gikk i bruk 1. februar 1986.

Generelt kan deltakere i aksjespareplaner allokere opptil 10% av inntjeningen til kjøp av kvalifiserte aksjer. Interesserte investorer bør først kontakte kvalifiserte megler-forhandlere for å sikre at de er kvalifisert til å bidra til programmet. I så fall ville forhandleren arrangere en plan i investorens navn og sikre kvalifiserte aksjer på investorens vegne. Denne meglerforhandleren vil være ansvarlig for å opprettholde kontoen, registrere alle transaksjoner og gi investorer årlige uttalelser. Uttalelsene rapporterer poster som anskaffelseskostnader, maksimal potensiell skattefradrag for kvalifiserte aksjer som er kjøpt, og disponeringskostnaden for alle aksjer som er trukket fra en plan i løpet av året.

Deltakere i aksjespareplaner kan bare investere i "kvalifiserte aksjer" i selskaper, som må skaffe seg kvalifikasjonsbevis. Et selskap kan skaffe slik dokumentasjon ved å søke hos den tilsvarende provinsielle kassereren. Selskapet må også tilfredsstille spesifikke kriterier. Hvis et sertifikat gis, vil det klassifisere selskapet som enten et "fremvoksende", "modent" eller "ekspanderende" selskap, avhengig av dets omløpsmidler og inntektsprofil.

Fordeler med aksjesparingsplaner

Skattefordelene ved en aksjespareplan for investorer er tydelige, men det er også andre fordeler. Canada er et av de mest stabile og velstående landene i verden. Så kanadiere kan unngå politiske risikoer å investere i mindre stabile land ved å gjøre lokale investeringer i aksjespareplaner. Selskapene som dekkes av aksjespareplaner er lokale, har en tendens til å være små og er ofte nye. Denne kombinasjonen betyr at investorer har større innflytelse på selskapene.

Aksjespareplaner gir også fordeler for provinsregjeringer. Selv om de mister skatteinntekter ved å gi skattelettelser til aksjespareplaner, får de også mer penger på grunn av økte investeringer i økonomien. Mer investering betyr mer kapital, noe som øker Arbeidsproduktivitet. I en markedsøkonomi tjener arbeidskraft sitt marginalt produkt, så høyere produktivitet fører til økte lønninger. Høyere lønninger øker også inntektsskatteinntektene direkte for provinsregjeringer. Mer inntekt kan også redusere etterspørselen etter velferd programmer og lavere offentlige utgifter.

Kritikk av aksjespareplaner

Den desidert viktigste ulempen med en aksjespareplan for investorer er mangelen på diversifisering. For eksempel er Albertas økonomi sterkt avhengig av oljeindustrien. Det følger at de lokale investeringene som kreves for å dra nytte av Albertas aksjespareplan, også er avhengig av oljeprisen. De kollaps i oljeprisen tidlig i 2020 påvirket oljeinvesteringene sterkt, langt mer enn aksjemarkedet som helhet.

Det faktum at aksjespareplaninvesteringer er konsentrert i lokaløkonomien, skaper ytterligere risiko. Hvis den lokale økonomien gjør det dårlig, kan investorer miste jobben og måtte selge sine lokale investeringer når markedsprisene er lave for å betale for utgifter. Slike situasjoner gjør det vanskelig å forfølge en kjøpe og holde strategi med aksjespareplan.