Vanguard Total Stock Market Index Fund vs. Индексный фонд Vanguard 500: в чем разница?

Vanguard Total Stock Market Index Fund vs. Индексный фонд Vanguard 500: обзор

Двумя наиболее популярными продуктами Vanguard являются индексный фонд Vanguard Total Stock Market Index Fund Admiral Shares (VTSAX) и Vanguard 500 Index Fund Admiral Shares (VFIAX). Хотя оба могут функционировать как подходящие основные фонды в портфеле акций эти похожие по звучанию паевые инвестиционные фонды придерживаться различных инвестиционных стратегий.

Как следует из названия, фонд Total Stock Market Index Fund обеспечивает доступ ко всему рынку акций США, который представлен Центр исследования цен на безопасность (CRSP) Общий рыночный индекс США, насчитывающий около 4000 акций.

С другой стороны, индексный фонд 500 предоставляет доступ только к 500 крупнейшим компаниям США, как и индекс S&P 500. В этой статье мы рассмотрим некоторые сходства и различия между этими двумя популярными ПИФы Vanguard.

Обратите внимание, что существует два класса индексного фонда Vanguard Total Stock Market Index Fund и Vanguard 500 Index Fund - акции Admiral и акции инвестора. Доли инвесторов обоих фондов - акции инвестора фондового индекса Vanguard Total Stock Market (VTSMX) и Vanguard 500 Index Fund Investor Shares (VFINX) больше не открыты для новых инвестиций. Единственная разница между паевыми фондами Адмирала и Инвестора - это минимально необходимые инвестиции.

Индексный фонд общего фондового рынка Vanguard (VTSAX)

Индексный фонд общего рынка акций Vanguard (VTSAX) обеспечивает диверсифицированный доступ к акциям с малой, средней и большой капитализацией, а также к стоимостным акциям, торгуемым на бирже. Nasdaq и Нью-Йоркская фондовая биржа (NYSE).

Создано нояб. 13 февраля 2000 года взаимный фонд достиг средней годовой доходности 8,42% с момента его создания (по состоянию на 30 июня 2021 года). Эта доходность почти идентична доходности фонда. ориентир, индекс общего рынка США CRSP. Фонд использует подход репрезентативной выборки для аппроксимации всего индекса и его ключевых характеристик.

По состоянию на 31 июля 2021 года фонд владел 3908 акциями и контролировал чистые активы на сумму 1,3 трлн долларов. Ее крупнейшие холдинги составляют технологические, финансовые, промышленные, медицинские и потребительские компании. VTSAX взимает чрезвычайно низкий коэффициент затрат 0,04% и требует минимальных вложений в размере 3000 долларов США.

Индексный фонд Vanguard 500 (VFIAX)

Первый индексный фонд для индивидуальных инвесторов, по словам компании, Vanguard 500 Index Fund (VFIAX) обеспечивает доступ к подмножеству всего фондового рынка США, в частности, Индекс Standard & Poor's 500, на долю компаний-компонентов которого приходится около трех четвертей стоимости фондового рынка США.

Индексный фонд Vanguard 500 стремится повторить свой эталонный индекс, инвестируя свои чистые активы в акции, составляющие индекс и содержащие каждый компонент примерно того же веса, что и показатель. Таким образом, фонд практически не отклоняется от индекса S&P 500, который он призван имитировать.

Фонд был выпущен ноябрь. 13, 2000. По состоянию на 31 июля 2021 г. среднегодовая доходность 7,93%.

По состоянию на 30 июня 2021 года индексный фонд Vanguard 500 имел чистые активы в размере 753,5 миллиарда долларов и, несмотря на название, владеет 507 акциями. Как и его дочерний фонд, VTSAX взимает коэффициент расходов 0,04% и требует минимальных инвестиций в размере 3000 долларов США.

Ключевые отличия

По сравнению с индексным фондом Vanguard Total Stock Market Index Fund, индексный фонд Vanguard 500 исторически демонстрировал несколько более низкую непостоянство и вернуться. Тем не менее Коэффициенты Шарпа (наиболее широко используемый метод расчета доходности с поправкой на риск) практически идентичны, что указывает на то, что инвесторы в оба фонда имели схожую доходность с поправкой на риск.

Фонд Vanguard Total Stock Market Index Fund лучше всего подходит для инвесторов с умеренной и высокой степенью толерантности к риску, которые стремятся выйти на фондовый рынок США с небольшими затратами. Кроме того, он может функционировать как единый внутренний фонд акций в портфеле.

Между тем, индексный фонд Vanguard 500 подходит в качестве основного акционерный капитал для инвесторов с долгосрочным инвестиционным горизонтом и предпочитающих более низкий риск рынка акций с большой капитализацией. Поскольку он концентрируется на более консервативных, акции с большой капитализацией, этот фонд может лучше всего работать в диверсифицированном портфеле, который включает в себя другие типы акций для роста.