วิธีที่ดีที่สุดในการซื้อเครื่องเงิน

ในช่วงที่เศรษฐกิจตกต่ำหรือเมื่อคาดว่าจะเกิดภาวะถดถอย นักลงทุนจำนวนมากได้สบายใจในการเป็นเจ้าของ โลหะมีค่า. ออกแบบมาเพื่อป้องกันเงินเฟ้อและความคลุมเครือในตลาด สินทรัพย์ประเภทนี้มีความน่าดึงดูดใจมาก เช่น ทอง เงิน และแม้กระทั่ง แพลตตินั่ม และ แพลเลเดียม ตอนนี้กลายเป็นพอร์ตโฟลิโอหลักไปแล้ว แม้ว่าจะมีการถกเถียงกันมากมายว่านักลงทุนควรเป็นเจ้าของโลหะมีค่าหรือไม่ก็ตาม แต่ก็มีการถกเถียงกันที่ใหญ่กว่ามาก: พวกเขาควรทำอย่างไร?

NS กองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยน (ETF) ที่เฟื่องฟูทำให้นักลงทุนสามารถเข้าถึงโลหะได้ผ่านกองทุนต่างๆ ที่ติดตาม สัญญาซื้อขายล่วงหน้าเช่น Invesco DB Silver Fund (DBS) หรือติดตามทองคำแท่งทางกายภาพเช่นกองทุนหุ้น SPDR Gold (GLD).ยังมีค่ายแกนนำที่แข็งแกร่งที่เชื่อว่าการเป็นเจ้าของโลหะจริงในตู้นิรภัยหรือตู้นิรภัยเป็นวิธีเดียวที่จะไปได้ สำหรับนักลงทุนที่ต้องการเจาะตลาดเงิน การเลือกระหว่างสองวิธีนั้นไม่ง่ายนัก

พูดใช่กับกองทุน

กองทุนเช่น iShares ซิลเวอร์ทรัสต์(SLV) ได้ทำให้มันค่อนข้างง่ายสำหรับปกติ นักลงทุนรายย่อย เพื่อแตะตลาดเงินอย่างไรก็ตาม มีข้อดีและข้อเสียมากมายที่สอดคล้องกับการตัดสินใจนั้น แทนที่จะซื้อทองคำแท่งจริง

ต่างจากทองซึ่งถูกมองว่าเป็น. อย่างเคร่งครัด ที่เก็บของมีค่าเงินยังได้รับประโยชน์จากการใช้งานอย่างกว้างขวางในอุตสาหกรรมต่างๆ โลหะดังกล่าวมีการใช้งานในภาคยานยนต์ ในผลิตภัณฑ์อิเล็กทรอนิกส์ต่างๆ แผงโซลาร์เซลล์ และในภาพถ่าย เทคโนโลยีใหม่ๆ เช่น แบตเตอรีซิลเวอร์ออกไซด์ หมึกนำไฟฟ้าสีเงิน และเทคโนโลยีนาโนที่มีแร่เงินเป็นหลักในการใช้งานทางการแพทย์ ล้วนกลายเป็นมาตรฐานในอุตสาหกรรมของตนอย่างรวดเร็ว

ความต้องการของอุตสาหกรรมทำให้ราคาเงินสูงขึ้น ระเหย มากกว่าทองคำและโดยทั่วไปจะตอบสนองต่อการวัดข้อมูลการผลิตต่างๆ จากข้อเท็จจริงนี้ ETF ที่ติดตามราคาเงินหรือฟิวเจอร์สอาจเป็นทางออกที่ดีกว่าเมื่อเทียบกับทองคำแท่ง เนื่องจากสามารถขายได้ค่อนข้างง่ายหากนักลงทุนคิดว่าราคามีฟองมากเกินไป

แล้วมีค่าใช้จ่ายในการพิจารณา ซื้อจริง ทองแท่งโลหะมีค่าใดๆ ก็ตามมาพร้อมกับค่าใช้จ่ายเพิ่มเติมที่นักลงทุนอาจคาดไม่ถึง ประการแรก นักลงทุนจ่ายค่าคอมมิชชั่นเฉลี่ย 5% ถึง 6% เพื่อรับเหรียญเงินและทองคำแท่ง ขึ้นอยู่กับแหล่งที่มา

ตัวอย่างเช่น สหรัฐอเมริกา สะระแหน่ ผลิตเงินได้หลายอย่าง เหรียญทองคำแท่งโดยที่นิยมมากที่สุดคือ American Eagle ขนาด 1 ออนซ์ เหรียญเหล่านี้ขายในราคาระดับพรีเมียมแบบแข็งเพื่อระบุราคาเงินในทำนองเดียวกัน โรงกษาปณ์อื่น ๆ เช่น โรงกษาปณ์ Royal Canadian ก็ผลิตเหรียญเงินแท่งหลายเหรียญเช่นกันอย่างไรก็ตาม เหรียญเหล่านี้มีพรีเมี่ยมที่คล้ายกันเมื่อซื้อโดยตรงจากโรงกษาปณ์ผู้ค้าบุคคลที่สามก็มีอยู่เช่นกัน แต่อีกครั้ง พรีเมี่ยมไปยังจุดเป็นที่แพร่หลาย

จากนั้นมีค่าใช้จ่ายในการจัดเก็บที่ต้องพิจารณา ตู้นิรภัยที่ธนาคารมีค่าธรรมเนียมรายปี และตู้เซฟสำหรับบ้านอาจมีจำนวนหลายพันเครื่อง ขึ้นอยู่กับขนาด ในขณะที่โลหะมีค่า IRA และ บัญชีคุมขัง มาพร้อมกับค่าธรรมเนียมการจัดเก็บรายปีเช่นกันสำหรับราคาเพียงหุ้นเดียวที่ซื้อขายกันที่ราคาประมาณ ราคาสปอต และค่าใช้จ่ายรายปีเพียง 0.50% นักลงทุนสามารถเข้าถึงเงินผ่าน ETF

อย่านับทองคำแท่ง

ที่กล่าวว่านักลงทุนไม่ควรมองข้ามประโยชน์ของการเป็นเจ้าของเงินแท่ง บางทีที่ใหญ่ที่สุดคือ ความเสี่ยงของคู่สัญญา เกี่ยวข้องกับการเป็นเจ้าของหนึ่งใน ETF หรือมากกว่านั้นสำหรับนักลงทุนที่เป็นเจ้าของ แลกเปลี่ยนบันทึกการซื้อขาย (ETN) เช่น UBS E-TRACS CMCI Silver Total Return ETN (USV).

ผู้ถือหุ้นไม่ได้เป็นเจ้าของชื่อโลหะอย่างแท้จริงเว้นแต่พวกเขาจะเป็น ผู้เข้าร่วมที่ได้รับอนุญาต ในกองทุนอีทีเอฟ ในทางกลับกัน เมื่อคุณเป็นเจ้าของเงินจริง มันจะเป็นของคุณ หากโลกนี้ “บ้าคลั่ง” แสดงว่าคุณมีของมีค่าอยู่ในมือหรือห้องนิรภัยของคุณเอง ข้อเท็จจริงนี้เน้นย้ำถึงเหตุผลอันดับหนึ่งว่าทำไมนักลงทุนส่วนใหญ่จึงเลือกโลหะมีค่าตั้งแต่แรก นั่นคือ การประกันภัย

ตัวอย่างที่สมบูรณ์ของปัญหาที่อาจเกิดขึ้นกับความเสี่ยงของคู่สัญญาเกิดจาก ล้มละลายที่ MF Global ในปลายปี 2554. นักลงทุนที่ถือ ใบเสร็จคลังสินค้า สำหรับแท่งเงินในบัญชีของบริษัทนั้น สินทรัพย์ของพวกเขาจะถูกแช่แข็งและรวมเข้าด้วยกัน ผู้ดูแลผลประโยชน์ที่ชำระบัญชีในการล้มละลายที่ศาลอนุมัติได้จ่ายเงินให้นักลงทุนเหล่านี้ประมาณ 72 เซนต์ต่อดอลลาร์สำหรับการถือครองของพวกเขา กล่าวอีกนัยหนึ่งนักลงทุนเหล่านี้สูญเสียทองคำแท่ง 28%เนื่องจากผู้เข้าร่วมแร่เงินบางรายอ้างว่ามีการยักยอกเงินในตลาดเงินโดยเกี่ยวข้องกับผู้สนับสนุน ETF/ETN รายใหญ่หลายราย การเป็นเจ้าของทองคำแท่งสามารถชำระได้จริงในที่สุด

ในที่สุด, ค่าธรรมเนียม ETF มีผลในการกัดเซาะ ในราคาพื้นฐานของพวกเขา กองทุนที่ได้รับการสนับสนุนทางกายภาพหลายแห่งขายทองคำแท่งส่วนหนึ่งเพื่อจ่ายเป็นค่าใช้จ่าย เมื่อเวลาผ่านไป สิ่งนี้ทำให้ ราคาหุ้น เพื่อติดตามน้อยกว่าจุด

บรรทัดล่าง

สำหรับนักลงทุนที่ต้องการเข้าถึงตลาดเงินทั้งทองคำแท่งและการซื้อ ETFs มีข้อดีและข้อเสีย. โดยพื้นฐานแล้วมันมาจากสิ่งที่พวกเขากำลังมองหา หากนักลงทุนแสวงหาการลงทุนด้านเงินที่ง่ายและรวดเร็ว เงินก็จะปรากฏขึ้นมา อย่างไรก็ตาม หากบุคคลหนึ่งเชื่ออย่างแท้จริงว่า ระบบการเงิน จะพังทลายลง เงินจริงเป็นทางเลือกที่เหมาะ บางทีการเป็นเจ้าของทั้งคู่อาจเป็นการเคลื่อนไหวที่รอบคอบที่สุด