Понзі проти Пірамідальна схема: знання різниці

Понзі проти Схема пірамід: огляд

Схеми пірамід і схеми Понці мають багато подібних характеристик, заснованих на одній і тій же концепції: нічого не підозрюючи людей обманюють недобросовісні інвестори, які обіцяють їм надзвичайну віддачу в обмін на їх гроші. Однак, на відміну від звичайних інвестицій, ці типи схем можуть запропонувати послідовний "прибуток" лише до тих пір, поки кількість інвесторів продовжує зростати. Як тільки число зменшується, зменшуються і гроші.

Схеми Понці та піраміди є самоокупними, доки відтік грошових коштів може бути компенсований притоком грошових коштів. Основні відмінності виникають у типі продуктів, які планувальники пропонують своїм клієнтам, та структурі двох підступів, але обидва можуть бути руйнівними, якщо їх розбити.

Схеми Понці

Схеми Понці засновані на шахрайських послугах з управління інвестиціями - в основному, інвестори вносять гроші "менеджеру портфеля", який обіцяє їм високу прибутковість, а потім, коли ці інвестори хочуть повернути свої гроші, вони виплачуються за рахунок вхідних коштів, внесених пізніше інвесторів. Особа, яка організовує цей вид шахрайства, відповідає за контроль усієї операції; вони просто переказують кошти від одного клієнта іншому і відмовляються від будь -якої реальної інвестиційної діяльності.

Найвідоміша схема Понзі в новітній історії - і найбільше шахрайство інвесторів у Сполучених Штатах - організовувалося більше десяти років Бернард Медофф, який обдурив інвесторів у Бернарда Л. ТОВ «Madoff Investment Securities LLC». Медофф побудував велику мережу інвесторів, з яких він збирав готівку, об'єднавши майже 5000 своїх клієнтів на рахунок, з якого він зняв кошти. Він фактично ніколи не вкладав гроші, і як тільки наступила фінансова криза 2008 року, він більше не міг витримати шахрайство. SEC оцінює загальний збиток для інвесторів близько 65 мільярдів доларів. Суперечка викликала період наприкінці 2008 року, відомий як Манія Понці, де регулятори та інвестиційні фахівці шукали інші схеми Понці.

Схеми пірамід

Пірамідна схема, з іншого боку, побудована так, що початкова схема повинна залучити інших інвесторів, які це зроблять продовжувати набирати інших інвесторів, а потім ці інвестори продовжуватимуть набирати додаткових інвесторів тощо на Іноді виникає стимул, який подається як інвестиційна можливість, наприклад, право на продаж певного товару. Кожен інвестор платить особі, яка їх набрала, за можливість продати цей товар. Одержувач повинен поділити надходження з тими, хто знаходиться на вищих рівнях структури піраміди.

Однією з ключових відмінностей є те, що пірамідальні схеми важче довести, ніж схеми Понці. Вони також краще захищені, оскільки юридичні групи, що стоять за корпораціями, набагато могутніші, ніж ті, що захищають окрему особу. Одна з найбільших звинувачуваних пірамідних схем була з харчовою компанією Herbalife (HLF). Незважаючи на те, що вони були позначені як незаконна пірамідальна схема і виплатили понад 200 мільйонів доларів збитків, їхня продукція все ще продається, і ціна акцій виглядає здоровою.

Особливі міркування

Так само, як інвестори повинні досліджувати компанії, акції яких вони купують, так само важливо розслідувати тих, хто розпоряджається своїми грошима. Корисно зателефонувати за номером Комісія з цінних паперів та бірж (SEC) запитати, чи є відкриті розслідування щодо розпорядника грошей або попередні випадки шахрайства.

Якщо інвестор розглядає можливість залучення до того, що здається пірамідною схемою, було б корисно скористатися адвокатом або CPA, щоб перевірити документи на предмет невідповідностей.

Суть

Є два додаткові важливі фактори, які слід враховувати: Єдина винна сторона у схемі Понзі та піраміди - це ініціаторами корупційної ділової практики, а не учасниками (якщо вони не знають про незаконний бізнес) практики). По -друге, пірамідальна схема відрізняється від a багаторівневий маркетинг кампанії, яка пропонує легальні продукти.