Definition af periodisk betalingsplan

Hvad er et periodisk betalingsplancertifikat?

Et periodisk betalingsplancertifikat er bevis på en ejerandel i en investeringsforening, der gør det muligt for sine investorer at opbygge en andel ved at foretage små regelmæssige betalinger. Investeringsstrukturen er kendt som en periodisk betalingsplan.

Periodiske betalingsplaner er undertiden kendt som kontraktmæssige planer eller systematiske investeringsplaner. Der er nu mange andre muligheder for investorer med beskedne midler til regelmæssigt at investere i investeringsforeninger, børshandlede fonde eller individuelle aktier.

Forståelse af certifikatet for periodisk betalingsplan

Investorer i investeringsforeninger køber typisk et antal aktier. Men onlinemægler gør processen lettere ved at tillade fraktionerede aktiekøb. For eksempel kan en investor automatisk investere $ 100 pr. Måned i en investeringsforening. Da fondspriserne svinger på markedet, kan det være 3,1 aktier den ene måned og 3,4 aktier den næste måned.

Det periodiske betalingsplancertifikat er en anden investering. I dette tilfælde ejer investorerne faktisk ikke aktier i investeringsforeningen. I stedet har de et ejerskabskrav på en brøkandel i planforeningen.

Deltagerne investerer typisk i planerne ved regelmæssigt at betale faste beløb over en periode, der spænder fra 10 til 25 år.

Det Securities and Exchange Commission (SEC) regulerer investeringsselskaber, der sælger periodiske betalingsplancertifikater gennem § 27 i investeringsselskabsloven af ​​1940. Det fastsætter de maksimale gebyrer, der kan opkræves, krav til virksomheder, der udsteder periodisk betalingsplancertifikater, reglerne vedrørende overgivelse af certifikater, deres refusionsrettigheder, og mere.

Fordele og ulemper ved periodiske betalingsplancertifikater

Periodiske betalingsplaner har en lav adgangsbarriere, hvilket gør dem til en overkommelig mulighed, selv for dem med beskedne investeringsbudgetter. Deltagerne kan komme i gang for så lidt som $ 50 månedligt.

Bagsiden er, at de normalt indebærer temmelig stejle gebyrer, som typisk er forudindlæst, hvilket betyder, at de i høj grad skal betales i løbet af det første år, efter at en konto er åbnet. SEC anslår, at disse gebyrer kan spise op til halvdelen af ​​en månedlig investering på $ 50 i det første år af en periodisk betalingsplan. 

På grund af disse høje gebyrer kan investorer være bedre til at købe aktier i en investeringsforening eller ETF direkte.

Markedsført til militæret

På et tidspunkt blev periodiske betalingsplancertifikater markedsført til militært personale, selvom der ikke er nogen iboende fordel i dem for folk i militæret. Dels på grund af nogle overgreb i denne praksis vedtog den føderale regering lov om beskyttelse af finansielle tjenester for militært personale i september 2006.

Denne lov regulerer og overvåger salg og markedsføring af værdipapirer, livsforsikringsprodukter og andre finansielle køretøjer på militærbaser. Handlingen gjorde det ulovligt at sælge periodiske betalingsplancertifikater til militært personale og forbød deres salg på militærbaser. Handlingen ugyldiggjorde ikke eksisterende certifikater, der var i besiddelse af militært personale.

Nogle alternativer til periodiske betalingsplancertifikater

En investor med et beskedent månedligt beløb at investere har nu mange andre muligheder med lave gebyrer.

• Investorer kan nu købe brøkaktier på lager, investeringsforeninger, eller ETF'er gennem rabatmægler herunder Robinhood Financial, Fidelity og Charles Schwab. For eksempel kan en investor, der ikke havde råd til en enkelt andel af Amazon til den nuværende pris på $ 3.000 plus, købe en brøkdel af en aktie gennem en online mægler.
• Online mæglere tillader også kontohavere at oprette periodiske investeringsprogrammer for sig selv. For eksempel kan du hos Vanguard oprette en automatisk månedlig overførsel fra din checkkonto, hvor provenuet investeres i dit valg af Vanguard -midler.