Amerikanske fonde vs. The Vanguard Group: Two Mutual Fund Giants

Amerikanske fonde vs. The Vanguard Group: En oversigt

American Funds og The Vanguard Group er to af de største investeringsforvaltere i verden. Begge virksomheder er stolte over forskning og at være kundefokuserede, selvom de har modsatte måder at markedsføre midler på, samtidig med at de giver et godt afkast. Alle afkastsammenligninger er baseret på hver enkelt fonds indre værdi (NAV) pr. 31. december 2019.

Amerikanske fonde

The American Funds er en division af privatejet Capital Group, der blev grundlagt i 1931. Capital Group er baseret i Los Angeles og er blandt de største kapitalforvaltningsfirmaer i USA med over 1,8 billioner dollars ind

forvaltede aktiver (AUM).American Funds tilbyder valgmuligheder i egenkapital-, egenkapitalindkomst-, aktivallokering- og fastforrentningsklasser. Aktivtildelingsmidler målrettet bestemte pensionistår er en af ​​virksomhedens højt vurderede specialer. Midlerne forvaltes aktivt af porteføljeforvaltere, der er opmærksomme på værdi og holder omsætningshastigheden lav.

American Funds annoncerer ikke. Det markedsfører sine midler ved at kompensere traditionelle mæglere og finansielle rådgivere med provision. For at betale disse provisioner opkræver dets midler en kombination af front-end-belastninger, back-end-belastninger og højere omkostningsforhold.

Vanguard -fonde

Vanguard -fonde er en division af gensidigt ejet Vanguard -gruppen. Vanguard, grundlagt i 1975, er baseret i Valley Forge, PA, og er et af verdens største kapitalforvaltningsfirmaer med mere end $ 5,6 billioner i AUM. Virksomhedens unikke struktur gør aktionærerne i dens investeringsforeninger de egentlige ejere af virksomheden.

Vanguard -koncernen sender alle potentielle overskud tilbage til fondene i form af lavere kapitalforvaltningsgebyrer, hvilket giver dem de laveste omkostningsforhold i investeringsforeningsindustrien.

Vanguard tilbyder midler på tværs af samme række aktivklasser som amerikanske fonde. Alle Vanguard-investeringsforeninger er ubelastede og har ingen 12b-1 gebyrer. Firmaet laver nogle reklamer, men betaler ikke provision til mæglere eller finansielle rådgivere, der anbefaler dets midler. Vanguard er bedst kendt som leder inden for passivt administreretindeksfonde, en tilgang til investeringsstyring opfundet og kæmpet af sin afdøde grundlægger, Jack Bogle. Ikke desto mindre tilbyder Vanguard også en bred vifte af aktivt ledet midler.

Amerikanske fonde vs. Eksempel på Vanguard Group

For at forstå forskellen i udførelse og afkast, her er en sammenligning af vækstfonde, der tilbydes af både American Funds og The Vanguard Group.

Amerikanske fonde Vækstfond of America (AGTHX) er en storkapitalfond, der fokuserer på kapitalvækst. Porteføljeforvaltere praktiserer aktivt aktieudvælgelse. Fonden har en omkostningsgrad på 0,64 procent og en omsætningshastighed på 28 procent. Fonden på 271 milliarder dollars har returneret 15,4% til investorer i løbet af den 10-årige periode, der sluttede 31. december 2020.

Vanguard Growth Index Fund (VIGAX) søger også kapitalvækst gennem investeringer i aktier i stort selskab. Fonden sporer CRSP U.S. Large-Cap Growth Index, der omfatter aktier, der udgør omkring 85 procent af det amerikanske aktiemarkeds samlede kapitalværdi. Den 22. april 2021 har fonden en omkostningsgrad på 0,05 procent og en omsætningshastighed på 11 procent. Med mere end $ 147,25 milliarder i aktiver har fonden et årligt samlet afkast på 16,27 procent i løbet af de ti år, der sluttede 31. december 2020.

Growth Fund of America har en front-end salgsafgift på 5,75 procent, mens Vanguard Growth Index Fund ikke har nogen. Dette er en ekstra omkostningsfordel for Vanguard -fonden ud over en omkostningsgrad, der er lavere med 0,48 procent årligt.