3 diagrammer, der foreslår, at bioteknologiske aktier er på vej ned

Stigende markedsniveauer volatilitet og efterfølgende salgspres er begyndt at tage fat i de mest effektive markedssegmenter som f.eks bioteknologi. Det pludselige skift i følelser har nu nogle aktive handlende, der taler om et langsigtet skift i tendensen. I denne artikel tager vi et kig på flere besværlige diagrammer og identificerer, hvad handlende skal se, før de satser på et træk højere. (For relateret læsning, se: Industrihåndbogen: Bioteknologi.)

Traders, der ønsker at få eksponering for en bred vifte af bioteknologiske virksomheder, ser ofte til børshandlede produkter såsom iShares Nasdaq Biotechnology ETF. Hvis du ikke er bekendt, har IBB -fonden en samlet nettoformue på cirka $ 8,5 mia. Og består af 193 beholdninger. Når du ser på diagrammet, kan du se, at det har handlet inden for en veldefineret uptrend siden slutningen af ​​2016. Den nylige serie af lukker under trendlinje er de første tilfælde af et træk nedenfor support siden starten og markere en fælles teknisk salgssignal

. Lukningen under den stiplede trendlinje tyder også på, at dens rolle er vendt fra en til støtte til en af modstand og at det nu sandsynligvis vil blive brugt som en vejledning til bestemmelse af placeringen af ​​salgsordrer. Baseret på nærheden til større modstand, den risiko/belønning er til fordel for bjørnene.

Desuden er en nøglefaktor, som handlende specifikt vil være interesseret i, om 50-dages glidende gennemsnit (blå linje) krydser under 200-dages glidende gennemsnit (rød linje). I tilfælde af en bearish crossover, også kendt som dødskors, ville forhandlere forvente, at dette markerer begyndelsen på en langsigtet periode nedtrend. De fleste tekniske forhandlere ville sandsynligvis ikke købe tilbage, før 50-dages glidende gennemsnit krydser tilbage over 200-dages glidende gennemsnit. Baseret på den seneste svaghed ser det ud til, at dette bearish scenario er sandsynligt. (For mere, se: Biotech -aktier står over for et stejlt fald.)

En af de bedste beholdninger i IBB ETF, der kunne skabe en vis interesse hos aktive forhandlere i løbet af de kommende sessioner, er Alexion Pharmaceuticals. Når du ser på diagrammet, kan du se, at 200-dages glidende gennemsnit var for stærkt til, at tyrene kunne overvinde tidligere i 2018. Aktive forhandlere er enige om, at retracement fra modstand er almindelig adfærd, og aktien handler nu tæt på et andet kritisk støtteniveau, hvilket sandsynligvis ville udløse et lavere skridt, hvis det blev brudt. (For mere, se: 3 varme bioteknologiske aktier, der står over for skarpe fald.)

[Lær, hvordan du bruger glidende gennemsnit til at analysere aktiediagrammer og udvikle din handelsstrategi i kapitel 2 i Teknisk analyse kursus på Investopedia Academy]

En anden topbesiddelse af IBB, der sandsynligvis vil få en vis opmærksomhed fra aktive forhandlere, er BioMarin Pharmaceutical. Hvis du kigger på nedenstående diagram, kan du se, at prisen er gået sidelæns siden 2016, og tilsyneladende bias til bagsiden tyder på, at et træk under det nærliggende støtteniveau kunne være en katalysator til a flytte lavere. Tyrene vil sandsynligvis forblive på sidelinjen, indtil prisen er i stand til at rydde den faldende modstand trendlinje eller endda den store modstand vist af den vandrette trendlinje, afhængigt af deres risikotolerance. (For mere, se: Hvorfor Biotech -aktier vender stejlt nedad foran.)

Bundlinjen

Bioteksektoren har været en af ​​de stærkeste performere i de seneste år, men det seneste brud på IBB under dets langsigtede stigende trendlinje tyder på, at løbet kunne være ved at være slut. Traders vil holde øje med de store tekniske niveauer i løbet af de kommende sessioner, fordi et fortsat skridt lavere sandsynligvis vil markere begyndelsen på en langsigtet downtrend. (For mere, se: 3 store biotek -aktier klar til flere fald.)

Diagrammer høflighed af StockCharts.com. I skrivende stund ejede Casey Murphy ikke en position i nogen af ​​de nævnte aktiver.