סוחרי אופציות של Sony (SONY) רואים קדימה לפני הרווחים
משקיעים בתאגיד Sony Group (סוני) שמרו על טווח מחירי המניות בכפוף לפני דו"ח הרווח הכספי של החברה ברבעון הראשון. במבט ראשון נראה כי סוחרי אופציות ממוקמים למהלך חיובי, כמספר אפשרויות שיחה גדל ב עניין פתוח. פעילות האופציות יוצאת הדופן עלולה ליצור מגמת עלייה חזקה בפעולת המחיר אם SONY תספק הפתעת רווחים חיובית.
מספר ניכר של אפשרויות שיחה נשאר וגדל בהתעניינות הפתוחה עבור SONY, ו- פרמיות אופציה גבוהים באופן יוצא דופן כרגע. מחזורי המסחר מצביעים על כך שסוחרים קנו שיחות ומכרו שמה לקראת דו"ח רווחים נוח. אם הימורים אלה היו מתפתלים, הדבר עלול לגרום ללחץ לא צפוי כלפי מטה על מחיר המניה של SONY.
קשה לחזות נכון את הכיוון שהמניה תנוע בעקבות הרווחים. עם זאת, השוואה בין פעולת המחיר של המניה לבין פעילות המסחר באופציות מראה כי אם SONY מספק דו"ח שלילי, מחיר המניה של החברה עלול לרדת משמעותית ולהתקרב אליו 20 יום ממוצע נע לאחר ההכרזה. הדבר אפשרי מכיוון שאופציות מתומחרות למהלך כלפי מעלה, אך חדשות גרועות לא צפויות עלולות לתפוס סוחרים בהפתעה וליצור ירידה מהירה במחיר המניה.
תיקי המפתח
- סוחרים ומשקיעים שמרו על טווח מחירי המניות בראשו להודעת הרווחים.
- מחיר המניה נסגר הרבה מעל הממוצע הנע של 20 הימים.
- תמחור התקשרות ושמים מנבא מהלך חזק יותר כלפי מעלה.
- רמות התמיכה והתנגדות המבוססות על תנודתיות מאפשרות מהלך חזק יותר כלפי מעלה.
- התקנה זו יוצרת הזדמנות לסוחרים להרוויח מתוצאה בלתי צפויה של רווחים.
על ידי השוואת הפרטים הן לגבי מחיר המניה והן בהתנהגות האופציות, צופי התרשימים יכולים לקבל תובנה חשובה, אם כי חובה להבין את ההקשר בו התרחשה התנהגות מחירים זו. התרשים שלהלן מתאר את פעולת המחיר של מניות SONY החל מיום שני, 8 באוגוסט. 2. זה יצר את ההתקנה שהובילה להודעת הרווחים.
מגמות עדכניות
המגמה החודשית של מניית SONY נותרת את המניות ליד השליש העליון של טווח התנודתיות. במהלך החודש האחרון, ראוי לציין כי מחיר המניה הנמוך ביותר ב- SONY היה קרוב ל -97 דולר בתחילת יולי, בעוד שמחיר המניה הגבוה ביותר היה כמעט 106 דולר בסוף יולי. המחיר שנסגר באזור העליון מתואר על ידי המחקרים הטכניים בתרשים זה.
המחקרים נוצרים על ידי 20 יום ערוץ קלטנר אינדיקטורים. אלה מתארים רמות מחירים המייצגות כפל של טווח אמת ממוצע (ATR) למניה. מערך זה מסייע להדגיש את הדרך שבה המחיר עלה מעל הממוצע הנע של 20 יום בשבוע שלפני הרווחים. מהלך המחיר הזה ממניות SONY מרמז על כך שהמשקיעים מצפים לתוצאה רווחית חיובית.
עֵצָה
ה טווח אמת ממוצע (ATR) הפך לכלי סטנדרטי לתיאור תנודתיות היסטורית לאורך זמן. משך הזמן הממוצע הטיפוסי המשמש בחישובו הוא 10 עד 20 תקופות זמן, הכוללות שבועיים עד ארבעה שבועות של מסחר בתרשים יומי.
בהקשר זה שבו מגמת המחירים של SONY נותרה בטווח גבוה, שומרי תרשים יכולים לזהות שסוחרים ומשקיעים מביעים חיוביות בהכנסות לרווחים. עם זאת, ראוי לציין כי בשבוע שלפני הרווח מחיר המניה של SONY עלה מעל הממוצע הנע של 20 ימים כמה ימים לפני הדוח. זה הופך את זה חשוב לצופי התרשימים לקבוע אם המהלך משקף את ציפיות המשקיעים לרווחים נוחים או לא.
פרטי מסחר באופציות יכולים לספק הקשר נוסף שיסייע לצופי התרשימים לגבש דעה לגבי ציפיות המשקיעים. לאחרונה, סוחרי אופציות מעדיפים שיחות על פני שיעורים בהפרש הגון, ולריבית הפתוחה על אופציות יש מספר שיחות גדול באופן ניכר מאשר שיחות. בדרך כלל, היקף זה מצביע על כך שהמשקיעים מצפים לדוח רווח חיובי.
עֵצָה
ה מחוון ערוץ קלטנר מציג קבוצה של קווים מקבילים למחצה המבוססים על 20 יום ממוצע נע פשוט וקו עליון ותחתון. מכיוון שהקווים העליונים נמשכים על ידי הוספת כפולה של ATR לממוצע והקווים התחתונים נמשכים על ידי חיסור כפולה של ATR מהמחיר הממוצע, ואז אינדיקטור ערוץ זה מהווה כלי ויזואליזציה מעולה בעת תרשים היסטורי תנודתיות.
פעילות מסחר
סוחרי אופציות מכירים בכך שמניות SONY נמצאות בטווח גבוה יותר ותמרו את אופציותיהן כ- הימר כי המניה תיסגר בתוך אחת משתי הקופסאות המתוארות בתרשים בין היום לאוגוסט. 6, יום שישי לאחר פרסום דוח הרווחים. התיבה בעלת המסגרת הירוקה מייצגת את התמחור שמוכרי אופציות הקנייה מציעים. זה מרמז על 41% סיכוי שמניות סוני ייסגרו בטווח זה עד סוף השבוע אם המחירים יעלו. התיבה האדומה ייצגה את תמחור אופציות המכירה עם הסתברות של 35% אם המחירים יורדים בהודעה.
חשוב לציין כי העניין הפתוח כלל כמעט 48,000 אפשרויות שיחה פעילות לעומת בערך 12,600 אופציות מכירה, מה שמדגים את ההטיה שיש לרוכשי אופציות, כפי שרוב העסקאות נקראו אפשרויות. סכום זה מרמז בדרך כלל כי סוחרי אופציות רכישה מצפים לעליית מחיר. עם זאת, מכיוון שתיבת השיחות והתיבה שוות יחסית בגודלן, היא אומרת לנו כי לאחוז הגבוה יותר של אופציות המכירה נסחרות יש ציפיות מעט יותר מוטות. תחזית שאננה הרבה יותר משתמעת.
הקווים הסגולים בתרשים נוצרים על ידי מחקר של ערוץ קלטנר בן 10 ימים שהוגדר פי ארבעה מה- ATR. מדד זה נוטה ליצור אזורים מתואמים מאוד של חזקים תמיכה והתנגדות בפעולת המחיר. אזורים אלה מופיעים כאשר קווי הערוץ מבצעים פנייה ניכרת בשלושת החודשים הקודמים.
הרמות שסימני הפניות מסומנות בתרשים שלהלן. מה שבולט בתרשים זה הוא שתמחור השיחות והשימות נמצא בטווח כה קרוב עם הרבה מקום לרוץ כלפי מטה. זה מצביע על כך שלרוכשי אופציות אין אמונה חזקה לגבי אופן הדיווח של החברה, למרות שעוצמת השיחות עולה על נפח. למרות שמשקיעים וסוחרי אופציות לא מצפים לכך, דיווח מפתיע עשוי להעלות את המחירים באופן גבוה או נמוך יותר.
רמות תמיכה והתנגדות אלו מציגות מגוון רחב של תמיכה והתנגדות למחירים. כתוצאה מכך, יתכן שכל חדשות, רעות או טובות להפתיע, יתפסו את המשקיעים בהפתעה ויכולות ליצור מהלך גדול במיוחד. לאחר הודעת הרווחים הקודמת, מניית סוני עלתה בפחות מ -1% למחרת הרווח לפני צניחה של 4.5% למחרת והמשיכה לרדת במשך מספר השבועות הקרובים. ייתכן שהמשקיעים מצפים למהלך מסוג אחר במחיר לאחר הודעה זו. עם הרבה מקום בתחום התנודתיות, מחירי המניות עלולים לעלות או לרדת יותר מהצפוי.
השפעת שוק
מניות SONY מבצעות בדרך כלל מהלכים קלים לאחר הרווחים, כך שלתוצאות כנראה לא תהיה השפעה ישירה על המדדים. לא משנה מה יאמר הדו"ח, סביר להניח שיש לכך השפעה משמעותית על המניות בתעשיית האלקטרוניקה הצרכנית. דו"ח חיובי עשוי להרים מניות אחרות בתעשייה כגון Sonos, Inc. (אז לא) או חברת Vizio Holding Corp. (VZIO). זה גם יכול להשפיע כספים הנסחרים בבורסה (תעודות סל) כגון תעודת סל הבינלאומית של Avantis (AVDE) או תעודת הסל של Longbrief Capital (צ'נגברידג ')CBLS).
