הגדרת ריבית משתנה

מהי ריבית משתנה?

ריבית משתנה היא ריבית שעולה ויורדת עם השוק או אינדקס. אפשר להתייחס לזה גם כ- ריבית משתנה מכיוון שהוא יכול להשתנות לאורך כל חובת החוב. זה בניגוד לא ריבית קבועה, שבה שיעור הריבית של התחייבות חוב נשאר קבוע במשך כל תקופת ההלוואה.

הבנת שיעורי ריבית משתנים

ניתן לקבל משכנתא למגורים בריבית קבועה או בריבית משתנה. עם ריביות קבועות, ה ריבית משכנתא הוא סטטי ואינו יכול להשתנות במהלך הסכם המשכנתא. עם ריבית משתנה או ריבית משתנה, הריבית על המשכנתא יכולה להשתנות מעת לעת עם השוק.

לדוגמה, אם מישהו לוקח משכנתא בריבית קבועה עם ריבית של 4%, הפרט ירצה שלם שיעור זה לכל אורך ההלוואה, והתשלומים יהיו זהים לאורך כל ההלוואה טווח. לעומת זאת, אם הלווה מוציא א משכנתא בריבית משתנה, הוא עשוי להתחיל בשיעור של 4% ולאחר מכן להתאים, למעלה או למטה, לשנות את התשלומים החודשיים.

ברוב המקרים, משכנתאות בריבית מתכווננת (ARM) יש ריביות שמתכוונות בהתבסס על מרווח קבוע מראש ומדד משכנתאות גדול כגון

ליבור, ה מדד עלות הכספים (COFI), או ממוצע חודשי של האוצר (MTA). לדוגמה, אם אדם מוציא ARM עם מרווח של 2% על בסיס LIBOR, ו- LIBOR עומד על 3% כאשר שיעור המשכנתא משתנה, הריבית מתאפסת על 5% (השוליים בתוספת המדד).

היתרונות והחסרונות של תעריפים משתנים

לרשות ARM נוטים להיות בעלי ריבית מבוא נמוכה יותר מאשר משכנתאות בריבית קבועה, וזה יכול לגרום להם למשוך יותר את הלווים. אלה המתכננים למכור את הנכס ולהחזיר את ההלוואה לפני התאמת התעריף או לווים שמצפים לשכרם הון עצמי להגדיל במהירות ככל שעליית ערכי הבית עשויה לבחור ARM.

היתרון הנוסף הוא כי ריבית משתנה עשויה לצוף למטה, ובכך להוריד את התשלומים החודשיים של הלווה. החיסרון העיקרי הוא שהתעריף עשוי לצוף כלפי מעלה ולהגדיל את התשלומים החודשיים של הלווה.

שיקולים מיוחדים

משכנתאות אינן סוג ההלוואות היחיד שיכול להיות בעל ריבית משתנה. ברוב כרטיסי האשראי יש גם ריבית משתנה. בדומה למשכנתאות, גם שיעורים אלה צמודים למדד. ברוב המקרים המדד הוא הנוכחי שיעור פריים, השיעור המשקף ישירות את הריבית שנקבעה על ידי שירות פדרלי מספר פעמים בשנה. רוב הסכמי כרטיסי האשראי קובעים כי הריבית הנגבית מהלווה היא שיעור הפריים בתוספת מרווח מסוים.