סוחרי אופציות Roku (ROKU) מכוונים לקראת הרווחים

משקיעי חברת Roku, Inc. (ROKU) שמרו על טווח מחירי המניות בכפוף לקראת הודעת הרווח הכספית של החברה ברבעון השני. במבט ראשון נראה כי סוחרי אופציות ממוקמים למהלך חיובי, כמספר אפשרויות שיחה עולה ב עניין פתוח. פעילות האופציות יוצאת הדופן עלולה ליצור מגמת ירידה חזקה בפעולת המחיר אם ROKU תספק הפתעת רווח שלילית.

מספר הולך וגדל של אפשרויות קריאה נשאר באינטרס הפתוח של ROKU, ו- פרמיות אופציה נמצאים כיום ברמה גבוהה בדרך כלל. מחזורי המסחר מצביעים על כך שסוחרים קנו שיחות ומכרו שמה לקראת דו"ח רווחים נוח. ביטול הימורים אלה עלול לגרום ללחץ לא צפוי כלפי מטה על מחיר המניה של ROKU.

חיזוי מדויק של הכיוון שהמניה תנוע לאחר שהרווח קשה. עם זאת, השוואה בין פעילות האופציה של המניה לבין פעולת המחיר מראה כי אם ROKU מספקת דו"ח שלילי, מחיר המניה של החברה עשוי לרדת משמעותית ולהתרחק מתחת ל -20 הימים ממוצע נע לאחר ההכרזה. זה יכול לקרות מכיוון שאופציות מתומחרות למהלך כלפי מעלה, אך חדשות גרועות בלתי צפויות עלולות להדהים את הסוחרים וליצור ירידה מהירה במחיר המניה.

השוואה בין הפרטים של מחיר המניה והתנהגות האופציות יכולה להעניק לצופי התרשימים תובנה חשובה. עם זאת, יש צורך להבין את ההקשר בו התרחשה התנהגות מחירים זו. התרשים שלהלן ממחיש את פעולת המחיר של מניית ROKU החל משעות הבוקר של יום שלישי, 8 באוגוסט. 3. זה יצר את ההתקנה המובילה לדוח הרווחים.

מגמות נוכחיות

במהלך החודש האחרון, המגמה של מניית ROKU מניית מחיר המניה יורדת מהשיאים הקיצוניים של טווח התנודתיות והירידה מתחת לממוצע הנע של 20 יום, לפני שחוזרים על אותו דבר תהליך. בתקופה זו ראוי לציין כי מחיר מניית ה- ROKU הנמוך ביותר היה בערך 393 דולר באמצע יולי, ואילו מחיר המניה הגבוה ביותר היה מעל 490 דולר, שיא כל הזמנים, שבוע בלבד לפני הרווח. המחיר שנסגר באזור האמצע המתואר במחקרים הטכניים בתרשים זה.

המחקרים נוצרים על ידי 20 יום ערוץ קלטנר אינדיקטורים. אלה מתארים רמות מחירים המייצגות כפל של טווח אמת ממוצע (ATR) למניה. מערך זה מסייע להדגיש את הדרך בה המחיר ירד מתחת לממוצע הנע של 20 ימים בשבוע שלפני הרווחים. מהלך המחיר הזה ממניות ROKU מרמז כי המשקיעים נזהרים מדוח הרווחים.

בהקשר זה שבו מגמת המחירים של ROKU ירדה לטווח ממוצע, שומרי תרשים יכולים לזהות שסוחרים ומשקיעים מביעים ספק שנכנסים לרווחים. ראוי לציין כי בשבוע שלפני הרווח, מחיר המניה של ROKU נגע בשיא כל הזמנים לפני שהוא ירד לממוצע הנע של 20 ימים כמה ימים לפני הדוח. זה הופך את זה חשוב לצופי התרשימים לקבוע אם המהלך משקף את ציפיות המשקיעים לרווחים נוחים או לא.

פרטי מסחר באופציות יכולים לספק הקשר נוסף שיעזור לצופים בגרף לגבש דעה לגבי ציפיות המשקיעים. לאחרונה, סוחרי אופציות מעדיפים שיחות על פני שיעורים בפער דק, למרות שהאינטרס הפתוח כולל מספר מעט יותר של שיחות מאשר שיחות. בדרך כלל, נפח זה מצביע על כך שהסוחרים משנים לאט לאט את ציפיותיהם לדוח הרווחים.

פעילות מסחר

סוחרי אופציות מכירים בכך שמניות ROKU ירדו לטווח ממוצע ותמרו את אופציותיהן כהמר שהמניה תיסגר בתוך אחת משתי התיבות המתוארות בתרשים בין היום ל אוגוסט 6, יום שישי לאחר פרסום דוח הרווחים. התיבה עם מסגרת ירוקה מייצגת את התמחור שמוכרי אופציות רכישה מציעים. זה מרמז על 38% סיכוי שמניות ROKU ייסגרו בתוך טווח זה עד סוף השבוע אם המחירים יעלו. התיבה האדומה ייצגה את תמחור אופציות המכירה עם הסתברות של 33% אם המחירים יורדים בהודעה.

יש לציין כי העניין הפתוח כלל למעלה מ -150,000 אפשרויות שיחה לעומת בערך 155,000 הצעות. עם זאת, ראוי להוסיף כי ביום שני נסחרו למעלה מ- 55,000 שיחות לעומת 31,000 הצעות, וה- יחס לשים/שיחה ירד בחמשת הימים האחרונים, דבר המצביע על כך שרוכשי אופציות רכישה צוברים ביטחון. עם זאת, מכיוון שקופסת השיחות והתיבות שוות יחסית לגודלן, היא אומרת לנו כי האחוז ההולך וגדל של אפשרויות המסחר יש לו רק ציפיות מעט יותר מוטות. תחזית שאננה הרבה יותר משתמעת.

הקווים הסגולים בתרשים נוצרים על ידי מחקר של ערוץ קלטנר בן 10 ימים שהוגדר פי ארבעה מה- ATR. מדד זה נוטה ליצור אזורים מתואמים מאוד של חזקים תמיכה והתנגדות בפעולת המחיר. אזורים אלה מופיעים כאשר קווי הערוץ מבצעים פנייה ניכרת בשלושת החודשים הקודמים.

הרמות שסימני הפניות מסומנות בתרשים שלהלן. מה שראוי בתרשים זה הוא שתמחור השיחות והשימות נמצא בטווח כה קרוב עם הרבה מקום לרוץ לשני הכיוונים, אך עם מעט יותר מקום כלפי מעלה. זה מצביע על כך שלרוכשי אופציות אין אמונה חזקה באשר לאופן שבו החברה תדווח, למרות שכמויות השיחות האחרונות עולות על נפח השיעור. למרות שמשקיעים וסוחרי אופציות לא מצפים לכך, דיווח מפתיע ידחוף את המחירים באופן גבוה או נמוך יותר.

רמות תמיכה והתנגדות אלה מציגות מגוון רחב של תמיכה והתנגדות למחירים. כתוצאה מכך, ייתכן כי כל חדשות, רעות או טובות להפתיע, יתפסו את המשקיעים בהפתעה ויכולות ליצור מהלך גדול במיוחד. לאחר הודעת הרווחים הקודמת, מניות רוקו עלו ב -11.6% למחרת הרווח, לפני שהן ירדו ב -4.9% למחרת ויעלו בהדרגה במשך השבועות הקרובים. המשקיעים עשויים לצפות למהלך דומה במחיר לאחר הודעה זו. עם הרבה מקום בתחום התנודתיות, מחירי המניות עלולים לעלות או לרדת יותר מהצפוי.

השפעת שוק

ROKU הוא כמעט לא מלאי פעמוןכך שתוצאות הרווח שלה כנראה לא ישפיעו ישירות על המדדים. לא משנה מה הדו"ח אומר, זה עשוי להשפיע באופן משמעותי על המניות בתעשיית הבידור. דו"ח חיובי עשוי להרים מניות אחרות בתעשייה כמו נטפליקס, Inc. (NFLX), Dish Network Corporation (צַלַחַת), או ViacomCBS Inc. (VIAC). זה גם יכול להשפיע כספים הנסחרים בבורסה (תעודות סל) כגון תעודת סל הכוללת של ואנגארד (VTI) או תעודת הסל של תוכנת Dynamic Software של Invesco (PSJ).