מתווכים וסוחרים ויועצים פיננסיים: עלויות ותשלומים
הבנת מבנה הפיצויים היא חלק מהותי בהחלטה לאיזו חברת השקעות מתווך-סוחר להצטרף. אין ספק שזה חשוב אם אתה יועץ פיננסי שהוטבע לאחרונה ומחפש חברה. מבנה הפיצויים הוא קריטי גם אם אתה מוכן לעזוב את החברה הנוכחית שלך ומחפש תמורה טובה יותר.
עמלות
ראשית, הבה נבדוק מהיכן נובעות העמלות. המשרד רשאי לגבות מהלקוח עמלה על מכירת קרנות נאמנות ומוצרים פיננסיים אחרים. החברה עשויה לגבות דמי ניהול לקוחות המבוססים על אחוזים של נכסים בניהול (AUM). או שהחברה עשויה לעשות את שניהם. השכר הגולמי שגובה הלקוח מתחלק לאחר מכן בין המשרד ליועץ.
חלק המשרד מהתשלום עובר לכיסוי התקורה של החברה. תקורה כוללת תאגיד הגנת משקיעים בניירות ערך (SIPC) עמלות,פלטפורמת הטכנולוגיה של החברה, הוצאות משרד וכל עלויות אחרות בניהול העסק.
עם זאת, לא כל חברה משלמת את אותו אחוז ליועצים הפיננסיים שלה.
דמי ניהול ייעוץ שטוחים
יועצים המנהלים את נכסי לקוחותיהם בעצמם משלמים לעתים קרובות 10-30 נקודות בסיס על הלקוח נכסים לחיוב, הצהרות ודיווח ביצועים. סוחרי ברוקרים נוספים בוחרים לבצע את הפונקציות הללו בעצמם ולא באמצעות חברת סליקה. ככזה, הם בדרך כלל יגבו בין $ 25- $ 55 לכל חשבון בשנה במקום לגבות אחוז מהנכסים.
העמלות החדשות לחשבון בדרך כלל מספקות חיסכון משמעותי על פני העמלות המבוססות על AUM. זה מאפשר ליועצים לשמור יותר עבור עצמם ועבור לקוחותיהם. בונוס נוסף של דמי חשבון לכל חשבון הוא השימוש באוריון, הידועה בזכות הדיוק הגבוה שלה.
סימנים על מנהלי כספים חיצוניים
אצל סוחרי ברוקרים גדולים יותר, לרוב תמצא סימון של 10 עד 25 נקודות בסיס על דמי ניהול עבור מנהל כספים של צד שלישי. היועצים לא תמיד מודעים לסימון זה, וסוחרי ברוקרים לעיתים רחוקות רוצים להתנדב במידע. מכאן כי יועצים צריכים לשאול את המתווכים-סוחרים שלהם לגבי העמלות.
ידידותי לחזקות ישירות
סוחרי מתווכים מתמקדים יותר ויותר בהכנסת נכסים לחשבונות תיווך.
כמה סוחרי מתווכים ניסו להפחית את עלויות החזקת הנכסים בחשבון תיווך. הם עשויים שלא לגבות עמלות על משיכות/הפקדות שיטתיות, ממוצע בעלות דולר או אפילו עסקאות במניות בארה"ב בחשבונות מסוימים.
עמלות חשבון לא פעילות ו חשבון פרישה פרטני (IRA) דמי משמורת עדיין נפוצים בחשבונות תיווך. יועצים פיננסיים צריכים לחפש מתווכים-סוחרים שלא יסובבו את זרועותיהם כדי לשים את כל נכסיהם בחשבונות תיווך.
ביטוח טעויות ומחדלים
רוב הברוקרים-סוחרים דורשים מיועצים לרכוש את שלהם ביטוח טעויות ומחדלים (E&O) באמצעות התוכנית הקבוצתית של המתווך-סוחר. בדרך כלל, מתווכי סוחרים יתייחסו ל- E&O כאל מרכז רווח ויסמנו אותו. עלויות שנתיות של $ 3,000 ומעלה נפוצות כיום. השתתפות עצמית נעה בדרך כלל בטווח של 10 עד 25 אלף דולר. בעבר ההשתתפות העצמית הייתה בדרך כלל בסביבות 5,000 $.
שיעורי E&O וההשתתפות העצמית עשויים להיות גבוהים עוד יותר אם יועץ משקיע בנכסים מסוימים. ביצוע השקעות משמעותיות ב REITs, חברות לפיתוח עסקי (BDC), או השקעות חלופיות יכולות להגדיל את החיובים.
עם זאת, כמה מתווכי סוחרים מאפשרים ליועציהם לרכוש ביטוח E&O משלהם. זה הרבה יותר זול ללא סימון של הברוקר-סוחר. עם היסטוריית תאימות טובה, יועץ עם סדרה 6 רישיון שמשקיע רק בתעודות סל, קרנות נאמנות וקצבות משתנות יכול בדרך כלל לקבל כיסוי E&O בהרבה פחות.
ברוקרים-סוחרים שמציעים כסף גדול
יחסי התשלום לחברות נמצאים בכל רחבי המפה, והיחסים בתוך כל חברה עשויים להשתנות בין סוגי המוצרים. להלן רשימת המתווכים-סוחרים עם אחוזי התשלום הגבוהים ביותר בשנת 2019. טווח בעמודה יחס התשלום פירושו שהיחס משתנה בהתאם למגוון גורמים. ניתן למצוא את הרשימה המלאה עם טווח העמלות בכל סוגי הנכסים תכנון פיננסי.
| יחסי התשלום של קרן הנאמנות 2019 | |
|---|---|
| מוּצָק | יחס התשלום |
| שירותים פיננסיים של American Portfolios | 90-95% |
| Ameriprise פיננסי | עד 91% |
| אמריטאס השקעות | 50-94% |
| ארקדיוס קפיטל | 92% |
| יועצי AXA | 50-91% |
| קדרט, גרנט ושות '. | 90% |
| מחקר השקעות של קיימברידג ' | עד 100% |
| קנטאורוס פיננסי | עד 90% |
| הרשת הפיננסית של חבר העמים | עד 95% |
| קראון קפיטל ניירות ערך | 85-95% |
| מייסדי ניירות ערך פיננסיים | עד 90% |
| ניהול העושר של Geneos | 93% |
| ח. בק | עד 95% |
| קבוצה פיננסית עצמאית | 90-95% |
| קסטרה פיננסי | 65-95% |
| קובאק ניירות ערך | 90% |
| LPL פיננסי | 90-98% |
| M אחזקות ניירות ערך | 91% |
| MML שירותי משקיעים | 40-83% |
| PlanMember Securities | עד 93% |
| ניירות ערך עיקריים | עד 95% |
| ProEquities | עד 92% |
| פרוספרה שירותים פיננסיים | עד 99% |
| ריימונד ג'יימס שירותים פיננסיים | עד 90% |
| שירותי פיננסים Securian | עד 95% |
| ניירות ערך אמריקה | עד 95% |
| רשת שירותי ניירות ערך | 95% |
| שותפי SFA | 90-92% |
| מרכז ההשקעות | 90-93% |
| ה- O.N. חברת מכירות הון | עד 92% |
| יועצים משולשים | עד 92% |
| שירותי הפיננסים של United Planners | 90-95% |
| יועצים פיננסיים של Voya | עד 92% |
| יועצים פיננסיים של וואדל וריד | עד 94% |
מקור: תכנון פיננסי.
בשורה התחתונה
עבור יועצים פיננסיים, יחס התשלום חשוב בבחירה בין מתווכים-סוחרים. עם זאת, יחס התשלום אינו המדד היחיד שיש לקחת בחשבון. כמו כן, כדאי להתבונן בתרבויות הארגוניות ובמדדי העבודה בבחירת סוכן-מתווך.