מניות חברת התעופה עפות לסערה בעונת החגים
אחרי קיץ שבו הנסיעות האוויריות לא הצליחו להמריא, נראה שהאתגרים העומדים בפני תעשיית התעופה יימשכו גם במהלך החגים. הנוסעים עדיין לא ששים לטוס מכיוון שמספר מקרי הקורונה העולמית ממשיך לעלות ויעדים פופולריים אוהבים ניו יורק וושינגטון די.סי. דורשים מבקרים ממדינות מסוימות לעבור 14 ימי הסגר עצמי עם ההגעה.
טייק אווי מפתח
- נוסעי חברת התעופה עדיין לא ששים לטוס מכיוון שמספר מקרי הקורונה העולמי ממשיך לעלות.
- American Airlines Group Inc. (AAL) מניות שברו מתחת לרמה מבוססת קו מגמה השבוע, פתיחת הדלת לנפילות נוספות בפגישות המסחר הבאות.
- תעודת הסל U.S. Global Jets (מטוסים) נסחר בערך בטווח של ארבע נקודות בין תחילת יולי לאוקטובר לפני שהתמוטט כשמחירו נכנס ל-200 הימים ממוצע נע פשוט (SMA).
אפילו סוף השבוע העמוס באופן מסורתי של חג ההודיה לא נראה כאילו הוא יספק דחיפה נחוצה השנה למובילים עם רצועות מזומנים. נתונים שנאספו על ידי חברת הניתוח OAG חושפים שההזמנות לנובמבר ירדו בסביבות 88% בהשוואה לשנה שעברה. "חגי חג ההודיה הם בדרך כלל תקופת שיא תנועה ורווחים. בחלק מחברות התעופה, בשנים מסוימות, ימי הרווח היחידים הגבוהים ביותר", אנליסט תעשיית התעופה R.W. Mann אמר ל-Business Insider.
להלן, אנו מסתכלים מקרוב על חברת התעופה הגדולה בעולם לפי מיילים נוסעים קבועים ופופולרי קרן הנסחרת בבורסה (ETF) שעוקבת באופן ספציפי אחר מניות המעורבות בתעשיית התעופה. אנו גם ננתח את התרשימים שלהם כדי לזהות אפשרי מכירה קצרה הזדמנויות מסחר.
American Airlines Group Inc. (AAL)
מוקדם יותר החודש, אמריקן איירליינס שבסיסה בפורט וורת' אמרה שהיא מתכננת לקצץ את לוח הזמנים שלה לנובמבר בכמחצית, תוך ציון הצורך להתאים את מסלול הטיול שלו לדרישות נמוכות יותר לנסיעות במהלך החג פרק זמן. הספק אמר כי הוא רואה ב-25% יותר הזמנות בנובמבר בהשוואה לתקופה זו בשנה שעברה. בשורה טובה יותר עבור חברת התעופה, החברה אמרה לאחרונה שהיא מצפה לכך שריפת מזומנים להאט ברבעון הרביעי בין 25 ל-30 מיליון דולר ליום, ירידה מ-58 מיליון דולר ברבעון הקודם. נכון לאוקטובר 28, 2020, מניית אמריקן איירליינס נסחרת בירידה של 60% בהשוואה לשנה, תוך ביצועים נמוכים יותר מהממוצע בתעשייה ב-20%.
לאחר נסיעה הַצִידָה במשך מספר חודשים, מחיר המניה פרץ מתחת לקו מגמה שנקבע השבוע, ופתח את הדלת לירידות נוספות בפגישות המסחר הבאות. יתרה מכך, השלמה ביום שלישי של דפוס טכני מבשר רעות בן שלושה ימים המכונה שלושה עורבים שחורים מציע שהדובים השתלטו על הפעולה. מי שלוקח מכירת שורט ברמות האלה צריך לחפש בדיקה חוזרת של המגיפה הנמוכה במרץ ב-8.25 דולר תוך ניהול סיכונים על ידי הצבת פקודת הפסקת הפסד אי שם מעל ה-SMA של 50 יום.
ה שלושה עורבים שחורים דפוס מורכב משלושה פמוטים רצופים בעלי גוף ארוך שנפתחו בתוך גוף אמיתי של הנר הקודם וסגור נמוך יותר מהנר הקודם.
U.S. Global Jets ETF (JETS)
הקרן האמריקאית Global Jets בסך 1.55 מיליארד דולר משקיעה בחברות המעורבות בתעשיית התעופה, לרבות חברות תעופה נוסעים, יצרניות מטוסים, שדות תעופה וחברות שירותי טרמינל. עם זאת, חברות תעופה נוסעים גדולות בארה"ב עדיין מהוות כ-70% מהפורטפוליו שלה. מוביל בעלות נמוכה Southwest Airlines Co. (LUV) וחברת התעופה בשירות מלא Delta Air Lines, Inc. (DAL) שניהם פקודות שקלולות דו ספרתיות. ה-ETF הופך כמעט 5 מיליון מניות ביום במרווחים צרים כדי לשמור על עלויות נמוכות עבור סוחרים פעילים. JETS מנפיקה 2.2% תשואת דיבידנד וירד ב-41% עד היום נכון לאוקטובר. 28, 2020.
הקרן נסחרה בערך בטווח של ארבע נקודות בין תחילת יולי לאוקטובר לפני שהתפרקה כאשר המחיר שלה נכנס ל-SMA של 200 יום בשבוע שעבר. סגירה של יום שלישי מתחת לקו מגמה של שבעה חודשים עשויה להאיץ את המכירה, ואולי לגרום לירידה לשפל של 19 במרץ, 11.25 דולר. מי שמבצע מיצוב של מכירת שורט עבור ירידה כזו צריך להגדיר עצירה מעל השיא של יום שישי, 18.71 דולר. המסחר מציע משתלם יחס סיכון/תגמול של מעל 1:4, בהנחה א למלא בסגירה של 17.28 דולר אתמול (סיכון של 1.44 דולר למסחר לעומת פרס של $6.03 לכל עסקה).
ה יחס סיכון/תגמול מסמן את התגמול הפוטנציאלי שמשקיע יכול להרוויח עבור כל דולר שהוא או היא מסתכנים בהשקעה. משקיעים רבים משתמשים ביחסי סיכון/תגמול כדי להשוות בין תשואות צפויות של השקעה עם כמות הסיכון שהם חייבים לקחת כדי להרוויח תשואות אלו.
גילוי נאות: המחבר לא מילא תפקידים בניירות הערך הנ"ל בזמן הפרסום.