השקעות נדל"ן חלופיות

כאשר רוב האנשים חושבים על השקעה בנדל"ן, נכסים להשכרה ו נאמנויות השקעה בנדל"ן (REITs) הם כנראה ההשקעות הראשונות שעולות בראש. אמנם אלה דרכים פופולריות להשקיע בנדל"ן ולהרוויח מהן, אך הן בשום אופן לא האפשרויות היחידות שלכם, והן לא בהכרח הטובות ביותר. זה נכון במיוחד כעת, כאשר COVID-19 יהיה חלק מעולמנו בעתיד הנראה לעין. להלן כמה מהשקעות הנדל"ן האלטרנטיביות המובילות ששווה להסתכל עליהן היום.

השקעות נדל"ן ו- COVID-19

עם מיליוני אמריקאים חסרי עבודה, רבים מתקשים לבצע את המשכנתא או את דמי השכירות. זה יכול לייצר בעיות עבור משקיעים בנכסי השכירות המסתמכים על הכנסות משכירות כדי לכסות את המשכנתא שלהם. זו גם בעיה למשקיעי REIT המסתמכים על ביצועי ניירות ערך בגיבוי משכנתא ומקרקעין מניבים לדיבידנדים.

יש הרבה אי ודאות לגבי מה יקרה לשוק הדיור והשכירות בחודשים הקרובים. ובכל זאת, נדל"ן נשאר השקעה שיכולה להציע סיכונים נמוכים יותר, תשואות טובות יותר וגיוון גדול יותר מאשר שוק המניות. למרבה המזל, ישנן דרכים רבות להשקיע בנדל"ן.

שותפויות נדל"ן (RELPs)

ב שותפות במקרקעין (המכונה גם "מיזם משותף"), שני משקיעים או יותר משלבים משאבים כדי לעבוד לקראת מטרה משותפת. באופן אידיאלי, כל שותף מביא משהו בעל ערך לשותפות - בין אם מדובר בנכס קיים, כסף מזומן, מומחיות או מאמץ. על ידי איחוד כוחות, המשקיעים יכולים להפיץ ביחד סיכונים, להפיץ חובות ולשפר את התוצאות הפוטנציאליות.

"ברוב השותפויות נותן החסות תפקיד פעיל ויש לו את רוב זכויות ההחלטה", אומר טום בלייק, מייסד גָמִישׁ, חברת נדל"ן המאפשרת טכנולוגיה המציעה תפריט של אפשרויות לסייע לבעלי נכסים להשיג את מטרותיהם. "לשותפים מוגבלים או לחברים שאינם מנהלים יש שליטה מועטה או חסרת כל, אך הם משתפים בתזרים המזומנים והרווחים, בהתבסס על השקעתם ובעלותם".

זה יכול לתת למשקיעים מקור של הכנסה פסיבית ממקרקעין. "מכיוון שלרוב משקיעי השותפות יש תפקיד פסיבי, המשקיעים יכולים להפיק תועלת מתשואות מצוינות המותאמות לסיכונים ו מעט עבודה, מלבד בדיקת נאותות ראשונית וסקירת עדכוני סטטוס שוטפים ודיווח מהנותן החסות ", אומר בלייק.

איך להתחיל

שותפויות נדל"ן לובשות צורות רבות, כולל מימון המונים קמפיינים, הסכמים כתובים בין חברים, שותפויות באחריות מוגבלת (LLP), חברות בעלות מוגבלת (LLC), ו מיזם משותף (JV) הסכמים. בהתאם להסדר, כל שותף (או סוג של שותפים) עשוי לקבל עדיפות שונה וחלק מתזרים המזומנים להשקעה. האפשרויות העומדות לרשות המשקיעים מונעות על ידי ההזדמנויות המוצעות על ידי נותן החסות והעדפות הסיכון והתגמול של המשקיע.

כדי להתחיל, תוכל לשתף פעולה עם חבר אמין או שותף עסקי או עם צד שלישי. גמיש, למשל, משתף פעולה עם בעלי נכסים שרוצים לשפץ או לפתח מחדש כדי להגדיל את הערך ואת תזרים המזומנים. על פי אתר האינטרנט שלה, "אתה מביא את הנכס ואנחנו מביאים את הכסף, התוכניות, המהנדסים, צוותי הבנייה, מנהלי הפרויקטים והמעצבים", כך שאתה לא צריך.

עם כל שותפות חיוני לפנות לייעוץ משפטי בעת הצורך, לוודא שאתה סומך על נותן החסות ולוודא שהיעדים שלך תואמים את התוכנית העסקית של נותן החסות.

השקעת השפעה

השקעות השפעה שואפים לייצר תשואות כספיות טובות לצד השפעות חברתיות וסביבתיות חיוביות, הניתנות למדידה. על פי רשת ההשקעות העולמית להשפעות, שוק השקעות ההשפעה מספק הון להתמודדות עם אתגרים במגזרים שונים, כולל חקלאות בת קיימא, אנרגיה מתחדשת, שימור ושירותי יסוד במחירים סבירים ונגישים, לרבות חינוך, שירותי בריאות ודיור.

השקעה בהשפעת נדל"ן-קבוצת משנה של המגזר להשקעות השפעה-מתמקדת במגוון תחומים, כולל:

• נדל"ן ירוק -אסטרטגיה זו מיישמת שיטות קיימא לסביבה כדי להעלות את ביצועי הבנייה הנוכחיים במונחים של יעילות אנרגיה ומים, הפחתת פסולת ודיור בטוח.
• סבירות דיור -אזור זה מתרכז באספקת מלאי דיור לאוכלוסיות שפחות.
• קהילה בת קיימא -המטרה היא לעצב ולבנות פרויקטים המשמשים יסוד לצמיחה קהילתית.

הנדל"ן מהווה אחוז ניכר מסך כל הנכסים המשקיעים להשפעה המנוהלים בניהול-עד 10% עד 15%, או 27 עד 40 מיליארד דולר, לפי הערכות מסוימות.

איך להתחיל

משקיעי אימפקט מסייעים במימון פרויקטים שונים-כגון בניינים שהוכרו בר קיימא, בנייני קהילה ודיור בר השגה-על ידי השקעה בקרנות ספציפיות לפרויקטים. כדי להתחיל, מצא חברה או קרן השקעות המתמקדת בתחום השפעה שמעניין אותך תוך הצעת תשואה פוטנציאלית מקובלת. אתה יכול למצוא את ההזדמנויות האלה דרך הרשת שלך, על ידי השתתפות בפגישות התאחדות משקיעים מקומיות, או על ידי חיפוש באינטרנט אחר, למשל, "קרן להשפעות דיור בר השגה".

לדוגמה, ורהאוס היא פלטפורמת מימון דירה חלופית המשלבת השכרה ובעלות באמצעות אופציה לרכישת חכירה להפוך את בעלות הבית לזולה ונגישה עבור עובדים חיוניים בקהילות בעלות גבוהה (חושב סן פרנסיסקו). הפלטפורמה להשקעת ההשפעות שלה מאפשרת להקים מוסדות כמו אוניברסיטאות ומערכות בריאות קרנות השקעה להציע לסגל ולעובדים דרך נוחה לגשת לבעלות על בתים בקהילות שהם לְשָׁרֵת.

"למשקיעי אימפקט יש הזדמנות לייצר תוצאות חברתיות, סביבתיות וכלכליות שאולי לא יתאפשרו אחרת", אומר מרג'ורי שולץ, מייסד ומנכ"ל חברת Verbhouse. "כתוצאה מכך, משקיעי השפעה יכולים למלא תפקיד חיוני בהבאת פתרונות בעולם האמיתי."

הלוואות כסף קשות

כאשר משקיע רוצה לשפץ נכס, הם עשויים לקבל הלוואה בכסף קשיח (נקרא גם "הלוואת גשר"). הלוואות אלה לטווח קצר ניתנות על ידי משקיעים פרטיים או חברות במקום בנקים. המלווה משתמש בדרך כלל ב"ערך לאחר תיקון "(ARV) של הנכס - לא רק באשראי הלווה - כדי לקבוע אם הם ינפיקו הלוואה. כהלוואה מבוססת נכסים, הנכס משמש כבטוחה.

הלוואות בכסף קשיח יכולות להיות אופציה טובה למשקיעים שרוצים הכנסה פסיבית עם תשואה קצת יותר מנכסים פסיביים אחרים, כמו אגרות חוב או מניות דיבידנד. חשוב לדעת את הרקורד והמצב הכלכלי של הלווה-ואת יכולתו להתמודד עם סערות, כמו זו שאנו נמצאים בה כעת עם COVID-19.

איך להתחיל

יש הרבה יותר מהלוואת כספים פרטית מאשר מסירת מזומנים. לדוגמה, אתה צריך לקבל ביטוח תואר, אשר מגן על שלך שִׁעבּוּד בתפקיד מלווה ומספק הגנה מפני זיוף. עליך לבדוק גם את אשראי הלווה, לאמת את הלווה ביטוח נכסותמיד פנה לעורך דין שיעזור לך בתיעוד.

כדי להתחיל כמלווה כסף קשה:

1. תחליט כמה כסף אתה יכול להלוות ומאיפה יגיע הכסף הזה.
2. מצא הזדמנות השקעה על ידי יצירת קשרים והשתתפות בפגישות באיגודי ההשקעות המקומיים שלך (עדיף להתחיל עם אנשים שאתה מכיר וסומך עליהם).
3. בצע את בדיקת הנאותות מול הלווה ושקול לשלם עבור א דוח אשראי ובדיקת רקע.
4. קבע את תנאי ההלוואה, כולל שיעור הריבית, סוג הריבית, זמן ההחזרים, עלויות הסגירה והאם יש תשלום בלון.
5. השלם את התיעוד בעזרת עורך דין מוסמך.
6. התחל לאסוף ולנהל שיאים מוקפדים.

תשקיע בעצמך

אופציה נוספת שכדאי לשקול היא להשקיע בעצמך על ידי לימוד מיומנות חדשה או קבלת רישיון או הסמכה חדשים שיכולים לשפר את פעילויות הנדל"ן האחרות שלך. לדוגמה, משקיעי נדל"ן רבים מקבלים רישיון נדל"ן, לא בהכרח כי הם רוצים לעבוד כסוכן נדל"ן אלא לנצל הטבות כגון:

• גישה ל- MLS—עם גישה לא שירות רישומים מרובים (MLS), תוכל למצוא את העסקה הבאה שלך מבלי שתצטרך להסתמך על סוכנים, עמיתים או חברים.
• הכנסה נוספת -כסוכן אתה יכול להרוויח עמלה על עסקאות הנדל"ן שלך. בהתאם למספר העסקאות שאתה מבצע מדי שנה, הכסף הזה יכול להסתכם.
• רשת -קבלת רישיון הנדל"ן היא דרך קלה לבניית הרשת שלך, ורשת נרחבת יכולה לעזור לך למצוא ולסגור עסקאות נדל"ן נוספות.
• יותר שליטה -אם אתה מייצג את עצמך בעסקה, יש לך שליטה רבה יותר במשא ומתן.
• חינוך ומשאבים -לכל הפחות, קבלת רישיון הנדל"ן שלך יכולה לעורר את ההבנה שלך בענף ולעזור לך ללמוד את הלשון.

אין רישיון נדל"ן פדרלי, כך שהזמן והכסף שנדרש כדי לקבל את הרישיון שלך יהיו תלויים בדרישות הרישוי של המדינה שלך. בדרך כלל תוכל לצפות להשקיע שלושה עד שישה חודשים בקבלת הרישיון שלך, וזה עשוי לעלות בסביבות 1,000 $ לקחת את קורס הרישוי המוקדם ולצאת לבחינה.

בשורה התחתונה

אלו הן רק כמה מהשיטות האלטרנטיביות הרבות להשקעה בנדל"ן מבלי לנצל את המסלולים הרגילים של רכישת REIT או להפוך למשכיר. כמובן, חיוני לעשות שיעורי בית ולחקור את האפשרויות שלך לפני שאתה מסכן כסף. כמו כן, כדאי להתייעץ עם עו"ד ורואה חשבון מס כדי להימנע מהפתעות משפטיות ומיסוי בהשקעת הנדל"ן החלופית שלך.