ייעוץ קריירה: בנקאות השקעות או ניהול נכסים?

לסטודנטים כלכלניים ומימון שאפתנים, בעלי ביצועים גבוהים, בנקאות השקעות וניהול נכסים מציעים מסלולי קריירה משתלמים. הכניסה לאחד מהתחומים האלה פירושה לעתים קרובות להרוויח הרבה כסף מיד מבית הספר, וזה גם מעניק המון כוח. המונח "אדון היקום" נטבע במהלך שנות השמונים לתיאור אנשי מקצוע בתחום הפיננסים הצעירים והעשירים, ובעוד הנפילה ממדינות מיתון גדול קצת עיצבה מחדש את התפיסה הציבורית של וול סטריט, העובדה נותרה כי בנקאות השקעות, נכס ניהול ותחומים פיננסיים קשורים שומרים על יוקרה רבה, במיוחד בערים גדולות כמו ניו יורק.

למרות שבנקאי ההשקעות ומנהלי הנכסים הם בסופו של דבר גלגלי שיניים באותה מכונה, תפקידי העבודה וחיי היום יום שלהם משתנים מאוד, ושתי הקריירות מתאימות לסוגי אישיות שונים. ההבדל הבולט ביותר הוא שלרוב בנקאי ההשקעות פועלים בצד המכירה, בעוד שמנהלי הנכסים נמצאים בצד הקנייה.

בנקאי השקעות מוכרים מוצרים פיננסיים ומנהלי נכסים קונים אותם לניהול עבור לקוחותיהם. לעתים קרובות שני אנשי המקצוע נמצאים בקצוות מנוגדים לאותה עסקה - מנהל נכסים, בשם הלקוח שלו, רוכש מוצר השקעה מבנקאי השקעות. בדרך כלל, בנקאות השקעות דורשת כישורי מכירה גדולים יותר, בעוד

ניהול נכסים דורש כישורים כמותיים ואנליטיים יותר. עם זאת, לאנשי המקצוע המצליחים ביותר בכל הקריירה יש שילוב טוב של שתי התכונות.

בנקאות השקעות

בנקאות השקעות היא חטיבה ספציפית של בנקאות הקשורה ליצירת הון לחברות, ממשלות וגופים אחרים. בנקים להשקעות חותמים על כל סוגי התאגידים חובות וערכי הון חדשים; סיוע במכירת ניירות ערך; ולעזור להקל מיזוגים ורכישות, ארגונים מחדש ועסקאות ברוקרים הן למוסדות והן למשקיעים פרטיים. בנקים להשקעות מספקים גם הנחיות למנפיקים בנוגע להנפקה והצבת מניות. תפקידי בנקאות ההשקעות כוללים יועצים, אנליסטים בנקאיים, אנליסטים בשוק ההון, מקורבי מחקר, מומחי מסחר, ועוד רבים אחרים. כל אחד דורש רקע חינוך ומיומנויות משלו.

בנקאי השקעות עוזרים לצרכי מימון ארגוני, כגון גיוס כספים או הון. חברות וממשלות שוכרות בנקאי השקעות כדי להקל על עסקאות פיננסיות מסובכות, כולל:

• הנפקת חובות כגון הנפקת איגרות חוב
• ניירות ערך חדשים חיתום
• מיזוגים ורכישות
• הנפקות ראשוניות לציבור

בנקאות השקעות יכולה לכלול מחקר הון ואבטחה וביצוע רכישה, מכירה והחזקת המלצות. חברות בנקאות ההשקעות הן גם יוצרות שוק, המספקות נזילות או מקשרות קונים ומוכרים כדי "לעשות" את השוק.

כמעט כל בנקאי השקעות מתחיל כשותף או אנליסט ומקווה להשקיע מספיק שנים בכדי להגיע לתפקיד כסגן נשיא או כמנהל.

ניהול נכסים

מנהלי נכסים מסייעים ללקוחות להשיג את יעדי ההשקעה שלהם על ידי ניהול כספם. לקוחות מנהלי השקעות יכולים לכלול משקיעים בודדים וגם משקיעים מוסדיים כגון מוסדות חינוך, חברות ביטוח, קרנות פנסיה, תוכניות פרישה ו ממשלות. מנהלי השקעות יכולים לעבוד עם מניות, אגרות חוב וסחורות, כולל מתכות יקרות כמו זהב וכסף. יחד עם תיקים אישיים בעלי ערך גבוה, מנהלי נכסים מנהלים קרנות גידור ותוכניות פנסיה ו-כדי לשרת טוב יותר את הקטנים משקיעים-יוצרים מבנים משולבים כגון קרנות נאמנות, קרנות מדדים או קרנות הנסחרות בבורסה, אותם הם יכולים לנהל בבת אחת תיק ריכוזי.

למנהלי נכסים יכולים להיות תפקידים ואחריות מגוונים, בהתאם לחברה, שיכולים לכלול:

• ניתוח דוחות כספיים 
• הקצאת תיקים כגון שילוב נכון של איגרות חוב ומניות
• מחקר הון והמלצות קנייה ומכירה 
• תכנון וייעוץ פיננסי 
• תכנון עזבון ופנסיה וכן חלוקת נכסים

חובה השכלה

שלא כמו רפואה, משפטים או חשבונאות ציבורית, לא בנקאות השקעות או ניהול נכסים מטילים דרישות חינוכיות נוקשות וכוללות. תואר מתקדם נתפס כנכס בשני התחומים, אך בנקאי השקעות ומנהלי נכסים מצליחים רבים מתחילים את דרכם בתואר ראשון בלבד. מדי פעם אתה יכול למצוא מישהו שאפילו לא סיים את לימודיו באוניברסיטה, למרות שאנשים אלה הם יוצאי הדופן, לא הכלל.

בין אם נכנסים עם תואר מתקדם או תואר ראשון, רוב מוחלט של בנקאות והשקעות חדשות שכירים בניהול מגיעים מבתי ספר יוקרתיים, כמו בתי ספר של אייבי ליגה, אוניברסיטת שיקגו או דיוק אוּנִיבֶרְסִיטָה. בתי ספר אלה משמשים כולם כשטח גיוס פורה לבנקים להשקעות ולחברות לניהול נכסים. לעומת זאת אוניברסיטאות מדרגה שנייה ובתי ספר למסיבות, לעתים נדירות מושכות חברות מסוג זה לירידי העבודה שלהן.

בעוד שהלימודים גמישים, הרישוי הוא לרוב חובה בהתאם לחובות התפקיד. ה רשות הפיקוח על התעשייה הפיננסית (FINRA) מחייב כל מי שעוסק במכירת ניירות ערך לשמור על רישיונות ספציפיים לכל נייר ערך. רישיונות אלה כוללים את סדרות 7, סדרות 63 וסדרות 3.מעבר לכך, החברות הבודדות המקיימות גיוס עובדים לכל קריירה עשויות להטיל דרישות חינוך ורישוי משלהן.

דרושים כישורים

בנקאי השקעות חייבים להיות בעלי כישורי אנשים חזקים, מוסר עבודה בלתי נלאה ואהבה לשווקים. בעוד שרבים מהבנקים הגדולים פעלו לעצב מחדש את התרבות הארגונית שלהם מאז המיתון הגדול, מה שהופך אותה פחות חורקת יותר ידידותי למשפחות, העובדה נותרה כי בנקאות השקעות היא קריירה תובענית המתאימה ביותר לאגרסיביות ואנרגיות גבוהות אנשי מקצוע.

מכיוון ששבועות של 80 ו -90 שעות הם נורמה לבנקאות השקעות, במיוחד בשנים הראשונות, עובדים חדשים לא יכולים לפחד מעבודה קשה ומשעות ארוכות. שיחות טלפון עם תערובת מגוונת של אישיות הלקוח הן קבועות במהלך שעות ארוכות אלה, ולכן כישורי אנשים טובים והיכולת ליצור קשר ולדבר באופן משכנע הם דבר הכרחי. בנקאי השקעות זקוקים לתבונה כמותית חזקה ולהבנה חדה של השווקים ואהבתם.

מנהלי הנכסים מוטלים פחות פעמים במכירה ולעתים קרובות יותר בעבודה הטכנית של ניהול תיקי לקוחות. למרות שמיומנויות אנשים עדיין חשובות, מכיוון שלקוחות רוצים להרגיש בנוח עם האדם שמנהל את כספם, חשובה יותר היכולת הכמעט טבעית לעקוב אחר השווקים ולאתר השקעות משתלמות הזדמנויות. לסטודנטים המצטיינים במתמטיקה וסטטיסטיקה אך אינם בעלי כישורי מכירה מובחרים, ניהול נכסים מקנה לעתים קרובות התאמה אידיאלית בעולם הפיננסים.

שכר מתחיל

השכר ההתחלתי הממוצע לבנקאי השקעות בבנקים גדולים כמו בנק אוף אמריקה מריל לינץ ', סיטיגרופ, גולדמן זאקס, ג'יי פי מורגן צ'ייס, מורגן סטנלי וולס פארגו הסתכמו ב -91,000 דולר ממאי 2021, על פי קהילת הכספים המקוונת וול סטריט אואזיס. בונוסים, שרובם מבוססים על ביצועים, מביאים לעיתים קרובות את סך הכנסתו של בנקאי בשנה הראשונה לכ -131 אלף דולר.זכור שהשעות הנדרשות להרוויח כסף זה הן לעתים קרובות יותר מכפולות מעובד משרד טיפוסי עובד, כך ששכר של בנקאי השקעות מחולק לפי שעות אינו גבוה כמו הנתון השנתי נשמע.

לאחר שנתיים -שלוש כאנליסט בנקאות השקעות, האדם עובר לתפקיד שותף, בעל ממוצע שכר שנתי של $ 154,000, בתוספת ממוצע של $ 79,000 בבונוסים (פחות לשנים הראשונות ויותר לשנה השלישית), לפני הכניסה קו להיות סגן נשיא ולאחר מכן דירקטור או מנהל, ובסופו של דבר מרוויח כמה מאות אלפי שקלים בשנה ובונוסים.

משכורות מנהל הנכסים נעות בשנת 2021 בין 67,000 $ ל -131,000 $, על פי Glassdoor, בהתבסס על סוג וגודל הנכסים המנוהלים (AUM).מנהלי נכסים רבים מבוססים על עמלות; הבונוסים שהם מרוויחים על בסיס משכורות הבסיס שלהם מייצגים אחוז אחיד מהכסף שהם מנהלים ואינם משתנים בהתאם לביצועים של הכסף הזה. מנהל נכסים בעל מוניטין עם הרבה כסף בניהול מרוויח כמה מאות אלפי דולרים בשנה.

איזון בין עבודה לחיים

בנקאי ההשקעות צפויים לתת עדיפות לעבודה. לא מדובר בימים שני עד שישי, 9 עד 5 הופעות. עובדים שאינם מרגישים בנוח עם שבועות של 80 שעות לעיתים רחוקות מחזיקים מעמד זמן רב בתעשייה. כמעט כל שבת מבלה לפחות חלקית בעבודה, ואפילו לא מובטחת לימי ראשון לבנקאי השקעות. איזון בין עבודה לחיים הוא שם מוטעה בבנקאות השקעות מכיוון שעבודה היא חיים.

מנהלי נכסים שומרים על שעות סבירות יותר. אמנם שעות העבודה המדויקות של האדם משתנות בהתאם למעסיקו, אך 40 עד 50 שעות הן די סטנדרטיות בענף, אך נדרשות מדי פעם עבודות בשבת אך לרוב סופי שבוע. כל מי שמציב איזון בין עבודה לחיים בראש רשימת העדיפויות שלהם לבחירת קריירה יש בחירה קלה בין שתי הקריירות הללו.

איזה לבחור

שתי הקריירות משתלמות, יוקרתיות וסלקטיביות. קבלת הצעה בשני התחומים פירושה שעשית משהו נכון. איזו קריירה מתאימה יותר בין השניים תלויה במערך המיומנויות שלך וסדרי העדיפויות שלך. אנשי מקצוע אגרסיביים יותר, בעלי כישורי שכנוע גדולים וחיים עבור עבודתם נוטים להצליח בבנקאות השקעות. אלה שהם יותר מוחיים, נוטים כמותית, חביבים אך לא טבעיים ומכירים עדיפות למאזן בריא בין עבודה לחיים, כנראה שהם טובים יותר כמנהלי נכסים.