Vai kopfondi iegulda tikai akcijās?
Kopfondu ieguldīt akcijās, bet daži veidi arī iegulda valsts un uzņēmumu obligācijās. Akcijas ir pakļautas tirgus kaprīzēm un tādējādi piedāvā lielāku peļņas potenciālu nekā obligācijas, taču tās rada arī lielāku risku. Turpretī obligācijas nodrošina fiksētu ienesīgumu, kas parasti ir daudz zemāks nekā tas, ko ieguldītājs iegūst no akcijām. Obligāciju priekšrocība ir zems risks. Tikai ārkārtējā situācijā, piemēram, korporācijas pilnīga neveiksme, investors nesaņem peļņu, kas viņam tika solīta no obligāciju vērtspapīra. Kopfonda ieguldījumu profils ir atkarīgs no fonda veida. Ir trīs galvenie veidi: akciju fondi, fiksēta ienākuma fondi un sabalansēti fondi.
Akciju fondi
Akciju fondi ir kopfondi, kas iegulda tikai parastajās akcijās. Tie piedāvā vislielāko atdevi, bet arī vislielāko risku. Tomēr akciju fonds joprojām rada zemāku risku nekā ieguldot atsevišķos akcijās. Iemesls ir akciju fonds, kas sastāv no simtiem vai pat tūkstošiem akciju. Tas ir daudzveidīgs pēc savas būtības. Ja viens uzņēmums komplektā tvertnes, ieguldītāja iedarbība ir ļoti ierobežota, jo viņa nauda ir sadalīta simtiem uzņēmumu.
Fondi ar fiksētu ienākumu
Fiksēta ienākuma fondi iegulda tikai valsts vai uzņēmumu obligācijās, kas piedāvā fiksētu peļņu. Šie ieguldījumu fondi ir daudz mazāk riskanti, jo tie nodrošina vienādu atdevi buļļu tirgū vai lāču tirgū. Tomēr ieguldītājiem, kuri izvēlas fondus ar fiksētu ienākumu zemāka riska dēļ, vairumā gadījumu ir jāpieņem arī zemāka peļņa.
Līdzsvaroti līdzekļi
Līdzsvaroti līdzekļi ir akciju un fiksēta ienākuma ieguldījumu kombinācija. To atdeves potenciāls un riska līmenis ir starp akciju fondiem un fondiem ar fiksētu ienākumu. Līdzsvarotie līdzekļi aizņem plašu klāstu. Daži no tiem ir smagi ar akcijām, bet citi galvenokārt sastāv no obligācijām, un tajos ir tikai dažas akcijas. Pastāv daudz līdzsvarotu fondu, no kuriem izvēlēties; centīgi investori gandrīz vienmēr var atrast tādu, kura sastāvs atbilst viņu riska tolerancei un vēlamajam peļņas potenciālam.
Padomu ieskats
Kristi Sullivan, CFP®
Sullivan Financial Planning, LLC, Denvera, CO
Ieguldījumu fondi specializējas dažādās jomās. Daži tiek ieguldīti tikai akcijās vai obligācijās, bet citi iegulda nekustamā īpašuma ieguldījumu fondos, preču līgumos utt.
Bieži vien pēc nosaukuma varat pateikt, uz ko fonds iegulda. Piemēram, Vanguard 500 indeksa fonds ir ieguldīts S&P 500 indeksā, kas ietver 500 lielākās ASV akcijas. PIMCO International Bond fonds ir ieguldīts obligācijās, kas nav ASV.
Fonda specialitāte ne vienmēr ir fonda vārdā, tāpēc ir nepieciešami papildu pētījumi, lai noskaidrotu, kas ir kopfonds.
Ir arī fondi, kas iegulda nedaudz visā. Tos sauc par aktīvu sadales vai mērķa datuma līdzekļiem. Ideja ir atvieglot ieguldītājam profesionāli pārvaldītu ieguldījumu fondu kombināciju bez visa darba.