Trgovci z možnostmi Bumble (BMBL) medvedjo pred zaslužkom

Vlagatelji podjetja Bumble Inc. (BMBL) so ohranile obseg cen delnic pred napovedjo dobička družbe v drugem četrtletju. Na prvi pogled se zdi, da so trgovci opcij pozicionirani za negativno potezo, kot število dajte možnosti v odprte obresti narašča. Nenavadna opcijska dejavnost bi lahko ustvarila močan trend zniževanja cenovnega dejanja, če BMBL prinese negativen rezultat zaslužka.

Število prodajnih možnosti narašča v odprtem interesu za BMBL, in opcijske premije so trenutno nenavadno visoki. Obseg trgovanja kaže, da so trgovci kupovali prodajo in prodajo klice v pričakovanju poročila o neugodnem zaslužku. Razveljavitev teh stav lahko povzroči nepričakovan pritisk navzgor na ceno delnice družbe Bumble.

Težko je pravilno napovedati smer gibanja delnice po zaslužku. Vendar pa primerjava med cenovno akcijo in dejavnostjo opcij kaže, da bi se lahko cena delnice družbe, če BMBL poda pozitivno poročilo, znatno zvišala in presegla 20-dnevno drseče povprečje po razglasitvi. To bi se lahko zgodilo, ker so cene možnosti premik navzdol, vendar bi nepredvidene dobre novice lahko ujele trgovce in povzročile hiter dvig cene delnic.

Primerjava med podrobnostmi o ceni delnic in obnašanju opcij lahko gledalcem grafikonov omogoči dragocen vpogled; vendar je treba razumeti kontekst, v katerem je prišlo do tega vedenja cen. Spodnji graf prikazuje gibanje cen delnic BMBL od avgusta. 10. Tako je nastala nastavitev, ki vodi v poročilo o zaslužku.

Trenutni trendi

V zadnjem mesecu je trend delnic BMBL padel s tečaja delnice od sredine volatilnosti sredi julija, preden se v začetku dvigne nazaj proti 20-dnevnemu drsečemu povprečju Avgusta. V tem časovnem obdobju je bila najnižja cena delnice BMBL sredi julija okoli 45 USD, najvišja cena delnice pa v začetku julija več kot 53 USD. Cena se je zaprla v srednji regiji, kar prikazujejo tehnične študije na tem grafikonu.

Študije se oblikujejo v 20 dneh Keltnerjev kanal kazalniki. Ti prikazujejo ravni cen, ki predstavljajo večkratnik Povprečni pravi obseg (ATR) za zalogo. Ta niz pomaga osvetliti, kako je cena v tednu pred zaslužkom padla pod 20-dnevno drseče povprečje. Ta premik cen delnic BMBL pomeni, da se zaupanje vlagateljev z približevanjem poročila o dobičku zmanjšuje.

V tem kontekstu, kjer je cenovni trend BMBL pred kratkim padel pod 20-dnevno drseče povprečje, opazovalci grafikonov lahko prepoznajo, da trgovci in vlagatelji izražajo vse večjo zaskrbljenost zaslužki. Opazno je, da se je v tednu pred zaslužkom cena delnice BMBL počasi dvignila nazaj proti 20-dnevnemu drsečemu povprečju. Zato je za opazovalce grafikonov pomembno, da ugotovijo, ali premik odraža pričakovanja vlagateljev glede neugodnih zaslužkov ali ne.

Podrobnosti o trgovanju z možnostmi lahko opazovalcem grafikonov zagotovijo dodaten kontekst, ki jim pomaga pri oblikovanju mnenja o pričakovanjih vlagateljev. V zadnjem času trgovci z opcijami dajejo prednost klicom z veliko razliko. V ponedeljek, avgusta 9, bilo je prodanih več kot 10.000 prodaj v primerjavi s skoraj 3.900 klici. Običajno ta obseg kaže, da se trgovci med poročanjem o zaslužku počutijo medvedje.

Trgovska dejavnost

Trgovci z možnostmi se zavedajo, da so delnice BMBL v povprečju in so svoje možnosti ocenili kot a Stavite, da se bo delnica zaprla v enem od dveh polj, prikazanih na grafikonu, med današnjim in Avg. 13, petek po objavi poročila o zaslužku. Polje z zelenim okvirjem predstavlja cene, ki jih ponujajo prodajalci opcijskih klicev. To pomeni 33 -odstotno verjetnost, da se bodo delnice BMBL do konca tedna zaprle znotraj tega razpona, če bodo cene višje. Rdeča škatla predstavlja ceno prodajnih možnosti z 29 -odstotno možnostjo, če se cene znižajo glede na objavo.

Treba je opozoriti, da je odprto zanimanje predstavljalo več kot 31.000 klicev v primerjavi s skoraj 29.000 pošiljkami, kar dokazuje pristranskost, ki so jo imeli trgovci z možnostmi, saj so trgovci dajali prednost klicem nad prodajo. Ne pozabite pa, da je obseg trgovanja v ponedeljek nagnjen k tečajem več kot 2,5 proti 1, kar prikazuje gibanje nedavne dejavnosti. Ker pa sta klicni boks in poštni okvir relativno enaki, nam to pove, da je naraščajoči odstotek prodajnih možnosti le rahlo izkrivil pričakovanja. Predvideva se veliko bolj samozadovoljen pogled.

Vijolične črte na grafikonu ustvari 10-dnevna študija Keltner Channel, nastavljena na štirikratno ATR. Ta ukrep ponavadi ustvarja močno povezane regije močnih podporo in odpor v cenovnem ukrepu. Te regije se pojavijo, ko se linije kanalov v zadnjih treh mesecih opazno spremenijo.

Ravni, ki označujejo zavoje, so označene v spodnji tabeli. Na tem grafikonu je opazno, da sta klicni in cenovni klic tako blizu, da imata veliko prostora za tek v obe smeri, vendar z več prostora navzgor. To nakazuje, da kupci opcij nimajo močnega prepričanja o tem, kako bo podjetje poročalo, čeprav je obseg nedavnih napovedi odtehtal obseg klicev. Čeprav vlagatelji in trgovci z opcijami tega ne pričakujejo, bi lahko presenetljivo poročilo dramatično povečalo ali znižalo cene.

Te ravni podpore in upora kažejo velik razpon podpore in odpornosti na cene. Posledično je možno, da bodo vse novice, presenetljivo slabe ali dobre, presenetile vlagatelje in bi lahko povzročile nenavadno velik premik. Po prejšnji objavi dobička so se delnice BMBL dan po zaslužku znižale za 14,33%, nato pa se je naslednji teden postopoma zvišalo. Vlagatelji lahko po tej objavi pričakujejo podobno gibanje cene. Z veliko prostora v območju nestanovitnosti bi lahko cene delnic zrasle ali padle bolj, kot je bilo pričakovano.

Vpliv na trg

Bumble nima opazno velike tržne meje, zato rezultati zaslužka najverjetneje ne bodo imeli neposrednega vpliva na indekse. Ne glede na to, kaj poročilo pravi, bi to lahko vplivalo na zaloge v industriji aplikacij za programsko opremo. Pozitivno poročilo bi lahko dvignilo druge delnice v sektorju, kot je Smartsheet Inc. (SMAR), Vimeo, Inc. (VMEO) ali Match Group, Inc. (MTCH). Lahko bi tudi vplivalo sredstva, s katerimi se trguje na borzi (ETF), kot je internetni ETF SPDR S&P (XWEB), Vanguard Mid-Cap ETF (VO) ali globalni ETF za socialne medije X (SOCL).