SLV: iShares Silver Trust ETF

Srebro je plemenita kovina, ki je lahko dobra naložba, odvisno od gospodarstva, in se bo vedno široko uporabljala v nakitu in elektroniki. Ker je njegova uporaba v primerjavi z drugimi industrijskimi kovinami redka, njena vrednost izhaja predvsem iz dolgoročnih vlagateljev, ki iščejo način za premagovanje padca na trgu. Vlaganje v srebro običajno vključuje dodelitev kapitala za srebrne palice ali kovance, neposredno proizvodnjo srebra, podjetja za pridobivanje srebra ali prek sredstva, s katerimi se trguje na borzi (ETF -ji).

iShares Silver Trust ETF (SLV)

IShares Silver Trust (SLV) je sklad, s katerim se trguje na borzi (ETF), ki spremlja cenovno uspešnost osnovnih naložb v londonski fiksni ceni srebra. Skupno premoženje SLV od 20. maja 2020 upravlja 7,86 milijarde USD in je od ustanovitve sklada leta 2006 ustvarilo povprečni letni skupni donos 0,46%. Imetja sklada predstavljajo srebro, katerega cilj je diverzifikacija portfelja in zaščita pred njim inflacijo.

ETF -ji za blago, kot je SLV, so lahko še posebej tvegani, saj na ceno plemenitih kovin lahko vplivajo spremembe splošnih gibanj na trgu, osnovni indeks

nestanovitnost, spremembe obrestnih mer ali dejavniki, ki vplivajo na določeno panogo ali blago.

Premoženje iShares Silver Trusta je sestavljeno predvsem iz srebra, ki ga ima JPMorgan Chase (JPM), skrbniška institucija, v imenu sklada. Sklad lahko v posebnih situacijah hrani zelo omejeno količino denarja. Srebrni sklad iShares se upravlja pasivno, saj ne kupuje in ne prodaja srebra, da bi izkoristil nihanja tržnih cen. Vendar SLV občasno prodaja srebro, da pokrije svoje stroške poslovanja.

Nakup delnic SLV je preprost, a stroškovno učinkovit način vlagati v srebro. Čeprav delnice sklada niso neposredni nadomestek za dejansko srebro, so še vedno alternativa sodelovanju na trgu blaga. Sklad ponuja primeren način pridobivanja izpostavljenosti srebru, ne da bi moral vlagatelj dejansko imeti srebro. Nakup in shranjevanje srebra sta lahko zelo draga in zapletena.

Značilnosti

IShares Silver Trust je eden od ETF -jev, ki jih upravlja BlackRock. Vsaka delnica sklada predstavlja delni nerazdeljeni koristni delež v čistih sredstvih srebrnega sklada iShares. SLV ima relativno nizko letno količnik stroškov 0,5% v primerjavi s svojimi vrstniki ETF iz sektorja plemenitih kovin. Stroški posredovanja za nakup in prodajo delnic sklada niso del količnika stroškov. Ker je SLV ETF, nima obremenitve spredaj ali zadaj. Z delnicami SLV se trguje na Newyorška borza Arca, vlagatelji pa jih lahko kupijo kot vse druge delnice.

Primernost in priporočila

Naložbe v srebrne ETF -je prinašajo velika tveganja. Od leta 2020, gledano v zadnjih petih polnih letih, je dobavo srebra je ponavadi presegalo njegovo povpraševanje, kar je povzročilo pritisk navzdol na ceno srebra po vsem svetu. Povpraševanje po srebru izvira predvsem iz kovanja kovancev in industrije nakita ter industrijskega sektorja, ki uporablja srebro za izdelavo fotografskih ogledal in materialov za električno prevodnost.

Negativne spremembe v gospodarskem okolju lahko negativno vplivajo na ceno srebra, saj se uporablja v industrijskih aplikacijah. Tudi kot diskrecijsko pravico potrošnja potrošnikov svetovni padec zaradi premikov preferenc ali padca dohodka se lahko poraba za nakit zmanjša.

Zaradi znižanih pričakovanj glede inflacije po vsem svetu je cena srebra zadela, kar je negativno vplivalo na vrednost delnic iShares Silver Trust. Odnos špekulantov in vlagateljev je zelo pomemben za ceno srebra, zlasti na kratkoročnih obzorjih. Vlagatelji bi morali biti še posebej previdni in se zavedati edinstvenih tveganj, povezanih z vlaganjem v srebro.

Na podlagi zgoraj navedenih značilnosti sklada je vlaganje v SLV najbolj primerno za vlagatelje, ki iščejo špekulativno trgovanje. Zaradi nenehnega zniževanja cen srebra v zadnjem desetletju zaradi prekomerne proizvodnje, zaradi deflacijskih pritiskov in finančne krize leta 2009 je sklad vedno ustvarjal negativno vrača. Njegova petletna letna povprečna donosnost -3,94% in triletno standardni odklon 19,44%, zaradi česar je vlaganje v sklad zelo tvegano z negativnimi donosi.

Spodnja črta

Srebrni sklad iShares je najbolj primeren za vlagatelje, ki želijo pridobiti izpostavljenost srebru ali se ukvarjajo s špekulativnim trgovanjem s srebrom, ne da bi dejansko sami kupili srebro. Sklad je tudi koristno orodje za vlagatelje, ki želijo diverzificirati svoje portfelje in pomagati pri zaščiti pred inflacijo.