นิยามดัชนีปริมาณบวก (PVI)

ดัชนีปริมาณบวก (PVI) คืออะไร?

ดัชนีปริมาณบวก (PVI) เป็นตัวบ่งชี้ที่ใช้ใน การวิเคราะห์ทางเทคนิค ที่ให้สัญญาณการเปลี่ยนแปลงราคาตามปริมาณการซื้อขายที่เพิ่มขึ้นในเชิงบวก PVI ช่วยในการประเมิน แนวโน้ม แรงและราคาน่าจะยืนยันได้ การกลับรายการ และสามารถคำนวณหาดัชนีตลาดยอดนิยมรวมทั้งใช้ในการวิเคราะห์ความเคลื่อนไหวของหลักทรัพย์แต่ละรายการ

สูตรสำหรับดัชนีปริมาณบวก (PVI)

$\begin{array}{c}\text{พีวีไอ.}=\mathrm{NS.}\mathrm{NS.}\mathrm{วี}\mathrm{ผม.}+\frac{(\mathrm{NS.}\mathrm{ค.}\mathrm{NS.}-\mathrm{ย.}\mathrm{ค.}\mathrm{NS.})}{\mathrm{ย.}\mathrm{ค.}\mathrm{NS.}}\times \mathrm{NS.}\mathrm{NS.}\mathrm{วี}\mathrm{ผม.}\end{array}$

ที่ไหน: NS. วี ผม. = ดัชนีปริมาณบวก NS. NS. วี ผม. = ดัชนีปริมาณบวกก่อนหน้า NS. ค. NS. = ราคาปิดของวันนี้ ย. ค. NS. = ราคาปิดของเมื่อวาน \begin{aligned} &\text{PVI} = PPVI + \frac{(TCP - YCP)}{YCP}\times PPVI \\ &\textbf{where:}\\ &PVI=\text{ดัชนีปริมาณบวก}\ \ &PPVI=\text{previous positive volume index}\\ &TCP=\text{ราคาปิดของวันนี้}\\ &YCP=\text{ราคาปิดของเมื่อวาน}\\ \end{จัดตำแหน่ง} ​PVI=NSNSวีผม+YคNS(NSคNS−YคNS)​×NSNSวีผมที่ไหน:NSวีผม=ดัชนีปริมาณบวกNSNSวีผม=ดัชนีปริมาณบวกก่อนหน้าNSคNS=ราคาปิดวันนี้YคNS=ราคาปิดของเมื่อวาน​

ถ้า ปริมาณ วันนี้น้อยกว่าหรือเท่ากับปริมาณเมื่อวานนี้:

$\mathrm{NS.}\mathrm{วี}\mathrm{ผม.}=\text{PVI ก่อนหน้า}$NSวีผม=PVI. ก่อนหน้า

วิธีการคำนวณดัชนีปริมาณบวก (PVI)

1. ถ้าปริมาณวันนี้มากกว่าปริมาณเมื่อวาน ให้ใช้สูตร PVI
2. ป้อนข้อมูลราคาสำหรับวันนี้และเมื่อวาน พร้อมกับการคำนวณ PVI ก่อนหน้า
3. หากไม่มีการคำนวณ PVI ก่อนหน้านี้ ให้ใช้การคำนวณราคาตั้งแต่วันนี้เป็น PVI ก่อนหน้าด้วย
4. หากปริมาณวันนี้ไม่มากกว่าปริมาณเมื่อวาน PVI จะยังคงเท่าเดิมสำหรับวันนั้น

การทำความเข้าใจดัชนีปริมาณบวก (PVI)

โดยทั่วไปแล้ว PVI จะตามด้วย a ดัชนีปริมาณเชิงลบ (NVI) การคำนวณ พวกเขารวมกันเรียกว่าตัวบ่งชี้ปริมาณการสะสมราคา

PVI และ NVI ได้รับการพัฒนาครั้งแรกในช่วงทศวรรษที่ 1930 โดย Paul Dysart โดยใช้ตลาด ตัวชี้วัดความกว้าง เช่นเส้นบอกล่วงหน้า-ปฏิเสธ ตัวชี้วัด PVI และ NVI ได้รับความนิยมหลังจากรวมไว้ในหนังสือชื่อ. ปี 1976 ตรรกะของตลาดหุ้น โดย Norman Fosback ผู้ซึ่งขยายแอปพลิเคชันไปสู่รายบุคคล หลักทรัพย์.

การวิจัยของ Fosback ซึ่งครอบคลุมช่วงเวลาตั้งแต่ปี 1941 ถึง 1975 ชี้ให้เห็นว่าเมื่อ PVI ต่ำกว่าค่าเฉลี่ยหนึ่งปี มีโอกาส 67% ที่จะ ตลาดหมี. หาก PVI สูงกว่าค่าเฉลี่ยหนึ่งปี โอกาสที่ตลาดหมีจะลดลงเหลือ 21%

โดยทั่วไป ผู้ค้าจะดูทั้งตัวบ่งชี้ PVI และ NVI เพื่อรับทราบแนวโน้มของตลาดในแง่ของปริมาณ PVI จะมีความผันผวนมากขึ้นเมื่อปริมาณเพิ่มขึ้น และ NVI จะมีความผันผวนมากขึ้นเมื่อปริมาณลดลง

ข้อพิจารณาพิเศษ

ความเชื่อทั่วไปคือวันที่มีปริมาณมากเกี่ยวข้องกับฝูงชน เมื่อ PVI อยู่เหนือหนึ่งปี ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ (ประมาณ 255 วันทำการ) แสดงให้เห็นว่าฝูงชนมองโลกในแง่ดี ซึ่งช่วยให้ราคาน้ำมันพุ่งขึ้นอีก หาก PVI ต่ำกว่าค่าเฉลี่ยหนึ่งปี แสดงว่าฝูงชนกำลังมองโลกในแง่ร้าย และราคาที่ลดลงกำลังจะเกิดขึ้นหรือกำลังดำเนินการอยู่

ผู้ค้ามักจะวาดเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 9 ช่วงเวลา (MA) ของ PVI และเปรียบเทียบกับ MA 255 ช่วงเวลาของ PVI จากนั้นพวกเขาจะคอยดูความสัมพันธ์ตามที่อธิบายไว้ข้างต้น ครอสโอเวอร์ ส่งสัญญาณแนวโน้มการเปลี่ยนแปลงของราคา ตัวอย่างเช่น หาก PVI อยู่เหนือ MA 255 ระยะจากด้านล่าง นั่นอาจเป็นสัญญาณของค่าใหม่ แนวโน้มขาขึ้น กำลังดำเนินการ แนวโน้มขาขึ้นนั้นได้รับการยืนยันตราบใดที่ PVI อยู่เหนือค่าเฉลี่ยหนึ่งปี

จำความน่าจะเป็นที่กล่าวถึงข้างต้น สัญญาณ PVI ไม่ถูกต้อง 100% โดยทั่วไปแล้ว PVI เมื่อเทียบกับ MA หนึ่งปีจะช่วยยืนยันแนวโน้มและการกลับตัว แต่จะแก้ไขไม่ได้ตลอดเวลา

ผู้ค้าบางรายชอบ NVI มากกว่า PVI หรือใช้ร่วมกันเพื่อช่วยยืนยันซึ่งกันและกัน NVI จะพิจารณาวันที่มีปริมาณการซื้อขายต่ำ ซึ่งเกี่ยวข้องกับกิจกรรมของนักเทรดมืออาชีพ ไม่ใช่ฝูงชน ดังนั้น NVI จึงแสดงให้เห็นว่า "เงินที่ฉลาด" กำลังทำอะไรอยู่

ดัชนีปริมาณบวก (PVI) เทียบกับ เกี่ยวกับยอดเงินคงเหลือ (OBV)

ปริมาณที่เป็นบวกคือการคำนวณราคาโดยพิจารณาจากปริมาณที่เพิ่มขึ้นในเซสชั่นปัจจุบันเมื่อเทียบกับช่วงก่อนหน้า ในปริมาณสมดุล (OBV) คือยอดรวมของปริมาณบวกและลบโดยพิจารณาว่าราคาวันนี้สูงหรือต่ำกว่าราคาเมื่อวานตามลำดับ

กล่าวอีกนัยหนึ่ง อินดิเคเตอร์ทั้งสองตัวแยกตัวประกอบในด้านปริมาณและราคา แต่ทำในรูปแบบที่แตกต่างกันมาก เนื่องจากการคำนวณที่แตกต่างกัน PVI และ OBV จะให้สัญญาณและข้อมูลการค้าที่แตกต่างกันแก่ผู้ค้า

ข้อจำกัดของการใช้ Positive Volume Index (PVI)

PVI กำลังติดตามฝูงชน ซึ่งกิจกรรมมักเกี่ยวข้องกับวันที่มีปริมาณมากขึ้น ฝูงชนมักจะเสียเงินหรืองานแสดงสินค้าน้อยกว่าผู้ค้ามืออาชีพ ดังนั้น PVI จึงติดตาม "เงินไม่ฉลาด" สำหรับสัญญาณคุณภาพที่ดีขึ้น และสำหรับบริบทที่ดีขึ้นของสิ่งที่ตลาดหรือหุ้นหนึ่งๆ กำลังทำ PVI จะถูกใช้ร่วมกับ NVI

ในการทดสอบในอดีต PVI ทำได้ดีในการเน้นย้ำถึงตลาดกระทิงและตลาดหมีในราคา แม้ว่าจะไม่ถูกต้อง 100%... ก็ไม่มีอะไรเป็นอย่างนั้น

ตัวบ่งชี้สามารถมีแนวโน้มที่จะ เลื่อยวงเดือนซึ่งเป็นเวลาที่เกิดการไขว้กันหลายครั้งติดต่อกันอย่างรวดเร็ว ทำให้ยากต่อการกำหนดทิศทางแนวโน้มที่แท้จริงตามตัวบ่งชี้เพียงอย่างเดียว PVI ยังมีแนวโน้มที่จะมีความผิดปกติบางอย่าง ตัวอย่างเช่น มันอาจเคลื่อนตัวต่ำลงอย่างต่อเนื่อง แม้ว่าราคาจะสูงขึ้นอย่างมากก็ตาม

ด้วยเหตุผลเหล่านี้ ขอแนะนำให้เทรดเดอร์ใช้ PVI ร่วมกับ การเคลื่อนไหวของราคา การวิเคราะห์ ตัวชี้วัดทางเทคนิคอื่นๆ และ การวิเคราะห์พื้นฐาน หากมองถึงโอกาสในการซื้อขายระยะยาว