จริยธรรมทางการเงิน: ผลกระทบต่อผู้ประกอบอาชีพอย่างไร

อุตสาหกรรมการเงินทำให้เรามีเรื่องอื้อฉาวและข่าวมากมายเกี่ยวกับมืออาชีพที่หลอกลวงนักลงทุน นายจ้าง และเพื่อนร่วมงาน ไม่ต้องสงสัยเลยว่าความโลภเป็นอารมณ์ที่ทรงพลัง แต่บางครั้งพฤติกรรมที่ผิดจรรยาบรรณก็ทำให้ขาดการศึกษาเกี่ยวกับหลักการพื้นฐานของมาตรฐานทางการเงิน

โดยพิจารณาจากสถานการณ์ต่างๆ ที่มักเกิดขึ้นตลอดเส้นทางอาชีพทางการเงินและวิธีเหล่านี้ สถานการณ์ควรได้รับการจัดการ เราสามารถเข้าใจได้ดียิ่งขึ้นว่าอุตสาหกรรมนี้ไม่เพียงแต่สามารถตอบสนองมาตรฐานเหล่านี้ได้เท่านั้น แต่ยังเกินกว่ามาตรฐานเหล่านี้ได้

การจัดการวัสดุ ข้อมูลที่ไม่เปิดเผยต่อสาธารณะ

สำหรับมืออาชีพจำนวนมากที่จัดการกับหลักทรัพย์ อาจมีกรณีที่พวกเขาเข้ามาครอบครอง

วัสดุข้อมูลที่ไม่เปิดเผยต่อสาธารณะ. ข้อมูลประเภทนี้ถูกกำหนดเป็นสิ่งที่อาจมีผลกระทบต่อราคาของหลักทรัพย์ที่ยังไม่ได้เปิดเผยต่อสาธารณะ

ตัวอย่างเช่น หาก CEO ของบริษัทของคุณบอกคุณในระหว่างการประชุมว่าผลประกอบการที่กำลังจะเกิดขึ้นนั้นน่าผิดหวัง แสดงว่าคุณเพิ่งได้รับข้อมูลสำคัญที่ไม่เปิดเผยต่อสาธารณะ ในฐานะผู้ถือหุ้นในบริษัทของคุณ คุณอาจถูกล่อลวงให้โทรหานายหน้าและสั่งขายเพื่อหลีกเลี่ยง ขาดทุนทุน. อย่างไรก็ตาม สิ่งนี้จะจัดอยู่ในประเภท การค้าภายในและบทลงโทษที่เกี่ยวข้องกับการซื้อขายประเภทนี้นั้นเลวร้ายยิ่งกว่าการสูญเสียกระดาษใดๆ ที่คุณอาจได้รับ

ข้อมูลสำคัญที่ไม่เปิดเผยต่อสาธารณะสามารถมีได้หลายรูปแบบสำหรับผู้เชี่ยวชาญด้านการเงินที่หลากหลาย ตัวอย่างเช่น ผู้จัดการพอร์ต ผู้ที่ควบคุมสัดส่วนการถือหุ้นขนาดใหญ่ในหุ้นขนาดเล็กจำนวนหนึ่งอาจมีผลกระทบอย่างลึกซึ้งต่อการเคลื่อนไหวของหุ้นระยะสั้นจากการขายหรือการซื้อหุ้นดังกล่าวเป็นจำนวนมาก หากผู้จัดการวางแผนที่จะออกจากตำแหน่งใหญ่ในหุ้นขนาดเล็กตามคำแนะนำจากบริษัทของตน นักวิเคราะห์ด้านซื้อจะเป็นการผิดจรรยาบรรณสำหรับผู้จัดการที่จะแจ้งเตือนลูกค้าที่ "มีมูลค่าสูง" สองสามรายที่อาจถือหุ้นโดยอิสระก่อนที่จะขายหุ้น แม้ว่าจะดูเหมือนไม่มากนัก แต่การซื้อขายโดยใช้ข้อมูลภายใน กฎหมาย มีแนวโน้มที่จะถูกทำลายและฝ่ายที่เกี่ยวข้องอาจถูกดำเนินคดี

วิเคราะห์โดยใช้ทฤษฎีโมเสก

ข้อมูลวงในไม่ใช่แนวคิดขาวดำแต่อย่างใด บ่อยครั้ง ผู้เชี่ยวชาญอาจสะดุดกับข้อมูลดังกล่าวโดยไม่เต็มใจหรือได้ยินการสนทนาในและรอบๆ สำนักงาน

หัวข้อนี้ยิ่งดูคลุมเครือยิ่งขึ้นสำหรับนักวิเคราะห์ที่วิจัยบริษัทและออกคำแนะนำอย่างมืออาชีพเกี่ยวกับหลักทรัพย์ของตน เป็นที่ทราบกันดีอยู่แล้วว่ากรรมการจะให้แนวโน้มรายได้ระหว่างการประชุมนักวิเคราะห์ก่อนการเผยแพร่สู่สาธารณะ ขณะนี้ แม้ว่าข้อมูลนี้อาจจะใช่หรือไม่มีคุณสมบัติเป็นข้อมูลสาธารณะเมื่อห้องที่เต็มไปด้วยนักวิเคราะห์ได้รับ ข้อมูลการซื้อขายข้อมูลดังกล่าวในระหว่างหรือทันทีหลังการประชุมอาจจัดเป็นบุคคลภายใน การค้าขาย การดำเนินการที่เหมาะสมในสถานการณ์ดังกล่าวจะเป็นการกระตุ้นให้ กระดาน เพื่อเปิดเผยข้อมูลต่อสาธารณะโดยทันที เมื่อเวลาผ่านไปพอสมควร การซื้อขายหรือให้คำแนะนำเกี่ยวกับข้อมูลถือเป็นเกมที่ยุติธรรม

ขณะที่นักวิเคราะห์กำลังรวบรวมข้อมูลของบริษัทและหลักทรัพย์เพื่อสร้างภาพที่ชัดเจนของบริษัท มูลค่ายุติธรรมพวกเขาอาจรวบรวมข้อมูลจำนวนมากจากแหล่งต่าง ๆ ซึ่งอาจเป็นข้อมูลสาธารณะ เนื้อหาหรือไม่ใช่สาระสำคัญ นักวิเคราะห์สามารถบรรลุข้อสรุปที่จะนำมาพิจารณาเป็นข้อมูลภายในหากบุคคลภายในบริษัทได้แจ้งข้อมูลดังกล่าวแก่พวกเขา

อย่างไรก็ตาม นักวิเคราะห์มีอิสระที่จะให้คำแนะนำตามการค้นพบของพวกเขาภายใต้แนวทางของ ทฤษฎีโมเสค. ทฤษฎีโมเสกระบุว่านักวิเคราะห์มีอิสระที่จะใช้ข้อมูลสาธารณะ วัตถุ และข้อมูลที่ไม่เป็นรูปเป็นร่างระหว่างการวิจัยอย่างมืออาชีพด้วย ข้อสรุปที่พวกเขาได้รับจากข้อมูลที่ถือว่าเป็น "เกมที่ยุติธรรม" และมาจากการวิจัยของพวกเขา ไม่ใช่ข้อมูลวงใน

การรายงานกิจกรรมที่ผิดจรรยาบรรณ

เรารู้ว่าคุณคิดอะไร... “ฉันเป็นคนซื่อสัตย์ และฉันจะไม่เอาตัวเองไปอยู่ในสถานการณ์ที่มาตรฐานทางจริยธรรมของฉันจะถูกสอบปากคำ” นั่นอาจเป็นจริง แต่จรรยาบรรณและมาตรฐานวิชาชีพนั้นเหนือกว่าปัจเจก — จริยธรรมเป็นกันทั่วทั้งอุตสาหกรรม ความพยายาม.

หากเพื่อนร่วมงานหรือเพื่อนร่วมงานของคุณมีส่วนร่วมในกิจกรรมที่น่าสงสัย การแยกตัวออกจากบุคคลนั้นไม่เพียงพอ การยอมให้กิจกรรมที่ผิดกฎหมายหรือผิดจรรยาบรรณดำเนินต่อไปโดยรู้เท่าทัน ตัวคุณเองอาจถูกรวมอยู่ในการลงโทษใดๆ อันเป็นผลมาจากการกระทำเหล่านี้ แม้จะไม่มีใครชอบอยู่ในฐานะที่ต้อง เป่านกหวีด สำหรับเพื่อนร่วมงานหรือเพื่อน ในท้ายที่สุด ถือเป็นความรับผิดชอบของคุณที่จะต้องแน่ใจว่ามีการปฏิบัติที่เป็นธรรมในอุตสาหกรรมการเงิน และการยืนหยัดเพื่อจริยธรรมของตนเองควรเป็นสิ่งสำคัญที่สุด

ผู้เชี่ยวชาญยังสามารถสนับสนุนให้นายจ้างสร้างสถานที่ทำงานที่ลดแรงกดดันต่อพนักงานให้น้อยลง ตัวอย่างเช่น การนำ "กำแพงเมืองจีน" ระหว่างหน่วยงานต่างๆ เช่น นายหน้า กับ ฝ่ายที่ปรึกษา สามารถจำกัดการรั่วไหลของข้อมูลภายในได้ และป้องกันไม่ให้นายหน้า ที่ปรึกษา นักวิเคราะห์ และผู้เชี่ยวชาญอื่น ๆ ถูกจับท่ามกลางการละเมิดความปลอดภัย นอกจากนี้ ธนาคารเพื่อการลงทุนอาจดำเนินการ รายการสีเทา เมื่อมีการกล่าวถึงหลักทรัพย์ใด ๆ เพื่อการจัดจำหน่ายหลักทรัพย์หรือการเปลี่ยนแปลงอันดับเครดิต รายการดังกล่าวได้รับมอบอำนาจว่าห้ามมิให้พนักงานทำการซื้อขายหลักทรัพย์ที่อาจได้รับผลกระทบจากการกระทำของธนาคารโดยรู้เท่าทัน

บรรทัดล่าง

นี่เป็นเพียงรอยขีดข่วนพื้นผิวของประเภทของประเด็นขัดแย้งทางจริยธรรมและสถานการณ์ที่ผู้เชี่ยวชาญด้านการเงินอาจเผชิญในแต่ละวัน ตลอดหลายปีที่ผ่านมา ผู้เชี่ยวชาญด้านการเงินมีส่วนเกี่ยวข้องกับเรื่องอื้อฉาวและข้อกล่าวหาเรื่องการฉ้อโกงจำนวนนับไม่ถ้วน ซึ่งทำให้อุตสาหกรรมนี้สั่นคลอนและทำให้ผู้เชี่ยวชาญด้านการเงินต้องตาดำ โดยรู้แนวทางปฏิบัติ ส่งเสริมการป้องกันในที่ทำงาน และยึดถือคุณธรรมสูงสุด มาตรฐาน คุณสามารถเป็นผู้นำในการทำให้อุตสาหกรรมการเงินยังคงความยุติธรรมและโปร่งใสสำหรับทุกคน ที่เกี่ยวข้อง.