סקירה כללית של קרן השוק הכספי הפדרלית של ואנגארד

מהי קרן השוק הפדרלי של Vanguard Cash (VMMRX)?

אם אתה מעוניין להשקיע ברכבי השקעה נזילים ביותר המגיעים עם פדיונות לטווח קצר, שקול א קרן שוק הכסף. אלה חברים משותפים בדרך כלל משקיעים במזומנים, ניירות ערך חוב עם דירוג גבוה ושווי מזומנים. כספים אלה נועדו במקור להציע נזילות, לספק הכנסה שוטפת ולשמור על קרן משקיע על ידי שמירה על מחיר מניה קבוע של $ 1.00.

הכספים עלולים להתמודד עם מגבלות פדיון ודמי נזילות בתקופות של לחץ כלכלי, מה שהופך את קרן השוק הכספי הפדרלי של ואנגארד (VMMRX) לבחירה מצוינת עבור חלק מהמשקיעים. המשך לקרוא למידע נוסף על קרן זו והאם היא מתאימה לתיק העבודות שלך.

הכרת קרן שוק הכספים הפדרלית של ואנגארד

מאגרי השקעות הפדראליים של קרנות שוק הכספים של ואנגארד (VMMRX) היא אופציית השקעה שמרנית שמציעה קבוצת ואנגארד - אחת ההון הגדולות בעולם

הכנסה קבועה מנהלים. הקרן חייבת במס ומיועדת במיוחד למשקיע הקמעונאי.

הושק בשנת 1975 ומחזיק בסך נכסים של 127.5 מיליארד דולר נכון לינואר. 31, 2020. התיק מכיל 401 ניירות ערך. ה מינימום השקעה הוא 3,000 דולר, וכל השקעה נוספת שאחרי זה מתומחרת ב -1 דולר למניה. ה יחס הוצאות הוא 0.10%, ואין דמי רכישה או פדיון. הקרן מושקעת בעיקר בנושאים הבאים:

• ינקי/איגרות חוב זרות: 59.5%
• שטרות האוצר של ארה"ב: 23.4%
• חובות ממשלת ארה"ב: 9.2%

התשואות של קרנות נאמנות בשוק הכספים תלויות במידה רבה בסביבת הריבית, כלומר התשואות שלהן צפויות לעלות ככל שהריבית תעלה. ולכן כאשר ריביות לעלות, קרנות נאמנות בשוק הכסף כמו קרן השוק הכספי הפדרלי של ואנגארד הופכת לאטרקטיביות הרבה יותר למשקיעים.

VMMRX היא אחת מקרנות הנאמנות בשוק הכסף שראו את התשואה שלה עולה בשנת 2018, עם תשואת הפצה שעלתה מ -2.07% באוגוסט 2018 ל -2.16% במהלך אותו החודש בשנת 2018. נכון לסוף ינואר 2020, תשואת ההפצה של הקרן עמדה על 1.68%. ירידת התשואה היא נורמלית והיא נובעת בעיקר משיעורי ריבית קצרים, המפורטים להלן.

כמו כל קרנות שוק הכספים של קרן הנאמנות, VMMRX אינה מבוטחת או מובטחת על ידי התאגיד הפדרלי לביטוח פיקדונות (FDIC). משקיעים המודאגים מחוסר הביטוח עשויים לרצות לשקול חשבון קרנות שוק כספים המוצע על ידי בנק מכיוון ש- FDIC מבטחת חשבונות אלה עד 250,000 $.

מי צריך להשקיע?

קרן שוונג הכספים הפדרלית של ואנגארד נושאת כמות ניכרת של מזומנים, מה שהופך אותה לסכום מדהים נכס נזיל. ניירות ערך המוחזקים בקרן הם גם נזילים ביותר, עם הממוצע בַּגרוּת יושב בגיל 36 חודשים. זה הופך את הקרן למתאימה מאוד למשקיעים שמרנים שהסבילות שלהם לסיכון נמוכה. זוהי גם בחירה מצוינת להשקעה עבור כל מי שעשוי להזדקק לגישה מהירה לכסף על בסיס יומי.

זה לא אומר שמשקיעים בעלי טווח ארוך יותר אופקי השקעה לא יכול להרוויח מהקרן. למעשה, משקיעים אלה עשויים להשתמש ב- VMMXX לצורך הקצאת מזומנים של השקעתם לטווח הארוך תיקים, תוך שימוש בה כהשלמה לחלק מההחזקות האחרות והמסוכנות שלהן.

סיכונים הקשורים ל- VMMRX

בהעדר א משבר כלכלי, הסיכון לאובדן קרן הוא מינימלי. הקרן אמורה להמשיך לשקף את שיעורי הריבית הקיימים בסביבה הכלכלית בארה"ב, כך שהמשקיעים יכולים לצפות לראות את הקרן מגדילה את תְשׁוּאָה כאשר הריבית לטווח קצר מתחילה לעלות. למרות שזה הופך אותה להשקעה יציבה יחסית עם עלות נמוכה והכנסה חודשית, VMMRX אכן כרוכה במספר מלכודות. להלן כמה מהסיכונים הנפוצים ביותר הקשורים לקרן העלולים לפגוע בהשקעה שלך:

סיכון אשראי: אתה עשוי לחוות ירידה במחירי האבטחה אם מנפיקים אינם יכולים לבצע את הריבית או את תשלומי הקרן. זֶה לְהִסְתָכֵּןעם זאת, היא נמוכה מאוד, שכן הקרן משקיעה בניירות ערך באיכות גבוהה.

סיכון הכנסה: כל ירידה פנימה ריביות ישפיע ישירות על ההכנסה שמשלמת הקרן. הסיבה לכך היא שהקרן מסתמכת במידה רבה על ריביות קצרות טווח. כמשקיע, אתה יכול לצפות לסיכון ההכנסה גבוה יותר מכיוון ששיעורי הטווח הקצר נוטים להשתנות לאורך פרקי זמן קצרים יותר.

סיכון בתעשייה: חלק קטן מהקרן משקיעה נייר מסחרי ואיגרות חוב, כך שאם יש בעיות או מצבים המשפיעים על ענף, זה יתורגם לביצועי הקרן. לדוגמה, כל הסיכונים הקשורים לתעשיית השירותים הפיננסיים ישפיעו על הקרן אם תשקיע בניירות ערך שהושקעו על ידי זה מִגזָר.

סיכון צמיחה עיקרי: מכיוון שמחיר המניה מוגבל ל -1 דולר למניה, הסיכוי שלך הוא קטן מאוד קֶרֶן ההשקעה תגדל. עם זאת, הפשרה היא שגם אתה כנראה לא תפסיד כסף.