Co robią analitycy w funduszu hedgingowym

Fundusze hedgingowe to klasa wehikułów inwestycyjnych, które wykorzystują połączone fundusze i stosują szereg strategii, aby uzyskać aktywny zwrot, powszechnie znany jako alfa, dla swoich inwestorów. W przeciwieństwie do aktywnego menedżera portfela funduszu powierniczego, fundusze hedgingowe często obsługują osoby i organizacje o wyższej wartości netto i mogą: inwestuj w kilka różnych klas aktywów, w tym inwestycje alternatywne, i angażuj się w strategie inne niż utrzymywanie pozycji długiej stanowiska. Fundusze hedgingowe mogą również uczestniczyć w rynkach instrumentów pochodnych.

Analityk funduszy hedgingowych to osoba, która przeprowadza badania ilościowe w celu zidentyfikowania aktywów do handlu za środki funduszu, które są zgodne z jego strategią handlową i mandatem. Analitycy mogą badać poszczególne papiery wartościowe, sektory rynku, trendy makroekonomiczne lub wszystkie powyższe. Analityk następnie przekaże te badania zespołowi handlowemu lub menedżerowi portfela, który zrealizuje transakcje według własnego uznania. Poniżej omówimy kilka typowych ról i obowiązków zawodowych, a także tego, czego analityk funduszu hedgingowego może się spodziewać w tej pracy.

Zidentyfikuj potencjalnie atrakcyjne inwestycje

Analityk funduszy hedgingowych stale jest na bieżąco z różnymi wiadomościami finansowymi, trendy makroekonomiczneoraz prognozy rynkowe. Aby to osiągnąć, analityk funduszu hedgingowego musi poświęcić czas na czytanie o tych pozycjach i wstrzymać spotkania lub rozmowy z ekspertami, zarówno wewnętrznymi, jak i zewnętrznymi, którzy zapewniają wgląd w tego typu rynek siły.

Analityk wykorzystuje te informacje do tworzenia teza inwestycyjna które można wykorzystać do identyfikacji akcji/obligacji konkretnej firmy, które mogą służyć jako potencjalnie atrakcyjna okazja inwestycyjna.

Zapewnij szczegółowe badania atrakcyjnej firmy

Po zidentyfikowaniu konkretnej akcji/obligacji analityk funduszy hedgingowych rozpoczyna badania, które pomogą w uzyskaniu rekomendacji inwestycyjnej dla zarządzającego portfelem. Badanie to obejmuje zbadanie obecnego i przyszłego dobrobytu finansowego firmy, która wydała akcje/obligacje, poznanie aktualnej i przyszłej pozycji firmy w branży, w której jest konkuruje; zbadanie potencjalnych czynników rynkowych i ekonomicznych, które mogą wpłynąć na firmę w przyszłości; prowadzenie szerokiej gamy analiza finansowa firmy, aby poznać rzeczywiste wycena; znalezienie powodów, dla których rzeczywista wycena różni się od wyceny postrzeganej przez rynek; ocena ryzyk dla faktycznej wyceny; oraz identyfikowanie potencjalnych ryzyk specyficznych dla firmy, których rynek nie jest obecnie świadomy.

Analityk funduszy hedgingowych wykorzystuje informacje zawarte w tym szczegółowym badaniu do przygotowania rekomendacji inwestycyjnej dotyczącej akcji/obligacji firmy.

Przekaż rekomendację menedżerowi portfela

Po zakończeniu przez analityka funduszy hedgingowych szczegółowej analizy badawczej, powstaje opinia o najlepszym sposobie działania w odniesieniu do akcji/obligacji spółki. Sporządzana jest krótka, ale dokładna rekomendacja, a następnie przedstawiana menedżerowi portfela, który: przedstawia najlepszy sposób postępowania i wszelkie główne wnioski z badań, które doprowadziły do ​​tego celu wniosek.

Monitoruj firmy, w które inwestuje fundusz

Po dokonaniu inwestycji w akcje/obligacje określonej firmy przez menedżer portfela, analityk funduszu hedgingowego stale monitoruje daną spółkę pod kątem wszelkich oznak, że informacje wykorzystane do sporządzenia wstępnej rekomendacji inwestycyjnej mogą być już nieaktualne. W przypadku wystąpienia takiej przesłanki, analityk funduszu hedgingowego ponownie przeprowadza badania, aby przedstawić zaktualizowany sposób postępowania zarządzającemu portfelem.

Godziny i wynagrodzenie

Analityk funduszy hedgingowych może oczekiwać ciężkiej pracy i otrzymania za to nagrody. Osoby z tym tytułem zawodowym zwykle pracują ponad 12 godzin dziennie – lub 60-70 godzin tygodniowo, a weekendy mogą być konieczne w niektórych przypadkach. Wynagrodzenie będzie również wysokie, przekraczając 140 000 USD podstawy plus premie, które mogą podwoić ten poziom dochodu.Wiadomo również, że fundusze hedgingowe zapewniają swojemu zespołowi hojne korzyści i świadczenia pracownicze.

Dolna linia

Rodzaj szczegółów niezbędnych do sukcesu funduszu hedgingowego wymaga od analityka funduszu hedgingowego regularnego wykonywania szeregu zadań, takich jak wstępna identyfikacja potencjalnie atrakcyjnego inwestycja w akcje lub obligacje spółki, szczegółowe badanie papierów wartościowych spółki oraz dokładna rekomendacja działań, jakie zarządzający portfelem powinien podjąć w odniesieniu do akcji spółki i więzy.

Dodatkowo, po dokonaniu przez zarządzającego portfelem inwestycji w akcje/obligacje firmy, jest to zadanie analityka funduszy hedgingowych polegające na ciągłym monitorowaniu akcji/obligacji firmy w celu sprawdzenia, czy zaszły jakiekolwiek zmiany strategia inwestycyjna są potrzebne.