Czy fundusze inwestycyjne wypłacają dywidendy lub odsetki?
W zależności od rodzaju inwestycji zawartych w portfelu, fundusze inwestycyjne może wypłacać dywidendy, odsetki lub jedno i drugie.
Rodzaje funduszy inwestycyjnych
Istnieją cztery główne kategorie funduszy inwestycyjnych, a każda kategoria odpowiada innym celom inwestycyjnym. Fundusze giełdowe obejmują wyłącznie inwestycje na giełdzie. Jeśli którakolwiek z tych akcji wypłaca dywidendę, fundusz powierniczy również wypłaca dywidendy.
Podobnie fundusze obligacji obejmują wyłącznie inwestycje w obligacje korporacyjne i rządowe. Większość obligacji wypłaca co roku gwarantowane kwoty odsetek, zwane płatnościami kuponowymi. Ponieważ obligacje przynoszą odsetki, fundusze obligacyjne również.
Fundusze zrównoważone inwestują w akcje i obligacje. Fundusze zrównoważone mają więc prawie gwarancję, że zapłacią odsetki, a mogą również zapłacić dywidendy w zależności od konkretnych akcji znajdujących się w portfelu.
Fundusze rynku pieniężnego są uważane za najbardziej stabilny rodzaj funduszy inwestycyjnych i obejmują wyłącznie inwestycje w bardzo krótkoterminowe instrumenty dłużne, takie jak obligacje komunalne. Fundusze rynku pieniężnego również płacą odsetki, chociaż stopa zwrotu jest generalnie niższa niż w przypadku innych rodzajów funduszy.
Dlaczego fundusze inwestycyjne wypłacają dywidendy i odsetki?
Aby uniknąć płacenia podatków od dochodów z inwestycji, fundusze inwestycyjne są zobowiązane do dystrybucji prawie wszystkich wpływów do akcjonariuszy. Oznacza to, że gdy akcje lub obligacje w portfelu funduszu wypłacają dywidendy lub odsetki, te pieniądze muszą być następnie rozdysponowane wśród udziałowców funduszu, aby fundusz nie musiał uwzględniać go jako przychodu. Akcjonariusze indywidualni następnie zgłaszają dochody z inwestycji na ich podatki za rok. To samo dotyczy sytuacji, gdy fundusz osiąga zysk ze sprzedaży aktywów, zwany zyskiem kapitałowym.
Harmonogram wypłat funduszy wzajemnych, w tym wypłata dywidendy i odsetek, zależy od decyzji każdego funduszu i może się znacznie różnić. Ogólnie rzecz biorąc, fundusze generujące dywidendy lub odsetki muszą dokonywać dystrybucje akcjonariuszom przynajmniej raz w roku.
Informacje doradcy
Dan Stewart, CFA®
Revere Asset Management, Dallas, Teksas
Dystrybucje funduszy inwestycyjnych są klasyfikowane według rodzaju i charakteru dystrybucji. W ten sposób fundusze inwestycyjne mogą wypłacać odsetki, dywidendy i / lub zyski kapitałowe poprzez wypłaty, co określi kwotę podatku, który musisz zapłacić.
Na przykład fundusz obligacji zazwyczaj płaci odsetki, ale także zyski kapitałowe w przypadku sprzedaży obligacji. Zrównoważony fundusz posiada zarówno akcje, jak i obligacje, dlatego możesz mieć wszystkie trzy rodzaje dystrybucji.
Powodem tego jest to, że fundusz powierniczy po prostu przechodzi przez otrzymane wypłaty z papierów wartościowych, aby nie ponosić podwójnego opodatkowania (na poziomie funduszu, a następnie do akcjonariusz). Jeśli jednak twoje inwestycje są przechowywane na koncie IRA lub innym koncie emerytalnym, konsekwencje podatkowe są nieistotne, ponieważ są one odroczone pod względem podatkowym.
