Akcje obronne USA mogą wzrosnąć do końca roku

Krótcy sprzedawcy celował w amerykańskie akcje sektora obronnego w październiku, napędzając indeks iShares Dow Jones US Aerospace and Defense Index ETF (WŁOCHY) do najniższego poziomu od 10 miesięcy. Niewiele komponentów zostało oszczędzonych podczas niestabilnego downdraftu, co również wpłynęło mega czapki Firma Boeinga (BA) i Lockheed Martin Corporation (LMT). Silne odbicie w listopadzie spowodowało wzrost cen o najniższym poziomie, ale w nadchodzących tygodniach możliwe są nowe minima.

Mimo to wyprzedaż prawdopodobnie przyniesie duże możliwości kupna przed nowymi maksimami. Trudno sobie wyobrazić, że te problemy wkraczają rynki niedźwiedzi w administracji prezydenckiej zaangażowanej w konfrontację i wyższe wydatki na obronę. Podzielony Kongres raczej nie zmieni tego równania, nawet jeśli w najgorętszych punktach świata wybuchnie pokój. Biorąc pod uwagę ten wiatr w plecy, sensowne jest obserwowanie oznak, że sprzedawcy zakończyli swoją pracę, pozwalając tym problemom odzyskać punkty w szybkim tempie.

ten iShares Dow Jones Amerykański indeks lotnictwa i obrony ETF — fundusz giełdowy, którego celem jest śledzenie wyników inwestycyjnych indeksu składającego się z akcji amerykańskich w sektor lotniczy i obronny — zakończył dwuletnią zaliczkę w lutym 2018 r., podwajając cenę, zanim utknął nieco powyżej $200. Ten poziom oznaczony opór w sierpień wybuch który odnotował najwyższy w historii poziom 208,83 USD w październiku. 3. Akcja cenowa do listopada rozwinęła się przez nieudana ucieczka to jest rzeźbienie potencjału Spadek pięciu fal Elliotta, a czwarta fala odbicia zbliża się do końca. Jeśli tak, fundusz mógłby osiągnąć nowe minimum, być może w reakcji na zwycięskie wybory Demokratów.

Tygodnik oscylator stochastyczny obrócił się wyżej na wyprzedane poziom, ale nie wszedł w cykl kupna. Takie pozycjonowanie może zapowiadać małą lub przerwaną piątą falę, krótko podcinając poprzedni dołek w kulminacyjnym momencie sprzedaży. Odbicie powyżej październikowego dołka na poziomie 182,35 USD oznaczałoby wówczas emisję kupowanie sygnału, podnosząc szanse, że korekta dobiegła końca. Kupujący zanurzyć może prosperować dzięki temu zwrotowi, biorąc ekspozycję przed silnym odbiciem na nowy opór powyżej 200 USD.

Gigant lotniczy Boeing zrezygnował ze swojej wieloletniej reputacji lidera rynku w lutym 2018 r., przekraczając 370 USD po 245-punktowym, 18-miesięcznym okresie trend wzrostowy. Stwierdzono kolejny kryzys Pomoc blisko 310 USD, co daje odbicie, które utknęła na rezystancja zasięgu w czerwcu. Akcje wybuchły we wrześniu, trzy dni później odnotowały najwyższy w historii poziom 387 USD i zostały wyprzedane do 200-dniowego wykładnicza średnia krocząca (EMA) w zeszłym tygodniu. Udziały producentów samolotów są największym udziałem w portfelu ITA ETF, z wagą 12,23%, według sponsora funduszu iShares.

Odbicie do piątkowego zamknięcia osiągnęło 50-dniowy opór EMA, podnosząc szanse na kolejny spadek, który może przetestować korygujące minimum. Akcje te utrzymały się lepiej niż ich rywale, którzy złamali swoje 200-dniowe EMA i mogą odbić się silniej, gdy korekta dobiegnie końca. Jednak wszystkie zakłady są nieważne, jeśli sprzedający przełamią wsparcie zakresu 2018, ponieważ to niedźwiedzie wydarzenie prawdopodobnie zbiegnie się z testem na psychologicznym poziomie 300 USD.

Lockheed Martin, największy na świecie wykonawca usług obronnych, wzrósł ponad czterokrotnie w latach 2013-2018, zanim w lutym 2018 r. osiągnął poziom 363 USD. Przetestował ten poziom w kwietniu i gwałtownie spadł, wycinając serię niższe upadki który osiągnął najniższy od 15 miesięcy poziom 283 USD w zeszłym tygodniu. Akcje wróciły w piątek do 300 USD, ale sprzedający mogli odzyskać kontrolę w nadchodzących sesjach, ponieważ akcje są teraz notowane znacznie poniżej 200-dniowej EMA.

Miesięczny oscylator stochastyczny pozostaje w długoterminowym cyklu kupna, podczas gdy wskaźnik tygodniowy właśnie osiągnął poziom wyprzedaży. To względne pozycjonowanie zwiększa szanse na mocne ożywienie, ale dokładny czas odwrócenia nie będzie łatwy do przewidzenia. Biorąc pod uwagę silne tempo spadkowe, sensowne jest stanie z boku i pozwolić szybko palcowemu tłumowi zbudować bardziej przewidywalny wzór cen, być może wyśrodkowany tuż poniżej poziomu 300 USD. Akcje LMT to trzeci co do wielkości udział funduszu ITA, stanowiący 7,28% portfela.

Dolna linia

Akcje amerykańskiej branży obronnej powinny mocno odbić się pod koniec roku, ale łapanie ich nie jest rozsądne spadające noże dopóki nie zakończą pośrednich wzorów dna.