Dlaczego warto przyjrzeć się ETF-om dywidendowym

Chociaż rynek był ostatnio szczególnie niestabilny, wielu analityków przewiduje, że obecny cykl koniunkturalny w USA będzie kontynuowany przez co najmniej kolejny rok, a być może nawet dłużej. W miarę utrzymywania się tej dynamiki prawdopodobnie nastąpią wyższe ceny akcji w wyniku znacznego wzrostu przychodów i zysków przedsiębiorstw. Niemniej jednak aprecjacja cen akcji będzie prawdopodobnie przebiegać powoli, podobnie jak ogólne tempo wzrostu może być powolne. Z tego powodu zwroty cenowe będą prawdopodobnie niewielkie w przyszłości, zgodnie z analiza na ETF.com. W rezultacie inwestorzy poszukujący całkowitych zwrotów prawdopodobnie skupią się na dochodach z dywidendy, chociaż istnieje ryzyko. Na szczęście inwestorzy mają wiele sposobów na ukierunkowanie dochodów z dywidendy w swoich praktykach inwestycyjnych, w tym wiele fundusze giełdowe (ETF) koncentrując się na tym celu.

Dziesiątki ETF-ów o wysokiej dywidendzie

Podsumowując, obecnie dla inwestorów dostępnych jest około 40 ETF-ów o wysokiej dywidendzie. Razem fundusze te obejmują łącznie ponad 90 miliardów dolarów. Tym samym inwestorom poszukującym dochodu z dywidendy w przestrzeni ETF nie brakuje

opcje.

Wśród najpopularniejszych i największych z tej grupy funduszy znajduje się ETF Sektora Dywidendy Psów ALPS (SDOG), fundusz ETF Dywidendy SPDR S&P (SDY), fundusz ETF iShares Select Dividend (DVY) oraz fundusz ETF Vanguard High Dividend Yield (VYM). Poniżej omówimy szczegółowo każdy z tych funduszy.

ALPS Dywidenda Sektorowa dla Psów ETF

SDOG przyjmuje podejście relatywistyczne, ponieważ śledzi równoważony indeks pięciu najbardziej dochodowych akcji z S&P 500 dla każdego sektora. Centralnym elementem strategii przyjętej przez SDOG jest założenie, że akcje wysokodochodowe mają tendencję do szybszego tempa aprecjacji niż ich odpowiedniki o niższych dochodach. Inwestorzy, którzy podzielają to przekonanie, mogą chcieć skoncentrować się na najbardziej dochodowych akcjach S&P 500, kupując w SDOG.

SPDR S&P Dywidenda ETF

SDY koncentruje się na firmach, które są w stanie zapewnić zrównoważony dochód dzięki dywidendom. Ten ETF inwestuje w spółki, które w ciągu ostatnich 20 lat zwiększyły swoje dywidendy. Chociaż jest to ścisłe kryterium, na którym można oprzeć portfel ETF, SDY przygląda się spółkom z S&P 1500 miejsca, zapewniając dodatkowe opcje w porównaniu z SDOG i innymi wysokodochodowymi ETF-ami skoncentrowanymi na mniejszych pulach dyby. SDY jest dostępny dla wskaźnika wydatków 0,35%.

iShares Wybierz dywidendę ETF

Podczas gdy SDY ma bardziej ekstremalne podejście do kierowania spółek ze wzrostem dywidendy, DVY jest nieco mniej rygorystyczne. DVY szuka tych spółek, które były w stanie wypłacać rosnące dywidendy w okresach pięcioletnich. Uwzględnia również historię płatności i Wskaźnik wypłaty w swoich poszukiwaniach. Papiery wartościowe w portfelu są ważone dywidendą. Być może z powodu dodatkowej kontroli, której SDY poddaje potencjalnych członków portfela, fundusz ten ma wyższy wskaźnik kosztów wynoszący 0,39%.

Vanguard High Dividend Yield ETF

Spośród czterech szczegółowo omawianych tutaj funduszy ETF, VYM jest największym. W rzeczywistości, z aktywami o wartości 21 miliardów dolarów, jest to największy ETF o wysokiej dywidendzie w porównaniu ze wszystkimi podobnymi firmami. VYM uwzględnia również jedno z najszerszych podejść do dywidendy w tej puli, patrząc na prognozy spółek dotyczące dywidend na najbliższe 12 miesięcy. Do portfela wybierane są wszystkie spółki z górnej połowy rankingu. Następnie akcje są ważone kapitalizacją rynkową, bez uwzględniania dywidend po tym punkcie. W zamian za szeroko uogólnione podejście do budowania portfela, inwestorzy zainteresowani VYM mogą cieszyć się niskim wskaźnikiem kosztów wynoszącym zaledwie 0,08%.

Chociaż nie ma gwarancji, że rynek będzie kontynuował swoją dotychczasową ścieżkę, inwestorzy obawiają się spowolnienia wzrost i niskie zwroty z cen mogą chcieć zwrócić uwagę na ETF-y ukierunkowane na dywidendy, takie jak te wymienione powyżej.