Är mitt kreditbetyg tillräckligt bra för en inteckning?

Din kreditvärdighet, det antal som långivare använder för att uppskatta risken att förlänga din kredit eller låna dig pengar, är en nyckelfaktor för att avgöra om du kommer att bli godkänd för en inteckning. Poängen är inte ett fast antal men varierar regelbundet som svar på förändringar i din kreditaktivitet (till exempel om du öppnar ett nytt kreditkortskonto).Vilket nummer är tillräckligt bra, och hur påverkar poäng räntan du erbjuds? Läs vidare för att ta reda på det.

Hur bestäms FICO -poäng?

Den vanligaste kreditpoängen är FICO -poäng, som skapades av Fair Isaac Corporation.Det beräknas med hjälp av följande olika bitar av data från din kreditupplysning:

• Din betalningshistorik (som representerar 35% av poängen)
• Belopp du är skyldig (30%)
• Längd på din kredithistorik (15%)
• Typer av kredit du använder (10%)
• Ny kredit (10%)

Vad är det minsta kreditvärdet för att kvalificera sig för en inteckning?

Det finns ingen "officiell" minsta kreditpoäng eftersom långivare kan (och gör) ta hänsyn till andra faktorer när de avgör om du kvalificerar dig för en inteckning. Du kan bli godkänd för en inteckning med lägre kreditpoäng om du till exempel har en solid handpenning eller din skuldbelastning annars är låg. Eftersom många långivare ser din kreditpoäng som bara en pusselbit, kommer en låg poäng inte nödvändigtvis att hindra dig från att få en inteckning.

Vad långivare gillar att se

Eftersom det finns olika kreditpoäng (var och en baserat på ett annat poängsystem) för långivare, se till att du vet vilken poäng din långivare använder så att du kan jämföra äpplen med äpplen. En poäng på 850 är det högsta FICO -poäng du kan få.Varje långivare har också sin egen strategi, så medan en långivare kan godkänna din inteckning, kanske en annan inte - även när båda använder samma kreditpoäng.

Även om det inte finns några branschövergripande standarder för kreditpoäng, är följande skala från personlig ekonomiutbildning webbplatsen www.credit.org fungerar som en utgångspunkt för FICO -poäng och vad varje intervall betyder för att få en inteckning:

• 740–850: Utmärkt kredit- Låntagare får enkla kreditgodkännanden och de bästa räntorna.

• 670–740: Bra kredit - Låntagare är typiskt godkända och erbjuds bra räntor.

• 620–670: Godkänd kredit - Låntagare är vanligtvis godkända till högre räntor.

• 580–620: Subprime -kredit - Det är möjligt för låntagare att få en inteckning, men inte garanterat. Villkor kommer förmodligen att vara ogynnsamma.

• 300–580: Dålig kredit - Det finns liten eller ingen chans att få en inteckning. Låntagare måste vidta åtgärder för att förbättra kreditpoängen innan de godkänns. 

FHA lån

De Federal Housing Administration (FHA), som är en del av US Department of Housing and Urban Development, erbjuder lån som stöds av regeringen.I allmänhet tenderar kreditkraven för FHA -lån att vara mer avslappnade än för konventionella lån. För att kvalificera dig för en inteckning med låg handpenning (för närvarande 3,5%) behöver du ett minimum FICO -betyg på 580. Om din kreditpoäng faller under det kan du fortfarande få en inteckning, men du måste sätta ner minst 10%.

Räntor och ditt kreditbetyg

Även om det inte finns någon specifik formel påverkar din kreditpoäng räntan du betalar på din inteckning. I allmänhet, ju högre din kreditpoäng, desto lägre är din ränta, och vice versa. Detta kan ha en enorm inverkan på både din månatliga betalning och mängden ränta du betalar under lånets löptid. Här är ett exempel: Låt oss säga att du får en 30-årig fast ränta för 200 000 dollar. Om du har en hög FICO -kreditpoäng - till exempel 760 - kan du få en ränta på 3,612%. Med den hastigheten skulle din månatliga betalning vara 910,64 dollar, och du skulle betala 127 830 dollar i ränta under de 30 åren.

Ta samma lån, men nu har du en lägre kreditpoäng - säg 635. Din ränta hoppar till 5,201%, vilket kanske inte låter som en stor skillnad - tills du knuffar siffrorna. Nu är din månatliga betalning $ 1098,35 ($ 187,71 mer varje månad), och din totala ränta för lånet är $ 195,406, eller $ 67,576 mer än lånet med högre kreditbetyg.

Det är alltid en bra idé att förbättra din kreditpoäng innan du ansöker om en inteckning, så att du får bästa möjliga villkor. Naturligtvis fungerar det inte alltid så, men om du har tid att göra saker som att kontrollera din kredit rapportera (och åtgärda eventuella misstag) och betala ned skulden innan du ansöker om inteckning, det kommer sannolikt att löna sig i längden springa. För mer insikt kanske du vill undersöka de bästa sätten att snabbt bygga om din kreditpoäng, eller helt enkelt bästa sätten att reparera en dålig kreditpoäng. Alternativt, om du inte har tid att fixa din kreditpoäng, kan det vara värt att titta på en av de bästa kreditreparationsföretag att göra det åt dig.

Poängen

Även om det inte finns någon "officiell" minsta kreditpoäng, blir det lättare att få en inteckning om din poäng är högre - och villkoren kommer sannolikt också att bli bättre. Eftersom de flesta har en poäng från var och en av de tre stora kreditbyråer—Equifax, Experian och TransUnion — långivare drar ofta en ”tri-merge” kreditrapport som innehåller poäng från alla tre byråerna.Om alla tre kreditpoängen är användbara är mittpoängen det som kallas "representativt" betyg, eller det som används. Om bara två poäng är användbara används den lägre.

Du kan få preliminär information om var du står gratis. Varje år har du rätt till en gratis kreditrapport från var och en av de tre stora kreditbyråerna.Att få en gratis kreditpoäng är svårare, men du kan få din kreditpoäng från en bankvarav några i allt högre grad gör dem tillgängliga, eller från webbplatser som erbjuder riktigt gratis kreditpoäng.