Vad är återförsäkring?

Återförsäkring uppstår när flera försäkringsbolag delar risk genom att köpa försäkringar från andra försäkringsbolag för att begränsa sin egen totala förlust i händelse av katastrof. Beskriven som "försäkring av försäkringsbolag" av Reinsurance Association of America, är tanken att inget försäkringsbolag har för mycket exponering för en särskilt stor händelse eller katastrof.

Återförsäkringens början

The Reinsurance Association of America säger att återförsäkringsrötter kan spåras tillbaka till 1300 -talet då det användes för sjö- och brandförsäkring. Sedan dess har det vuxit till att täcka alla aspekter av det moderna försäkring marknadsföra. Det finns företag som är specialiserade på att sälja återförsäkring i USA, det finns återförsäkringsavdelningar i USA primära försäkringsbolag, och det finns återförsäkringsbolag utanför USA som inte är licensierade i USA. En avståenden köper återförsäkring direkt från en återförsäkringsgivare eller genom en mäklare eller återförsäkringsförmedlare.

Hur återförsäkring fungerar

Genom att sprida risk, kan ett enskilt försäkringsbolag ta emot kunder vars täckning skulle vara för stor börda för det enskilda försäkringsbolaget att hantera ensam. När återförsäkring inträffar, premie betalas av den försäkrade delas vanligtvis av alla inblandade försäkringsbolag.

Om ett företag tar risken på egen hand kan kostnaden bankrutt eller förstöra försäkringsbolaget ekonomiskt och eventuellt inte täcka förlusten för det ursprungliga bolaget som betalade försäkringspremien.

Tänk till exempel på en massiv orkan som landar i Florida och orsakar miljarder dollar i skada. Om ett företag sålde alla husägarförsäkringar, skulle chansen att det skulle kunna täcka förlusterna vara osannolik. I stället sprider detaljförsäkringsbolaget delar av täckningen till andra försäkringsbolag (återförsäkring) och sprider därmed riskkostnaden bland många försäkringsbolag.

Försäkringsbolag köper återförsäkring av fyra skäl: Att begränsa ansvar på en specifik risk, för att stabilisera förlustupplevelsen, för att skydda sig själva och de försäkrade mot katastrofer och att öka deras kapacitet. Men återförsäkring kan hjälpa ett företag genom att tillhandahålla följande:

1. Risköverföring: Företag kan dela eller överföra specifika risker med andra företag.
2. Arbitrage: Ytterligare vinster kan uppnås genom att köpa försäkring någon annanstans för mindre än den premie företaget samlar in från försäkringstagare.
3. Kapitalförvaltning: Företag kan undvika att behöva absorbera stora förluster genom att passera risk; detta frigör ytterligare kapital.
4. Soliditet Marginaler: Köpet av överskottshjälpförsäkring gör det möjligt för företag att ta emot nya kunder och undvika behovet av att skaffa ytterligare kapital.
5. Expertis: En annan försäkringsbolags expertis kan hjälpa ett företag att få högre betyg och premie.

Försäkringsförordning

Amerikanska återförsäkringsbolag regleras statligt för stat. Reglerna är utformade för att säkerställa solvens, korrekt marknadsföring, rättvisa avtalsvillkor, priser och för att ge konsumentskydd. Specifikt kräver bestämmelserna att återförsäkringsbolaget är ekonomiskt solvent så att det kan uppfylla sina skyldigheter gentemot avståande försäkringsgivare.