Microsoft Stock klarar inte att hålla månadsvärden

Microsoft Corporation (MSFT) slå vinst per aktie (EPS) uppskattar när företaget rapporterade resultat efter stängningen den 22 juli. Aktien var över sin månatliga värdenivå på $ 205,19 när resultaten släpptes. Programvarujätten och komponenten i Dow Jones industriella genomsnitt öppnade 23 juli ovanför den månatliga pivot och bröt sedan under denna nyckelnivå. Aktien höll sig dock över sina kvartals- och halvårsvisa pivoter på $ 196,79 och $ 196,71.

Microsofts aktier stängde måndagen den 27 juli till 203,85 dollar, en uppgång på 29,3% hittills och in tjurmarknad territorium med 53,8% över sitt lägsta pris den 23 mars på 132,52 dollar. Det är också 5,8% under det högsta genom tiderna på $ 216,38 som sattes den 9 juli. I grund och botten är Microsoft -aktien övervärderad med en P/E -förhållande av 35.01 och a utdelningsavkastning på 1,01%, enligt Macrotrends.

Denna teknikjätt erbjuder ett brett utbud av produkter och tjänster: operativsystem för datorer, servrar, telefoner, programvara i

moln, videospel och onlineannonsering. Microsoft äger också LinkedIn, vilket är en stor sak eftersom köpet av plattformen för sociala medier inledde en EPS -vinstserie på 17 kvartal i rad.

Det dagliga diagrammet för Microsoft

Microsoft -aktien har varit över en gyllene korset sedan 15 mars 2019, då 50-dagars enkelt glidande medelvärde steg över 200-dagars enkelt glidande medelvärde, vilket indikerar att högre priser väntar. Detta spårade aktien till dess februari. 11 hög på 190,70 dollar. Från detta högt sjönk aktien med 30,5% till en lägsta nivå på $ 132,52 den 23 mars.

Efter att ha bottnat på detta låga steg aktien med 63% till sin högsta intradag på 216,38 dollar den 9 juli. På det låga höll Microsoft -aktien sin årliga värdenivå på $ 136,42 mellan den 16 mars och den 23 mars.

Aktien rörde sig över sitt 200-dagars enkla glidande medelvärde den 25 mars och över sitt 50-dagars enkla glidande medelvärde den 13 april. Detta spårade aktien till dess högsta intradag på $ 216,38 som sattes den 9 juli.

Sedan höjden har aktien hållit sig över sina kvartals- och halvårliga pivoter på $ 196,79 och $ 196,71. Microsoft handlas för närvarande under sin månatliga pivot på $ 205,19 och dess veckovis riskfyllda nivå på $ 214,93.

Veckodiagrammet för Microsoft

Veckodiagrammet för Microsoft är neutralt, med aktien över det fem veckors modifierade glidande genomsnittet på $ 198,57. Aktien är långt över sitt 200-veckors enkla glidande medelvärde, eller vändning till medelvärdet, till $ 110,50. Den 12 x 3 x 3 veckovis långsam stokastisk läsning beräknas avsluta veckan som faller under överköpt tröskel på 80,00 med en avläsning på 79,26.

Handelsstrategi: Köp Microsoft -aktien på svaghet till sina kvartals- och halvårliga pivoter för $ 196,79 och $ 196,71. Minska innehavet av styrka till den veckovisa risknivån på $ 214,93. Den månatliga pivot på $ 205,19 bör vara en magnet.

Så här använder du 12 x 3 x 3 veckovisa långsamma stokastiska avläsningar: Mitt val att använda 12 x 3 x 3 veckovisa långsamma stokastiska avläsningar baserades på backtesting många metoder för att läsa momentum i aktiekursen i syfte att hitta kombinationen som resulterade i minst falska signaler. Jag gjorde detta efter börskraschen 1987, så jag har varit nöjd med resultaten i mer än 30 år.

Den stokastiska avläsningen täcker de senaste 12 veckorna med toppar, dalar och stängningar för aktien. Det finns en rå beräkning av skillnaderna mellan högsta högsta och lägsta låga kontra stängningarna. Dessa nivåer ändras till en snabb läsning och en långsam läsning, och jag fann att den långsamma läsningen fungerade bäst.

Den stokastiska läsningsskalan mellan 00.00 och 100.00, med avläsningar över 80.00 anses överköpta och avläsningar under 20.00 anses översåld. En avläsning över 90,00 anses vara en "uppblåsande parabolisk bubbla" -formation, som vanligtvis följs av en minskning med 10% till 20% under de kommande tre till fem månaderna. En läsning under 10,00 anses vara "för billig att ignorera", vilket vanligtvis följs av vinster på 10% till 20% under de kommande tre till fem månaderna.

Avslöjande: Författaren har inga positioner i några nämnda aktier och har inga planer på att starta några positioner inom de närmaste 72 timmarna.