ETF: er vs. Robo-rådgivare: Vad är skillnaden?

Robo-rådgivare ger skräddarsydda råd för att hjälpa dig att optimera din portfölj, men med börshandlade fonder (ETF) är det upp till dig att bestämma vilka typer av tillgångar som bäst hjälper dig att nå dina investering mål. Det enorma utbudet av ETF: er på marknaden gör att du kan investera i riktade områden av marknaden, men till skillnad från robo-rådgivare ger fonderna själva ingen form av vägledning.

Om du funderar på att investera i ETF: er eller använda en robo-rådgivare, vill du ha en tydlig känsla av hur dessa finansiella produkter fungerar och vad de erbjuder. Låt oss jämföra ETF: er med robo-rådgivare och lyfta fram hur de kan passa in i din investeringsstrategi samtidigt som vi överväger nackdelarna med varje tillvägagångssätt.

ETF vs. Robo-rådgivare: nyckelskillnader

Den huvudsakliga skillnaden mellan en ETF och en robo-rådgivare kretsar kring nivån på vägledning som ges till investerare. ETF: er låter dig fokusera din portfölj på vissa områden på marknaden, men om du investerar på egen hand är det helt upp till dig att bestämma vilka fonder du ska köpa. En robo-rådgivare låter dig automatisera investeringsbeslut genom att rekommendera en portfölj som är anpassad för att hjälpa dig att nå dina investeringsmål.

Eftersom robo-rådgivare tillhandahåller denna tilläggstjänst är det förmodligen ingen överraskning att de tenderar att ha högre avgifter. Som ett exempel, en grundläggande plan med robo-rådgivare pionjär Förbättring tar ut en årlig avgift på totalt 0,25 % av ditt investerade saldo. I jämförelse kostnadsförhållande av SPDR S&P 500 Trust (SPIONERA), världens största ETF, är bara 0,0945 %.

Vad är en ETF?

En börshandlad fond (ETF) är en typ av samlad investering—en säkerhet som består av en korg med andra finansiella instrument. Till skillnad från fonder, deras poolade investeringskusiner, ETF: er handlas på börser precis som enskilda aktier, och fluktuerar i värde under dagen. ETF: er ger en kostnadseffektiv och flytande medel för att investera i flera underliggande tillgångar riktade mot ett specifikt område av marknaden.

När ETF: er slog in på scenen på 1990-talet var de ett billigt och enkelt sätt att investera i en grupp av värdepapper eller a marknadsindex. Investerare har fortsatt att skjuta in pengar i ETF: er i hisnande hastighet, med fonder i ETF: er som nådde 11 biljoner dollar i tillgångar under förvaltning (AUM) i slutet av 2022. Tillväxt i nuvarande takt skulle se till att AUM i ETF: er fördubblas till 2027.

På senare tid har en nyare typ av investeringsprodukt upplevt liknande nivåer av explosiv tillväxt: robo-rådgivaren. Precis som deras namn antyder är robo-rådgivare automatiserade alternativ till traditionell finansiell rådgivning. Sedan de första lanserades 2008 har de digitala plattformarna utformats för att hjälpa investerare att bygga skräddarsytt portföljer baserat på deras finansiella mål har redan vuxit till 3 biljoner dollar i AUM.

Det enorma utbudet av ETF: er på marknaden gör det möjligt att investera i diversifierade tillgångar från hela investeringsspektrat. Du kan hitta ETF: er som fokuserar på lager, handelsvaror, och obligationer. Du kan välja en fond som följer ett brett marknadsindex som iShares Russell 3000 Fund (IWV), som är en ETF som spårar Russell 3000. Eller så kan du välja att komma in på en specifik sektor som energi och investera i den genom en ETF som Energy Select Sector SPDR Fund (XLE). För en specifik geografisk sektor som Japan, iShares MSCI Japan Fund (EWJ) skulle ge exponering för den regionen.

De flesta ETF: er är passivt hanteras, utformad för att replikera resultatet för ett underliggande index. De ETF: er som verkar med aktiv förvaltning strategier har vanligtvis en högre kostnadskvot – den procentandel som investerare betalar i avgifter för administrations- och driftskostnader.

Vad är en Robo-rådgivare?

A robo-rådgivare är en digital plattform som använder algoritmer för att leverera personliga investeringsplaneringstjänster. Investerare fyller vanligtvis i en onlineundersökning som bedömer faktorer som deras finansiella mål, tidshorisonter, och nivåer av risk tolerans. Sedan använder robo-rådgivaren proprietära data för att konstruera en portfölj som är optimerad för att möta den investerarens behov.

Att arbeta med en robo-rådgivare ger dig tillgång till professionella investeringsförvaltningstjänster med en lägre prislapp än du skulle betala för att arbeta med en mänsklig rådgivare. Några av bästa robo-rådgivare kan till och med automatisera andra aspekter av din strategi som skatteförlustavverkning—när du strategiskt säljer tillgångar med förlust för att kompensera dina skattepliktiga vinster på andra investeringar.

ETF: Fördelar och nackdelar

ETF: er har blivit ett alltmer populärt sätt att investera eftersom de är ett lätt att handla och låga avgifter för att investera i en korg med värdepapper. Det enorma utbudet av tillgängliga ETF: er – som spårar allt från breda delar av marknaden till specifika branscher och investeringsteman – öppnar dörren till en till synes oändlig värld av möjligheter. Oavsett om du närmar dig marknaden med breda drag eller kirurgisk precision, ger ETF: er dig massor av flexibilitet för att genomföra din investeringsstrategi.

På nackdelen kan det krävas mycket benarbete att investera i ETF: er, att konsekvent undersöka investeringsmöjligheter och hålla ett öga på din portfölj. Även om ETF-avgifter tenderar att vara rimliga och ofta är lägre än de som gäller för andra investeringar, kan betalning för en fonds administrations- och driftskostnader tära på dina vinster. Lyckligtvis erbjuder många mäklarplattformar nu provisionsfri ETF-handel, men det är fortfarande viktigt att vara medveten om eventuella transaktionskostnader.

Robo-Advisor: Fördelar och nackdelar

Robo-rådgivare erbjuder en betydande kostnadsfördel jämfört med traditionella, mänskliga finansiella rådgivare, vilket gör professionell investeringsförvaltning mer tillgänglig för en bredare allmänhet. De flesta robo-rådgivare antar någon form av Modern Portfolio Theory (MPT), som syftar till att maximera avkastningen samtidigt som den håller sig inom investerarens tröskel för risk – att algoritmiskt utveckla en strategi som är skräddarsydd för en individs behov. Vissa robo-rådgivare kan till och med hjälpa investerare att anpassa sina portföljer via återbalansering och skatteförlustavverkning.

Den främsta kritiken av robo-rådgivare är att, även om de erbjuder en viss grad av personalisering, saknar de den mänskliga beröringen och är oförmögna att se hela bilden när man analyserar en individs ekonomiska situation. Till exempel är robo-rådgivare mindre kapabla än sina mänskliga motsvarigheter att redogöra för skatteplanering och fastighetsplanering frågor. Robo-rådgivare kan också begränsa investerare till en begränsad uppsättning investeringar, vilket gör dem mindre lämpliga för investerare som är intresserade av alternativa investeringar eller strategier.

ETF vs. Robo-rådgivare: Vilket är rätt för mig?

Om du funderar på att investera i ETF: er eller använda en robo-rådgivare för att hjälpa dig bygga din portfölj, är beslutet beror på mängden självkontroll eller extern vägledning som du är bekväm med om din investering resa.

Å ena sidan, om du har tid och kunskap att undersöka och övervaka dina investeringar, kan du vända dig till ETF: er som en komponent eller till och med ryggraden i din strategi. Å andra sidan, om du saknar erfarenhet eller föredrar mer input, kan det vara värt att arbeta med en robo-rådgivare för att hjälpa dig anpassa dina investeringar till dina mål.

Poängen

ETF: er och robo-rådgivare är verktyg för att investera som har vuxit rejält de senaste åren. ETF: er ger låg kostnad, diversifierad exponering mot en samling tillgångar, vanligtvis utformade för att replikera resultatet av ett underliggande marknadsindex. Robo-rådgivare är samtidigt digitala plattformar som kan hjälpa dig att skräddarsy en portfölj som är i linje med dina mål – allt till en lägre kostnad än att arbeta med en mänsklig rådgivare. Robo-rådgivare erbjuder vägledning och stöd för att hjälpa dig med din investeringsstrategi, medan gör-det-själv ETF-investeringar ger dig mer flexibilitet och kontroll utan att ge några personliga råd.