Toppproblem med aggregering av finansiell data

Mint.com lanserades i slutet av 2007 som den första online -konsumentplattformen som samlade finansiella data från många olika tjänster. På bara två år lockade tjänsten 1,5 miljoner användare och såldes till Intuit, den populära tillverkaren av QuickBooks bokföringsprogram, för 170 miljoner dollar. Sedan dess har en handfull uppstickare erbjudit liknande tjänster som Personligt kapital och SigFig har samlat in miljoner i riskkapital som är inriktade på investeringsänden av datasamlingsspektrumet och tillhandahåller sund konkurrens till mänskliga finansiella rådgivare.

Samtidigt har banker, mäklare och andra finansinstitut varit tveksamma till att ge tillgång till dessa applikationer. Rädslan är att kunder och konkurrenter enkelt skulle kunna se räntekostnader och andra känsliga detaljer som kan urholka deras konkurrensfördel. Dessutom hävdar de att det finns höga kostnader och komplexitet i samband med att betala för servrar för att hantera den ökade trafiken till att bygga alternativa lösningar för att tillhandahålla data.

Låt oss ta en titt på några av dessa konflikter och vart industrin sannolikt kommer att ta vägen under de kommande åren när det kommer till datainsamling. (För relaterad läsning, se: 6 Bästa Personal Finance Apps.)

Mekaniska svårigheter

Många finansiella institut ger inte en direktlänk till datainsamlingar, vilket inte är förvånande med tanke på deras föråldrade teknik. För dataggregatorn som startar upp betyder det att de tvingas logga in på en klients konto robotiskt och "skrapa" informationen. Processen innebär vanligtvis att ett datorprogram besöker en banks webbplats, loggar in med en klientens referenser och sedan läsa igenom koden för att ta ut information som kontosaldon automatiskt.

Med Mint ensam som har miljontals aktiva användare som uppdaterar sina konton flera gånger om dagen, blir skrapningsprocessen snabbt överväldigande för de populära bankernas servrar. Efterfrågan under toppperioder är så dålig att vissa banker kämpar med avmattningar för sina stamkunder som försöker logga in och bedriva normal verksamhet. I huvudsak är det ett slags nekande av serviceattack, som översvämmar webbplatser med tillräckligt med trafik för att sakta ner dem eller få ner dem.

Förutom avmattningarna har bankerna kämpat med att identifiera skillnaden mellan dataggregatörer som loggar in på ett konto flera gånger och hackare som försöker göra samma sak. Konsumenter kan riskera att låsa konton i dessa fall om det har gjorts för många misslyckade försök att logga in, vilket skadar kundrelationer. (För relaterad teknisk läsning, se: 5 bästa iPhone Finance Apps för 2016.)

Konsumenter fångade i mitten

Vissa stora banker har svarat genom att förbjuda dataanläggare att komma åt deras webbplats. I praktiken görs detta genom att uppmana en server att blockera IP -adressen för en datagregerings datorprogram, och därigenom avaktivera dem från att logga in och hämta informationen. Konsumenter som använder dataanläggare som Mint ser sedan antingen felmeddelanden - om beslutet plötsligt togs - eller så tas banken bort helt från listan över kompatibla institutioner.

Det finns många problem med detta knäböjsvar. För det första kan kunder som använder dataanläggare bli irriterade över oförmågan att interagera med sin bank, vilket kan leda till att de byter bankleverantör. Bankerna ska inte underskatta lusten att använda teknik och viljan att byta, särskilt bland yngre generationer. För det andra använder många banker dataanläggare för att driva sina mobila plattformar, vilket kan leda till spänningar.

Konsumenterna hamnar mitt i denna kamp. Utan bankernas samarbete kan de se felaktiga uppgifter rapporterade om deras valda dataanläggare eller kanske inte alls få åtkomst till sina finansiella uppgifter. Dataggregatörer själva kan också orsaka att deras nätbankserfarenhet saktar ner eller kan orsaka att konton spärras. (För relaterad teknisk läsning, se: Topp pengarhanteringsappar.)

API-baserade lösningar

Den bästa lösningen för banker skulle vara att implementera ett applikationsprogrammeringsgränssnitt (API) utformat för att hantera dataförfrågningar. Genom att dirigera förfrågningar om datagregering till ett API snarare än till en webbplats skulle traditionella kunder inte göra det uppleva en avmattning på grund av efterfrågan på dataaggregat och kanske inte ens behöver avslöja sin inloggning referenser. Uppgifterna skulle också vara mycket mer tillförlitliga, eftersom de inte skulle behöva skrapas på ett arkaiskt sätt.

Den goda nyheten är att den här lösningen har fått ånga. År 2014 föreslog en branschorganisation som kallas FS-ISAC att skapa ett standard-API för att dela information från bankkonton. Modellen skulle följa otaliga andra företag som säkert har implementerat denna teknik, inklusive Facebook, Twitter, Google och Apple, som betjänar miljarder kunder och hanterar lika känslig information hos vissa fall.

Den dåliga nyheten är att bankbranschen fortfarande verkar ovilliga att lägga tid och pengar på att genomföra den här typen av lösningar. Med stor sannolikhet väntar bankerna på sidan tills det finns en större rörelse mot dessa tjänster över hela branschen för att mildra eventuella konkurrensproblem och tvinga tid och investeringar att behålla upp.

Poängen

Dataggregatörer har blivit extremt populära under de senaste åren, med ökningen av tjänster som Mint och Personal Capital. Även om konsumenternas efterfrågan på dessa tjänster är uppenbar har banker och andra finansinstitut varit tveksamma till att erbjuda enkel åtkomst till uppgifterna av konkurrens- och kostnadsskäl. Konsumenter har fastnat mitt i kampen med teknik som är underordnad i båda ändarna. Saker kommer sannolikt att förbli så tills en kompromiss nås. (För relaterad läsning, se: Hur människor och robotar kommer att förbättra finansiella råd.)