ฉันสามารถขายหุ้นกองทุนรวมที่มีมูลค่าต่ำกว่ามูลค่าได้หรือไม่?
ใช่. คุณสามารถซื้อและขายหุ้นของ a. ได้อย่างอิสระ กองทุนรวม โดยไม่คำนึงถึงข้อกำหนดใด ๆ สำหรับจำนวนเงินที่ซื้อเริ่มต้นขั้นต่ำหรือการสมัคร a ค่าไถ่ถอน. ในแง่นี้การลงทุนเป็นไปอย่างสมบูรณ์ ของเหลว โดยผู้ลงทุนในกองทุนรวมใด ๆ สามารถเข้าถึงเงินของตนได้ไม่จำกัด
อย่างไรก็ตาม มีผลกระทบทางการเงินจากการลดลงต่ำกว่าระดับยอดคงเหลือขั้นต่ำของกองทุนหรือเรียก a การไถ่ถอน ค่าธรรมเนียม. สิ่งเหล่านี้แตกต่างกันไปตามแต่ละ บริษัท กองทุนและบางแห่งก็มีภาระมากกว่าที่อื่น
ค่าธรรมเนียมรายปี
สมมติว่ากองทุนที่คุณลงทุนมีระดับการซื้อเริ่มต้นขั้นต่ำที่ 2,500 ดอลลาร์ ภายหลังการลงทุนครั้งแรกของคุณ คุณขายหุ้นเพื่อนำเงินออกจากกองทุน และยอดเงินกองทุนของคุณลดลงเหลือ $2,400 โดยทั่วไป บริษัทกองทุนจะดูยอดคงเหลือของกองทุนทั้งหมดปีละครั้งเพื่อค้นหา "ยอดคงเหลือต่ำ" ซึ่งพวกเขาจะประเมินค่าธรรมเนียมรายปีแบบครั้งเดียว ในกรณีนี้ การเรียกเก็บเงิน 10 ดอลลาร์ดูเหมือนจะเป็นเรื่องปกติธรรมดา
ไม่ว่าคุณจะจ่าย ด้านหน้าโหลด ค่าใช้จ่ายในการขายไม่มีสาระสำคัญ ค่าธรรมเนียมการขายล่วงหน้าจะส่งไปที่คนกลาง—นักวางแผนทางการเงิน ที่ปรึกษาการลงทุน หรือบริษัทนายหน้า—และจะถูกหักออกจากการลงทุนของคุณทันที หายไปแล้ว ไม่ว่าคุณจะดำเนินการอะไรในภายหลัง และไม่มีผลต่อการขายหุ้นกองทุน
ค่าธรรมเนียมการไถ่ถอน
ค่าธรรมเนียมการไถ่ถอนจะใช้กับกองทุนบางส่วนเพื่อกีดกัน ตัวจับเวลาตลาด จากผลเสียต่อผลการดำเนินงานของกองทุน ซื้อขายเข้า-ออกกองทุนรวมโดย นักเก็งกำไร เป็นการทำลายผลการดำเนินงานของกองทุน ซึ่งโดยทั่วไปแล้วจะส่งผลในทางลบต่อ ผลตอบแทนรวม. บริษัทกองทุนใช้ค่าธรรมเนียมการไถ่ถอนกับกองทุนที่พวกเขารู้สึกว่าอ่อนไหวต่อกิจกรรมนี้ มีขึ้นเพื่อปกป้องนักลงทุนกองทุนที่มีผลประโยชน์ระยะยาว
แนวทางปฏิบัติของบริษัทกองทุนทั่วไปคือการใช้ 90 วัน ระยะเวลาถือครอง—แม้ว่าจะขยายไปถึงหนึ่งปี—สำหรับค่าธรรมเนียมการไถ่ถอน ซึ่งหมายความว่าหุ้นของกองทุนใด ๆ ที่ขายก่อน 90 วันหลังจากการซื้อครั้งแรกในกองทุนจะถูกเรียกเก็บ 1% ตัวอย่างเช่น เนื่องจากตัวจับเวลาของตลาดทำงานโดยมีอัตรากำไรเพียงเล็กน้อย จึงขัดขวางไม่ให้มีการซื้อขายเงินลงทุนในกองทุนรวมอย่างรวดเร็ว
ดังนั้น หากคุณเคารพระยะเวลาการแลกของรางวัล คุณจะหลีกเลี่ยงบทลงโทษสำหรับการแลกของกำนัลก่อนกำหนด
บรรทัดล่าง
คุณควรรู้ว่าคุณไม่ได้กำหนดราคาที่คุณขายหุ้นกองทุนรวม เมื่อคุณขาย ธุรกรรมจะดำเนินการที่ มูลค่าทรัพย์สินสุทธิ (NAV) สำหรับการซื้อขายในวันนั้น มูลค่านั้นถูกกำหนดเมื่อสิ้นสุดวันและคำนวณโดยตัวกองทุนเอง (ดูสิ่งนี้ด้วย: การลงทุนระยะยาว: ร้อนหรือไม่?)