Залаганията на Apple Traders ще скочат до нов рекорд

(Забележка: Авторът на този фундаментален анализ е финансов писател и портфолио мениджър. Той и неговите клиенти притежават акции на AAPL.)

Apple Inc. (AAPL) акциите се понижиха този месец, след като се покачиха с около 30% до рекордно високо. Не очаквайте този спад да продължи. Търговците на опции на Apple залагат, че акциите ще се покачат с поне 6% - и с цели 14% - до нов рекорден връх до началото на следващата година.

Положителните настроения идват, когато анализаторите увеличават своите приходи и приходи оценки за фискалната 2019 г., след като компанията пусна най-новата си линия от iPhones. (Вижте: Търсенето на най-скъпия iPhone на Apple е по-добро от очакваното: Куо.)

AAPL PE съотношение (напред 1г) данни от YCharts

Увеличаване на оценките

Анализаторите повишиха прогнозите за печалбите за фискалната 2019 г. с почти 4% до $13,64 на акция от края на юли. Междувременно прогнозите за приходите са се увеличили с почти 3% до 279,5 милиарда долара. Сега анализаторите виждат, че печалбите нарастват с повече от 16% през фискалната 2019 г., тъй като приходите се увеличават с повече от 6%. Прогнозите за 2020 г. също се повишават. (Вижте:

Новите iPhone на Apple ще увеличат пазарния дял: Canaccord.)

Анализаторите също са увеличили средната си стойност ценова цел на акциите с над 15%, до средна целева цена от $231.

AAPL EPS оценки за следващата фискална година данни от YCharts

Залози на бичи опции

Търговците, които притежават опции, които изтичат на 18 януари, са настроени. Броят на отворените повикванедоговори, бичи знак, превъзхождат в съотношение 2 към 1 обема на мечата слагам договори на цена на удар от $220. Има около 16 000 отворени обаждания, които са на стойност около 19,2 милиона долара, голям залог. Опциите предполагат, че акциите ще се покачат с 6% до около $232.

Някои търговци на опции залагат, че акциите ще се покачат още по-високо до около $252, използвайки цената на удар от $250 за януари. Тази страйк цена има почти 46 000 отворени договора и е на стойност около 10,5 милиона долара. Това е най-голямото открит интерес позиция за всички опции на Apple.

Твърде евтино

AAPL PE съотношение (напред 1г) данни от YCharts

Като се имат предвид повишените оценки и по-светлите перспективи за растеж за Apple, акциите може да изглеждат евтини за някои инвеститори. Акциите се търгуват през 2019 г PE съотношение от около 16.1. Когато коригирате коефициента на печалбата за ръст на печалбите, акциите се търгуват с a КОЛЧЕ съотношение с 1. Тези цифри предполагат, че акциите на Apple имат продължаващ потенциал за печалби - стига действителните тримесечни резултати на Apple да отговарят на по-високите очаквания на инвеститорите.

Майкъл Крамър е основател на Mott Capital Management LLC, регистриран инвестиционен консултант и управител на активно управляваното, дългосрочно само тематично портфолио за растеж. Крамър обикновено купува и държи акции за период от три до пет години. Щракнете тук за биографията на Крамър и притежанията на портфолиото му. Представената информация е само за образователни цели и няма за цел да прави оферта или искане за продажба или покупка на каквито и да било специфични ценни книжа, инвестиции или инвестиционни стратегии. Инвестициите включват риск и освен ако не е посочено друго, не са гарантирани. Не забравяйте първо да се консултирате с квалифициран финансов консултант и/или данъчен специалист, преди да приложите каквато и да е стратегия, обсъждана тук. При поискване съветникът ще предостави списък с всички препоръки, направени през последните дванадесет месеца. Миналото представяне не е показател за бъдещо представяне.