3 ETF за търговия през май на фона на несигурността на фондовия пазар

В един ход малцина видяха, че идва S&P 500 добави 12,7% през април, за да отчете най-голямата си месечна печалба от над 30 години, тъй като инвеститорите възлагаха надеждите си на икономиката се отваря отново по-рано от очакваното и развесели редица лечения на COVID-19, които показаха обещаващ тест резултати.

Въпреки това, смесените корпоративни печалби за първото тримесечие, заедно с нарастващото напрежение между Съединените щати и Китай, свързани с справянето с пандемията, заплашват да дерайлират впечатляващото възстановяване от миналия месец усилие. Освен това пазарните настроения може да се влошат тази седмица след това на Уорън Бъфет Berkshire Hathaway Inc. (БРК.Б) разкри, че паричните му запаси са нараснали до 137 милиарда долара до края на март и че е нетен продавач на акции досега тази година.

Тези, които очакват "продай май и си тръгвай„Поговорката, която ще се играе на Уолстрийт тази година, трябва да вземе предвид тези три борсово търгувани фондове (ETFs), които обикновено превъзхождат по време на повишена несигурност. По-долу разглеждаме показателите на всеки фонд и изследваме възможните тактики за търговия.

iPath Series B S&P 500 VIX Краткосрочни фючърси ETN (VXX)

С нетни активи от почти 800 милиона долара, iPath Series B S&P 500 VIX Short-Term Futures ETN (VXX) има за цел да осигури възвръщаемост, която съответства на индекса на краткосрочните фючърси S&P 500 VIX – еталон с експозиция към индекса на променливостта на CBOE за близо месец фючърсни договори. Търговците могат да закупят фонда на жив плет срещу падащи цени на акциите, като се има предвид, че обикновено се движи в посока, обратна на S&P 500. Близо 50 милиона акции разменят ръце всеки ден на малки спредове за минимизиране на транзакционните разходи. Въпреки че VXX е нараснал със 150% на годишна база към 4 май 2020 г., той е намалял с 18% през последния месец.

Цената на акциите на фонда се повиши импулсивно между края на февруари и средата на март, тъй като акциите се разпродадоха. Въпреки това, корекция до 61,8% Ниво на корекция на Фибоначи от този ход е висока вероятност входна точка. Тези, които купуват спад, трябва да очакват повторен тест на високото ниво на Фибоначи мрежата при $78,84, но да излязат, ако цената надмине дъното за април при $35,85.

Direxion Daily FTSE China Bear 3X акции (YANG)

Стартирал през 2009 г., Direxion Daily FTSE China Bear 3X акции (ЯН) се стреми да върне три пъти обратното дневно представяне на индекса FTSE China 50. По същество фондът залага срещу 50 голяма капачка Китайските акции се търгуват на Хонконгска фондова борса (HKSE), което означава, че вероятно ще се повиши, ако търговските преговори между Вашингтон и Пекин се провалят. Тесният среден спред от 0,09%, съчетан с дневен оборот от 642 000 акции, позволява на активните търговци да използват краткосрочни тактически ходове. Към 4 май 2020 г. YANG контролира 62,46 милиона долара активи под управление (AUM) и е малко променен от годината до момента. Фондът издава и малки 1,24% дивидентна доходност.

След като достигнаха 52-седмичен връх в средата на март, акциите на YANG се върнаха в рамките на спад клин модел, като последното дъно е в рамките на 4% от началото на януари корито. Цената се повиши с над 10% в петък при значителен обем, за да затвори над горната тренд линия на модела в движение, което може да предизвика допълнително купуване, базирано на импулс тази седмица. По отношение на управлението на търговията, помислете за поставяне на a поръчка за стоп загуба под дъното на 29 април при $36,20 и насочено към преминаване към решаваща съпротива от режийни разходи при $65.

Direxion Daily Gold Miners Index Bull 2X Акции (NUGT)

Създаден през 2010 г., Direxion Daily Gold Miners Index Bull 2X акции (НУГТ) има инвестиционен мандат да върне два пъти дневното представяне на индекса на NYSE Arca Gold Miners. Фондът, който начислява такса за управление от 1,17%, по същество осигурява a с ливъридж играят на златодобивните компании и в по-малка степен компаниите за добив на сребро както в развитите, така и в развиващите се пазари. Средният спред на пени, заедно с оборота на акциите през милионите през повечето дни, поддържа разходите за търговия под контрол. NUGT има нетни активи от 629,27 милиона долара, доходност от близо 3% и се търгува с 64% по-малко спрямо годината към 4 май 2020 г.

Въпреки голямата загуба на ETF от година до дата, цената му се повиши постоянно през последния месец, тъй като инвеститорите стават по-защитни. Фондът отвори петъчната сесия по-ниско, но се обърна през целия ден от зоната от $60 – ниво, което открива поддържа от горната линия на тренда на a вимпел модел. Търговците, които купуват тук, трябва да помислят за позициониране на спирка под дъното на флага малко над $50 и резервиране на печалби близо до изп. хоризонтална линия на $125, където предишната подкрепа сега се превръща в съпротива.