Мутуализация на дефиницията на риска
Какво е мутуализация на риска?
Мутуализацията на риска е процесът на разделяне на експозицията на потенциални финансови загуби между няколко застраховани полици, инвеститори, предприятия, организации или хора. Взаимният риск намалява общия потенциал за значителни финансови загуби за всяко едно предприятие. Това обаче също така намалява потенциалното изплащане на единния субект, тъй като възнагражденията трябва да се споделят между други страни, поемащи някои от рисковете.
Ключови извадки
- Мутуализацията на риска е препратка към споделянето на разходите и финансовите рискове, които често са необходими за бизнеса между група инвеститори или предприятия.
- Процесът е предназначен да ограничи обхвата на финансовите загуби, с които може да се сблъска всяка конкретна компания, и следователно да разпространи този риск на няколко страни.
- Въпреки това, като поемат по -малък риск, въпросните страни също са подготвени за по -малко възнаграждение, тъй като всички ползи също трябва да бъдат споделени с групата.
Разбиране на мутуализацията на риска
Мутуализацията на риска обикновено се отнася до разпределяне на риска от застрахователна загуба върху стотици или хиляди отделни застраховани лица, но терминът може да се прилага широко в много други бизнес ситуации.
Въз основа на концепцията за съвместно предприятие, съвместното управление на риска е инструмент, често използван при проучване на нефт, което е обширен, продължителен процес, който може да не доведе до печелившо откритие. Например геоложки проучвания на енергийна компания показват, че на определено място има голямо находище на природен газ. Иска да пробие, но финансовият риск е твърде висок само за него. Следователно компанията търси a съвместно предприятие партньор да поеме половината риск в замяна на половината от потенциалните печалби, ако тяхното проучване е успешно.
Мутуализацията на риска се получава от споразумение за съвместно предприятие, при което две или повече страните се съгласяват да работят заедно и да комбинират ресурси за изпълнение на задача или разработване на нов продукт или бизнес.
Примери за мутуализиране на риска
Ето допълнителни примери за мутуализация на риска, приложен към различни индустрии.
Корпоративна банка спечели водещата роля, за да поеме а срочен заем за компания. Заемът е твърде голям, за да може банката да отчете своите собствени книги, така че той образува синдикат, при който няколко други банки се съгласяват да предоставят част от общия кредит на клиента. Всеки член на синдиката вече има известна рискова експозиция към срочния заем.
Застрахователна компания за имущество и злополуки (P & C) се интересува от застраховане на полица, която да покрие значителни загуби на имущество от природно бедствие. Той се доближава до а презастрахователна компания да споделя някои от рисковете. Презастрахователят се съгласява за някакъв трансфер на риск в замяна премиални плащания от първичния застраховател.
Инвеститор за рисков капитал обмисля финансиране a започвам. Въпреки това, поради високата степен на неуспех на стартиращите компании, тя не иска да инвестира твърде много самостоятелно. Той убеждава други инвеститори на рисков капитал да се включат в сделката, за да разпределят риска.
Инвестиционна банка иска да закупи фалираща финансова институция. Той жадува за активите на целта, но не харесва размера на пасивите си. Инвестиционната банка се стреми към взаимно управление на риска с федералното правителство за пасивите. Правителството се съгласява да предотврати потенциалните загуби за банката.