4 מצביעים בסיסיים בעת השקעת כספים של אנשים אחרים

יועצים המנהלים את כספם של אחרים חייבים לדבוק ב רשות הפיקוח על התעשייה הפיננסיתשל (FINRA) חוק 2111 להתאמה. הכלל שנכנס לתוקף ב -7 באוקטובר 2011, מחייב משפטית יועצים לשרת את טובת לקוחותיהם. על מנת לעמוד בכלל ולקבוע התאמה, על היועצים לשקול את סובלנות הסיכון של הלקוח, העדפותיו ואישיותו, מצבו הכלכלי ויעדי ההשקעה.

1. להבין סובלנות סיכונים

היועצים יודעים שחיוני להבין את יכולת סובלנות הסיכון של הלקוח. במילים אחרות, היכולת שלהם לקחת הפסד. לדוגמה, ייתכן שלא מתאים למשקיע שאינו יכול להרשות לעצמו להפסיד את הקרן להשקיע במניות או אפילו ברוב ההשקעות בעלות ההכנסה הקבועה. עם זאת, למשקיעים שיכולים להתמודד טוב יותר עם הפסדים יש פוטנציאל רב יותר לייצר רווחים גבוהים יותר בטווח הארוך.

אופק הזמן יכול גם להתאם לכמה סיכון הלקוח צריך לקחת. לדוגמה, לקוח עם 20 שנה אופק זמן יכול להיות בעל פרופיל סיכון גבוה יותר שכן בטווח הארוך, התשואות צפויות להיות ממוצעות לתשואות היסטוריות בשוק. לקוח שמתכנן לפרוש בעוד חמש שנים צריך להיות בעל פרופיל סיכון נמוך יותר מכיוון שיש לו פחות זמן להתאושש משוק למטה.

2. העדפות ואישיות

יועצים מתעלמים לעתים קרובות מהעדפות הלקוח ומהאישיות בעת קביעת השקעות מתאימות. אם לקוח חדש יחסית בהשקעות, אז הימנע מאסטרטגיות מורכבות כגון אופציות או נגזרות. הם חייבים לחנך משקיע חדש לגבי אופן הפעולה של כל השקעה כדי שיבינו מה קורה בתיק ההשקעות.

יועץ צריך גם לדעת אם ללקוח יש דעות שליליות לגבי כל תעשייה או חברה. למשל, השקעה בחברות אלכוהול או טבק מבלי לדעת את דעת הלקוח עלולה לגרום לבעיות ביחסי ההשקעה. חקירת כספים שהם "אחראיים מבחינה חברתית" אם הלקוח מבקש היא דרך טובה להראות שאתה מבין אותם מעבר למטרות הפיננסיות שלהם.

3. המצב הכלכלי הנוכחי

הכרת מצבו הכלכלי הנוכחי של הלקוח היא ללא ספק החשובה מבין ארבע הנקודות במאמר זה. לקוח במדרגת מס גבוהה עשוי להרוויח יותר מהשקעה בו איגרות חוב עירוניות או רכבי חיסכון דחויי מס מאשר מישהו במדרגת מס נמוכה. הבנת צרכי הנזילות של הלקוח הינה קריטית. אם הלקוח צריך להיות מסוגל לגשת לכסף באופן מיידי, יועץ עשוי להתרחק מכלי השקעה כגון קצבאות או איגרות חוב לטווח ארוך מאז פרישה מהשקעות אלה מוקדם עלולות לגרום לעונשי כניעה או שלילי תמחור.

4. מטרות השקעה

באופן מסורתי, רוב האנשים חושבים על השקעה כדרך להרוויח כסף או להרוויח ריבית אך מתעלמים מהגדרת מטרות השקעה. לספק ללקוח יעד השקעה מסייע לו להבין טוב יותר מה הוא מנסה להשיג. לדוגמה, יועץ שיודע שלזוג צעיר יש מטרה לשלם עבור השכלה של ילד במכללה עשוי להציע א 529 תוכנית חיסכון במכללה.

הידיעה מה הלקוח צריך לא רק בונה אמון בתוך מערכת היחסים, אלא היא גם מאפשרת ליועץ לבצע שינויים בפרופיל הלקוח שלו לאורך כל הדרך כדי להבטיח שהתוכנית תישאר בהתאם.

שורה תחתונה

בסך הכל, איש מקצוע להשקעות צריך להבין את הלקוח לפני שהוא מציע המלצות השקעה. ככל שנאסף מידע רב יותר, כך היועץ מתאים יותר לבחור את ההשקעות המתאימות. אי הכרת לקוח עלולה להוביל לייעוץ השקעות שאינו מתאים או לאובדן קרן ללקוח, כמו גם הפרה של חוק FINRA 2111.