מהי סובלנות סיכון?
מהי סובלנות סיכון?
סובלנות לסיכונים היא המידה של הִשׁתַנוּת בתשואות השקעה שמשקיע מוכן לעמוד בהן תכנון פיננסי. סובלנות לסיכונים היא מרכיב חשוב להשקיע. אתה צריך לקבל הבנה מציאותית של היכולת והנכונות שלך לבטן גדולה נַדְנֵדָה בערך ההשקעות שלך; אם אתה לוקח יותר מדי סיכון, אתה עלול להיבהל ולמכור בזמן הלא נכון.
סובלנות לסיכון קשורה לעתים קרובות לגיל, אם כי זה אינו הגורם הקובע היחיד. עם זאת, במובן הכללי, אנשים צעירים יותר ובעלי אופק זמן ארוך יותר מסוגלים ולעתים קרובות לקחת על עצמם סיכון גדול יותר מאשר אנשים מבוגרים עם אופק לטווח קצר יותר.
סובלנות סיכונים גבוהה יותר היא לרוב שם נרדף למניות ולקרנות הון ותעודות סל, בעוד שהסבילות לסיכון נמוכה יותר קשורה לעתים קרובות לאגרות חוב, קרנות איגרות חוב ותעודות סל. אבל הגיל עצמו לא אמור לקבוע מעבר בנכס שיעורים. בעלי השווי הנקי וההכנסה הפנויה יותר יכולים בדרך כלל להרשות לעצמם לקחת סיכונים גדולים יותר עם השקעותיהם.
1:36
סובלנות לסיכון
תיקי המפתח
- סובלנות לסיכונים היא מדד לכמה הפסד משקיע מוכן לסבול בתוך תיקו.
- הוא בוחן כמה סיכון שוק - תנודתיות במניות, תנודות בבורסה, אירועים כלכליים או פוליטיים, רגולטורים או שינויי ריבית - משקיע יכול לסבול, בהתחשב בכך שכל הגורמים הללו עלולים לגרום לתיק שלו שקופית.
- גיל האדם, יעדי ההשקעה, ההכנסה ורמת הנוחות שלו משחקים כל אחד בקביעת סובלנות הסיכון שלו.
- משקיע אגרסיבי, או מי שיש לו סובלנות לסיכון גבוהה יותר, מוכן להסתכן יותר בכסף על תשואה טובה יותר מאשר משקיע שמרני, בעל סובלנות נמוכה יותר.
- אדם עם סובלנות סיכון בינונית יושב במאזן בין משקיע אגרסיבי ושמרני.
הבנת סובלנות סיכונים
הערכות סובלנות סיכונים למשקיעים יש בשפע, כולל סקרים או שאלונים הקשורים לסיכונים. כמשקיע, ייתכן שתרצה גם לבדוק את התשואות ההיסטוריות במקרה הגרוע ביותר עבור שונות סוגים של נכסים כדי לקבל מושג כמה כסף תרגיש בנוח להפסיד אם שלך השקעות שנה טובה או סדרת שנים רעה.
גורמים נוספים המשפיעים על סובלנות הסיכון הם אופק זמן עליך להשקיע, כושר ההשתכרות העתידי שלך והימצאותם של נכסים אחרים כגון בית, פנסיה, ביטוח לאומי, או ירושה. באופן כללי, אתה יכול לקחת סיכון גדול יותר עם נכסים הניתנים להשקעה כאשר יש לך מקורות כספים אחרים ויציבים יותר.
סובלנות לסיכונים היא שונה מיכולת הסיכון, המתייחס לסכום המינימלי של הסיכון שמשקיע צריך לסבול כדי להגיע למטרות ההשקעה שלו, יחסית למסגרת הזמן וההכנסה שלו.
סובלנות לסיכון אגרסיבי
משקיעים אגרסיביים נוטים להיות בעלי ידע בשוק. הבנה מעמיקה של ניירות הערך והנטיות שלהם מאפשרת לאנשים כאלה ולמשקיעים מוסדיים לרכוש מכשירים תנודתיים מאוד, כגון מניות של חברות קטנות שיכולות לצנוח לאפס או חוזים שאפשר לפוג ללא ערך. תוך שמירה על בסיס ניירות ערך חסרי סיכון, משקיעים אגרסיביים מגיעים לתשואה מקסימלית עם סיכון מרבי.
סובלנות לסיכון בינוני
משקיעים מתונים לקבל קצת סיכון למנהלת אך נקטו גישה מאוזנת עם אופקי זמן ביניים של חמש עד עשר שנים. שילוב של קרנות נאמנות של חברות גדולות עם איגרות חוב פחות תנודתיות וניירות ערך חסרי סיכון, משקיעים מתונים בדרך כלל מבצעים מבנה של 50/50. אסטרטגיה אופיינית עשויה להיות כרוכה בהשקעת מחצית מהתיק בקרן צמיחה שמשלמת דיבידנדים.
סובלנות לסיכון שמרני
משקיעים שמרנים מוכנים לקבל מעט או ללא תנודתיות בתיקי ההשקעות שלהם. לעתים קרובות, גמלאים שבילו עשרות שנים בבניית ביצת קן אינם מוכנים לאפשר כל סוג של סיכון למנהלתם. משקיע שמרני מכוון לכלי רכב מובטחים ונזילים ביותר. אנשים שונאי סיכונים בוחרים בתעודות הפקדה בנקאיות, שווקי כסף או באוצר אמריקאי לצורך הכנסה ושימור הון.