מהי קרן מוגנת?

מהי קרן מוגנת?

קרן מוגנת היא סוג של קרן נאמנות המבטיחה להחזיר לפחות חלק מההשקעה הראשונית למשקיע. ההשקעה הראשונית המוגנת, בתוספת רווח הון כלשהו, ​​יוחזרו כל עוד המשקיע מחזיק בהשקעה המקורית עד תום תקופת החוזה.

הרעיון מאחורי סוג זה של קרן הוא שתחשוף לתשואות שוק מכיוון שהקרן מסוגלת להשקיע בבורסה, אך תהיה לך ביטחון של הקרן המובטחת.

כיצד פועלת קרן מוגנת

קרן מוגנת מחזיקה לרוב בתמהיל של השקעות בעלות הכנסה קבועה והון. חלק ההכנסה הקבועה בתיק מבטיח חלקית את ההשקעה העיקרית, בעוד שחלק ההון מבקש רווח נוסף. מנהל התיקים ירכוש פעמים רבות פוליסת ביטוח נוספת להגנה על הקרן, שעלותה מועברת למשקיע.

ניתן להחזיר את ההשקעה הראשונית רק לאחר תום תקופת האחריות; אם המשקיע מוכר לפני תקופה זו, הם יהיו כפופים להפסדים כלשהם, כמו גם לעמלות אפשריות בגין פדיון מוקדם. לסוג זה של קרן יש יחס הוצאות גבוה יותר מאשר סוגים אחרים של קרנות נאמנות.

דוגמאות לבניית קרן מוגנת

ציריך לייף מציעה שורה של שלוש קרנות מוגנות שיכולות לשמש דוגמה לאופן בו פועלות כספים אלה:

• קרן Protected 70 משקיעה עד 90% מנכסיה במניות. המחיר המוגן שווה ל- 70% ממחיר היחידה הגבוה ביותר במהלך תקופת ההשקעה.
• קרן Protected 80 משקיעה עד 70% מנכסיה במניות. המחיר המוגן שווה ל -80% ממחיר היחידה הגבוה ביותר בתקופת ההשקעה.

עליך לשקול את הדברים הבאים לפני שאתה משקיע בקרן מוגנת:

• האם אתה צריך את הכסף שלך בחמש עד עשר השנים הקרובות? אם תחסל פירוק מוקדם, אתה עלול לאבד את הערבות העיקרית שלך, תצטרך לשלם קנס משיכה מוקדם ויכול להפסיד כסף אם מחיר המניה ירד מאז ההשקעה הראשונית שלך.
• האם אתה צריך הכנסה מההשקעה? הערבות מבוססת על נטילת פדיונות במהלך תקופת האחריות והשקעה מחודשת של כל הדיבידנדים וההפצות.
• אלא אם כן אתה מחזיק בחשבון פרישה נדחה במס, עליך לשלם מס הכנסה בארה"ב.
• ייתכן שלא תשיג רווחים מעל ההשקעה הראשונית שלך. במקרה זה, הביצועים שלך יובילו את ביצועי אגרות החוב האוצר שנרכשו ללא עמלות שנתיות.
• תקבל את הטבת הערבות רק במועד הפירעון.
• עד כמה הערבות טובה? הערבות שהקרן מעניקה טובה לא פחות מהחברה שנותנת לה. אף על פי שזוהי תופעה נדירה שהבנקים וחברות הביטוח שבדרך כלל מגבים ערבויות אלה אינם מסוגלים לעמוד בהתחייבויותיהם, זה קורה.