הגדרת הפצת רווחי הון

מהי חלוקת רווחי הון?

א רווחי הון הפצה היא תשלום על ידי קרן נאמנות או קרן נסחרת (ETF) של חלק מהתמורה ממכירת מניות ונכסים אחרים של הקרן. זהו חלקו של המשקיע בתמורה מעסקאות הקרן.

זה לֹא נתח מהרווח הכולל של הקרן. הקרן עשויה להרוויח או להפסיד כסף במהלך שנה, והיתרה שלך תעלה או תרד בהתאם. אבל אם הקרן הרוויחה ממכירת מניותיה במהלך אותה שנה, היא תבצע חלוקות רווח הון לבעלי המניות שלה.

קרנות נאמנות מחויבות על פי חוק לבצע חלוקות קבועות של רווחי הון לבעלי המניות שלהם. לבעלי מניות קרנות הנאמנות יש אפשרות לקחת את חלוקת רווחי ההון בצורה של תשלומים מיידיים או להשקיע אותה מחדש במניות קרן נוספות.

חלוקת רווחי ההון תזוהה כרווח הון לטווח ארוך או כרווח הון לטווח קצר והיא חייבת במס ככזו.

הבנת חלוקות רווח הון

באופן כללי, קרן נאמנות או תעודת סל מבצעת חלוקת רווחי הון בסוף כל שנה. החלוקה מייצגת את ההכנסות ממכירת מניות או נכסים אחרים על ידי מנהלי הקרן לאורך כל התהליך שנת מיסים.

המשקיע צריך לזכור כי הפניית חלוקת רווחי ההון במקום השקעתה מחדש בקרן היא למעשה משיכה. זה מקטין את הסכום נטו שהשקעת בקרן בסכום החלוקה.

שיקולי מס של חלוקת רווחי הון

מחזיקי מניות קרנות נאמנות מחויבות לשלם מסים על חלוקת רווחי הון שבוצעו על ידי הכספים שבבעלותם, בין אם הכסף מושקע מחדש במניות נוספות ובין אם לאו. יש יוצא מן הכלל לכספי אגרות חוב עירוניות, הפטורות ממס ברמה הפדרלית ובדרך כלל ברמת המדינה.

המיסים אינם חייבים עבור אותה שנת מס אם המשקיע הוא הבעלים של הקרן כחלק מ- IRA, 401 (k), או מתוכנית פרישה נדחית אחרת. המיסים יחויבו בעת משיכת הכספים לאחר הפרישה.

אם הקרן אינה בתכנית פרישה, המיסים חייבים בגין אותה תקופת דיווח מס.

תקנות מס הכנסה הנוכחיות

על פי תקנות IRS הנוכחיות, חלוקת רווחי הון חייבת במס כרווחי הון ארוכי טווח, לא משנה כמה זמן יש ליחיד מניות בקרן. המשמעות היא שיעור מס של 0%, 15%או 20%, בהתאם לשיעור מס ההכנסה הרגיל של הפרט.

אנשים ששונאים ממש לשלם מסים עשויים לשקול להסתכל השקעות חסכוניות במס, כולל כספים חסכוניים במס. כספים חסכוניים במס מזהים את עצמם ככאלו בתיאורים שלהם. הם נוטים לקנות ולמכור מניות בתדירות נמוכה יותר מאשר קרנות צמיחה אגרסיביות ועשויות להחזיק בכמה קרנות אג"ח עירוניות להכנסה פטורה ממס.

חלוקת רווחי הון עשויה להתבצע גם כאשר השווי הכולל של קרן ירד במהלך השנה. כלומר, קרן אולי מכרה כמה מניות שהתייקרו, אך רווחים אלה יכולים להתקזז או אפילו להימחק על ידי השקעות אחרות שהפסידו כסף.

הפצות רווח הון ושווי נכס נטו

כמו במקרה של מניות רגילות, חלוקת רווחי הון ו דיבידנדים מקטין את ערך נכס נטו (NAV) של הקרן לפי הסכום שחולק. לדוגמה, מנהל הקרן של קרן בשווי נכס נטו של 20 $ למניה עשוי לשלם חלוקה של 5 $ לבעלי המניות. זה יגרום לשווי הנכסים נטו של הקרן לרדת ב -5 עד 15 דולר.

למרות שזה מופיע בתרשים המחירים של קרן נאמנות כירידת מחיר על דיבידנד לשעבר תאריך, התשואה הכוללת של הקרן לא השתנתה. רווחים לא ממומשים בניירות ערך קובעים את שווי הנכס של קרן הנאמנות עד למכירתם.