Definicja miesięcznego planu dochodów (MIP)
Co to jest miesięczny plan dochodów (MIP)?
Miesięczny plan dochodów (MIP) to rodzaj strategii funduszy inwestycyjnych, która inwestuje głównie w dłużne i kapitałowe papiery wartościowe z mandatem generowania przepływów pieniężnych i zabezpieczania kapitału.
MIP ma na celu zapewnienie stałego strumienia dochodów w postaci wypłaty dywidendy i odsetek. Dlatego jest zazwyczaj atrakcyjna dla emerytów lub seniorów, którzy nie mają innych znaczących źródeł miesięcznych dochodów.
Kluczowe dania na wynos
- Miesięczny plan dochodów (MIP) to kategoria funduszy inwestycyjnych, które starają się generować stabilny dochód dzięki przepływom dywidend i odsetek.
- MIP często inwestuje w papiery wartościowe o niższym ryzyku, w tym instrumenty o stałym dochodzie, akcje uprzywilejowane i akcje dywidendowe.
- Popularne zwłaszcza w Indiach, MIP są najbardziej odpowiednie dla emerytów, którzy poszukują raczej stabilnych dochodów niż zysków kapitałowych.
Zrozumienie planów miesięcznych dochodów (MIP)
Jak fundusz powierniczy
schemat, alokacja aktywów w ramach procedury dotyczącej zakłóceń równowagi makroekonomicznej może być różna. Niektórzy na przykład inwestują ponad 30% swojego korpusu w kapitałowe papiery wartościowe. Inni dążą do utrzymania tego rodzaju inwestycji na poziomie 10% lub niższym. Niezależnie od przyjętego podejścia, większość inwestycji dotyczy dłużnych papierów wartościowych w celu osiągnięcia stałych zwrotów z częścią poświęconą maksymalizacji zysków poprzez ekspozycję na akcje. Różne są również rodzaje akcji, w które są inwestowane. Niektóre fundusze ograniczają ekspozycję na akcje, koncentrując się głównie na małych, średnich lub dużych spółkach. Inni zastosują podejście mieszane.Mimo że fundusze te nazywane są miesięcznymi planami dochodów, MIP nie gwarantują miesięcznego dochodu. Inwestorzy mogą spodziewać się stałego strumienia dochodów, gdy rynek jest silny, ale mogą zaobserwować spowolnienie na rynkach bessy. Na poziom zaangażowania kapitałowego wpływa zmienność rynku. Ponieważ akcje są bardziej podatne na wahania cen, zwykle stanowią ograniczoną część całego funduszu.
MIP są najbardziej popularne wśród inwestorów w Indiach.
Mieszanka inwestycji w MIP
Inwestorzy muszą zwracać szczególną uwagę na swoje potrzeby dochodowe i tolerancja ryzyka przy podejmowaniu decyzji o zainwestowaniu w MIP. Fundusz nie ma obowiązku dokonywania comiesięcznych wypłat dywidendy. Kiedy zyski są słabe, może całkowicie pominąć dokonywanie płatności. W rzeczywistości Rada Papierów Wartościowych i Giełd Indii (SEBI) nie zezwala funduszom wzajemnym na gwarantowanie dochodów lub dywidend.
Odpowiedniemu inwestorowi MIP może zapewnić stały dochód na emeryturę. Problemy pojawiają się, gdy ludzie przechodzą na emeryturę i spędzają swoje gniazdo jaj, dokonując losowych wypłat w różnych kwotach na pokrycie swoich miesięcznych wydatków. Miesięczny plan dochodów może zapewnić stałą sumę dochodów każdego miesiąca, co pozwala na dokładniejsze budżetowanie miesięczne. Ostrożne budżetowanie miesięczne może pomóc uniknąć ryzyka nadmiernych wydatków. Ten sam cel jest obecny w renta.
Opodatkowanie MIP
W Stanach Zjednoczonych fundusze MIP są opodatkowane przy użyciu standardowych kalkulacji odsetek i dywidend. W Indiach minimalna cena importowa jest traktowana do celów podatkowych jako program zadłużenia. Indyjskie prawo podatkowe stosuje ten pseudonim do każdego funduszu, który inwestuje mniej niż 65% swoich aktywów w dyby.
Podobnie jak w przypadku innych funduszy, dochody z inwestycji sprzedanych przed rokiem są krótkoterminowymi zyskami kapitałowymi. Zyski krótkoterminowe w USA są liczone jako dochód i podlegają opodatkowaniu podatkiem dochodowym inwestora. Sprzedaż po przekroczeniu progu rocznego to długoterminowe zyski kapitałowe, opodatkowane stawką 15% lub 20% (w zależności od dochodu podlegającego opodatkowaniu) z korzyścią z indeksacji.