Płyty CD a Fundusze inwestycyjne

Certyfikaty depozytowe (CD) i fundusze inwestycyjne oferują wiele takich samych korzyści — oba mogą być tanim i ryzykownym sposobem na odłożenie części pieniędzy na przyszłość i uzyskanie w międzyczasie zwrotu. Istnieją jednak istotne różnice między płytami CD a funduszami powierniczymi. W tym artykule przyjrzymy się tym różnicom, abyś mógł wybrać odpowiednią dla siebie inwestycję.

Płyty CD a Fundusze inwestycyjne: kluczowe różnice

A świadectwo depozytowe to produkt finansowy oferowany przez bank, kasę kredytową lub inną instytucję finansową. Kupując płytę CD, zgadzasz się pozostawić tam swoje pieniądze przez określony czas. W zamian instytucja finansowa zapłaci ci ustaloną stopę procentową od pieniędzy — taką, która jest zazwyczaj wyższa niż na koncie czekowym lub oszczędnościowym. Minusem jest to, że twoje pieniądze nie są

ciekły—musisz zostawić go na płycie na cały okres, na który się zgodziłeś, albo zapłacisz wysokie kary.

A fundusz powierniczyz kolei inwestuje w zróżnicowaną pulę papierów wartościowych, takich jak akcje, obligacje, instrumenty rynku pieniężnego i inne aktywa. Fundusze inwestycyjne mogą być albo aktywnie zarządzane lub zarządzany pasywnie. Aktywnie zarządzane fundusze inwestycyjne są prowadzone przez profesjonalnych zarządzających pieniędzmi, którzy kupują i sprzedają papiery wartościowe zgodnie z celami funduszu, takimi jak wzrost lub dochód. Fundusze zarządzane pasywnie po prostu próbują odtworzyć wyniki określonego indeksu, takiego jak S&P 500. Wyniki funduszu inwestycyjnego mierzy się na podstawie jego całkowity zwrot.

Ze względu na swoją dywersyfikację fundusze inwestycyjne oferują wiele korzyści płynących z inwestowania w papiery wartościowe — potencjalnie wysokie stopy zwrotu, np. w przypadku akcji – przy jednoczesnym ograniczeniu ryzyka związanego z posiadaniem poszczególnych papierów wartościowych. Inwestorzy powinni jednak pamiętać, że fundusz inwestycyjny nadal wiąże się z pewnym ryzykiem, a niektóre fundusze są bardziej ryzykowne niż inne, w zależności od tego, co fundusz posiada w swoim portfelu. Fundusze powiernicze pobierają również wydatki, które mogą pochłonąć Twój zwrot.

Płyty CD działają w inny sposób. Instytucja, która wydaje Twoją płytę, gwarantuje Ci ustaloną stopę procentową, bez względu na to, co dzieje się na rynkach finansowych. Innymi słowy, płyty CD są obarczone bardzo niskim ryzykiem. Ten aspekt sprawia, że ​​płyty CD są odpowiednie dla niektórych rodzajów inwestorów lub tych, którzy chcą osiągnąć określone cele finansowe. Na przykład płyty CD mogą mieć sens dla osób, które mają trochę gotówki, której nie potrzebują w tej chwili, ale będą potrzebować za kilka lat. Może to być spowodowane tym, że za kilka lat planujesz kupić dom lub zapłacić czesne. Płyty CD są również odpowiednie dla inwestorów bardzo niechętnych do ryzyka, którzy po prostu nie chcą ryzykować na rynkach finansowych.

Przyjrzyjmy się tym różnicom bardziej szczegółowo.

Ryzyko

Płyty CD to jedne z najbezpieczniejszych dostępnych inwestycji, po części dlatego, że otrzymujesz gwarantowane oprocentowanie. Chociaż istnieje ryzyko dla emitenta w przypadku płyt CD — jeśli na przykład nastąpi ogromny krach na rynku akcji lub obligacji, może on stracić dużo pieniędzy — jesteś chroniony przed tym ryzykiem.

Ponadto środki, które wkładasz na swoją płytę CD, są chronione przez to samo ubezpieczenie federalne, które obejmuje inne produkty depozytowe. ten Federalna Korporacja Ubezpieczenia Depozytów (FDIC) zapewnia ubezpieczenia dla większości banków i Krajowa Administracja Unii Kredytowej (NCUA) zapewnia to większości spółdzielczych kas oszczędnościowo-kredytowych. Kiedy otworzysz płytę CD z instytucją ubezpieczoną przez FDIC lub NCUA, do 250 000 $ Twoich środków zdeponowanych w tej instytucji jest chronionych przez rząd USA na wypadek upadku tej instytucji.

Fundusze inwestycyjne starają się ograniczać ryzyko w inny sposób – poprzez ich dywersyfikację. Ale dywersyfikacja nie eliminuje całkowicie ryzyka. Na przykład duży, uogólniony krach na giełdzie zmniejszy wartość funduszy inwestycyjnych, które inwestują w akcje.

Innymi słowy, fundusze inwestycyjne mogą wiązać się ze stosunkowo niskim ryzykiem, ale płyty CD praktycznie nie zawierają. To sprawia, że ​​płyty CD są odpowiednie dla osób, które chcą inwestować w krótkim okresie, gdy wahania na rynku mogą wpłynąć na ceny funduszu inwestycyjnego lub inwestorów długoterminowych, którzy po prostu nie ufają rynkom i chcą być tak wolni od ryzyka, jak możliwy.

Jednak płyty CD niosą ze sobą jedno ryzyko, o którym warto pamiętać: inflacja. Ponieważ Twoje pieniądze są zablokowane z określoną stopą procentową, mogą stracić siła nabywcza jeśli inflacja nagrzeje się po zakupie płyty CD. Staje się to tym bardziej ryzykowne, im dłuższy jest okres ważności (data zapadalności) Twojej płyty CD.

Długość Inwestycji

Płyty CD mają ustaloną datę zapadalności, na przykład sześć miesięcy, rok lub pięć lat. Następnie możesz spieniężyć swoją płytę CD i wydać pieniądze, użyć jej do zakupu nowej płyty lub zainwestować ją w inny sposób. Fundusze powiernicze nie mają terminu zapadalności i możesz w nich przechowywać swoje pieniądze tak długo, jak chcesz.

Ryzyko związane z daną inwestycją jest ściśle związane z czasem jej posiadania. Jest to również ważny czynnik przy wyborze między płytami CD a funduszami powierniczymi. Ze względu na nieodłączną zmienność rynków papierów wartościowych, fundusze inwestycyjne najlepiej nadają się dla inwestorów długoterminowych, którzy mają luksus czasu. Każdy krótkoterminowy spadek na rynkach — a nawet poważny krach — może stać się nieistotny, jeśli horyzont inwestycyjny jest mierzony w dziesięcioleciach. To właśnie sprawiło, że fundusze inwestycyjne są popularną inwestycją emerytalną.

W przeciwieństwie do tego, płyty CD są generalnie najlepsze w przypadku inwestycji krótko- i średnioterminowych, to znaczy inwestycji trwających od roku do pięciu lat. Ale po raz kolejny, nie ma nic złego w używaniu płyt CD jako długoterminowego narzędzia inwestycyjnego, jeśli chcesz zbudować portfel o bardzo niskim ryzyku — być może będziesz musiał pogodzić się z niskimi zwrotami.

Elastyczność

Płyty CD mają dwie główne wady. Jednym z nich jest to, że są to bardzo nieelastyczne wehikuły inwestycyjne. Musisz zostawić pieniądze na płycie na okres, na który się zgodziłeś (chyba że masz płynna płyta CD lub CD bez kary lub inny egzotyczny rodzaj). W przeciwnym razie prawdopodobnie będziesz musiał zapłacić znaczną karę za wcześniejszą wypłatę, która może zniweczyć Twoje zwroty.

Natomiast fundusze inwestycyjne są stosunkowo elastyczne. Generalnie możesz kupować i sprzedawać udziały w funduszach inwestycyjnych tak często, jak chcesz i wypłacać je, kiedy tylko chcesz. Być może będziesz musiał zapłacić za to opłatę, ale generalnie jest ona niższa niż kary związane z wcześniejszymi wypłatami z płyt CD.

Ta elastyczność może być atrakcyjna, jeśli potrzebujesz dostępu do swoich pieniędzy w nagłych wypadkach. Pamiętaj jednak o powyższym – fundusze inwestycyjne mogą zarówno stracić pieniądze, jak i je zarobić. Możesz wycofać swoje pieniądze z funduszu w dowolnym momencie, ale nie ma gwarancji, że nie straci on pieniędzy od czasu, gdy do niego wpłaciłeś, zwłaszcza jeśli to było całkiem niedawno.

Zwroty

Drugim minusem płyt CD są stosunkowo niskie zwroty, jakie oferują. Jest to cecha, którą dzielą z innymi typami inwestycji o niskim ryzyku. Ponieważ instytucja finansowa gwarantuje, że zapłaci ci określoną stopę procentową, nie chce oferować wyższej stawki niż musi. Jeśli gwarantuje zbyt wysoki kurs, a nie jest w stanie wygenerować wystarczającego zysku poprzez zainwestowanie Twoich pieniędzy, utknie ze stratą.

Oczywiście stopa zwrotu z funduszy inwestycyjnych jest bardzo zmienna i nie jest w żaden sposób gwarantowana. Nawet fundusz niskiego ryzyka może stracić znaczną część swojej wartości w ciągu kilku tygodni, a kryzys gospodarczy może negatywnie wpłynąć na wartość Twoich akcji w nadchodzących latach. Jednak w ciągu kilkudziesięciu lat zwroty oferowane przez dobrze zdywersyfikowane fundusze inwestycyjne najprawdopodobniej przewyższą zwroty z płyt CD.

Koszty

Na koniec należy pamiętać, że fundusze inwestycyjne pobierają opłaty od inwestorów nie tylko raz, ale rok po roku. Opłaty te są wyrażone jako opłaty funduszu Współczynnik kosztów, a wskaźniki wydatków mogą się znacznie różnić w zależności od funduszu. Jak można sobie wyobrazić, w latach, kiedy fundusz nie zarabia, opłaty te tylko powiększają straty.

W przeciwieństwie do tego, płyty CD są tanim sposobem inwestowania. Zwykle nie musisz płacić żadnej opłaty z góry za zakup płyty CD ani żadnych innych opłat, o ile nie wypłacisz swoich pieniędzy wcześniej. Oczywiście istnieją zakulisowe koszty związane z prowadzeniem tych kont, ale są one już uwzględnione w oprocentowaniu CD.

Dolna linia

Płyty CD to inwestycje o niskim ryzyku i niskim zwrocie, które najlepiej nadają się dla osób, które chcą zaoszczędzić pieniądze w krótkim okresie lub dla tych, którzy chcą uniknąć wszelkiego ryzyka. Fundusze inwestycyjne oferują wyższe potencjalne zyski, a także wyższe ryzyko, dzięki czemu najlepiej nadają się dla inwestorów długoterminowych, którzy potrafią przetrwać wahania cen. Jeśli chcesz odkładać na emeryturę za kilkadziesiąt lat, najlepszym wyborem będą fundusze inwestycyjne. Jeśli chcesz kupić łódź za kilka lat, a większość pieniędzy już zaoszczędziłeś, rozważ umieszczenie jej na płycie CD.