Korekta ceny na poziomie kredytu (LLPA) Definicja
Korekta wyceny na poziomie kredytu (LLPA) to opłata oparta na ryzyku, naliczana kredytobiorcom hipotecznym korzystającym z konwencjonalnego kredytu hipotecznego. Jeśli masz konwencjonalny kredyt hipoteczny, „cena” twojego kredytu jest dostosowywana za pomocą LLPA. Może to zwiększyć kwotę, którą płacisz za kredyt hipoteczny.
LLPA dotyczy wszystkich konwencjonalne kredyty hipoteczne i jest obliczany z uwzględnieniem szeregu czynników ryzyka. Zasadniczo te opłaty są sposobem na Fannie Mae i Freddie Mac— wspierane przez federację firmy zajmujące się kredytami hipotecznymi — w celu zmniejszenia ryzyka, na jakie narażają się przy udzielaniu gwarancji na kredyty hipoteczne.
Kluczowe dania na wynos
- Korekta cen na poziomie pożyczki (LLPA) to opłata w przypadku konwencjonalnych kredytów hipotecznych.
- Opłaty te mają na celu zmniejszenie poziomu narażenia na ryzyko Fannie Mae i Freddie Mac.
- Opłaty LLPA są na ogół wyższe w przypadku bardziej ryzykownych rodzajów kredytów hipotecznych oraz osób o niskich wynikach kredytowych lub niewielkich zaliczkach.
- Pożyczkobiorcy z wysokimi wynikami kredytowymi i dużymi zaliczkami zazwyczaj płacą niższe LLPA.
W jaki sposób obliczane są korekty cenowe na poziomie kredytu (LLPA)?
Co tydzień Freddie Mac publikuje badanie podstawowego rynku kredytów hipotecznych (PMMS). Ten raport zawiera dane dotyczące średnich stóp procentowych dostępnych dla kredytobiorców w Stanach Zjednoczonych. Może się okazać, że obciążymy Cię inną kwotą w porównaniu z danymi podanymi w raporcie. Różnica między podaną stawką a tym, co faktycznie płacisz, wynika z korekty rządowej: LLPA.
Zasadniczo LLPA jest sposobem federalnych firm pożyczkowych na dostosowanie kosztów kredytów hipotecznych w celu zrównoważenia ryzyka. Ogólnie rzecz biorąc, chodzi o to, aby bardziej ryzykowne kredyty były droższe bez wpływu na cenę bezpieczniejszych kredytów hipotecznych.
Rząd ocenia poziom ryzyka i oblicza LLPA, oceniając kilkanaście czynników. Najważniejsze z nich to:
- Wartość kredytu do zabezpieczenia (LTV) I dług do dochodu (DTI) proporcje: Wyższe wskaźniki często skutkują wyższymi umowami LLPA.
- Ocena kredytowa: Wyższa ocena kredytowa skutkuje niższym LLPA.
- Cel pożyczki: Jeśli kupujesz nieruchomość jako inwestycję, a nie jako główny dom, być może będziesz musiał zapłacić wyższe opłaty LLPA.
- Okupacja: Jeśli nieruchomość nie jest zajęta, poniesiesz wyższe opłaty LLPA.
- Liczba jednostek: Więcej jednostek w nieruchomości skutkuje wyższymi opłatami LLPA.
Korekty LLPA kumulują się. Tak więc, jeśli Twój kredyt hipoteczny spowoduje cztery korekty, będziesz musiał zapłacić wszystkie cztery. Może to zmienić koszt kredytu hipotecznego o 1% lub więcej.
Dlaczego istnieją korekty cen na poziomie kredytu (LLPA)?
Korekty cen na poziomie kredytu (LLPA) zostały zaprojektowane w celu rozwiązania problemu, który ujawnił się podczas krachu finansowego z 2008 roku. Ponieważ miliony pożyczkobiorców w całych Stanach Zjednoczonych nie spłacały swoich kredytów hipotecznych, Fannie Mae i Freddie Mac odkryli, że są bardzo narażeni na ryzyko i szybko tracą pieniądze.
Aby zrekompensować to ryzyko, bardziej ryzykowni pożyczkobiorcy są teraz obciążani wyższymi opłatami za swoje kredyty hipoteczne, a LLPA jest mechanizmem, który to umożliwia. Korekty cen na poziomie kredytu nakładają opłaty na „ryzykowne” kredyty hipoteczne, ale mają na celu pozostawienie ceny bezpieczniejszych kredytów hipotecznych bez zmian.
Notatka
Umowy LLPA nie są zyskiem dla twojego kredytu hipotecznego pożyczającylub opłaty za określoną usługę. Zamiast tego są zleconym przez rząd sposobem regulowania ryzyka na rynku kredytów hipotecznych.
Orzeczenie FHFA w sprawie nowych korekt cen na poziomie kredytu (LLPA) w 2023 r
System LLPA pozostał w dużej mierze podobny od 2008 do 2023 roku. Jednak w 2023 r Federalna Agencja Finansowania Mieszkalnictwa (FHFA) wprowadzić nowe zasady, które mają wpływ na strukturę LLPA.
Celem tych dostosowań było uczynienie mieszkań bardziej przystępnymi cenowo. W związku z tym FHFA zmniejszyła wpływ LLPA na kredytobiorców o niskiej punktacji kredytowej i niskiej zaliczeki zwiększyło koszt LLPA dla kredytobiorców o wysokich wynikach kredytowych i wysokich zaliczkach.
Pożyczki, na które ma wpływ nowy format, będą obejmować konwencjonalne kredyty hipoteczne i kredyty refinansowe zakupione przez Fannie Mae i Freddie Mac. Federalna Administracja Mieszkaniowa (FHA), Departament Spraw Weteranów Stanów Zjednoczonych (VA), Departament Rolnictwa Stanów Zjednoczonych (USDA) i Departamentu Mieszkalnictwa i Rozwoju Miast (HUD) Sekcja 184 hipoteki są wyłączone z tych nowych LLPA.
Wpływ na niektórych kredytobiorców może być znaczący. Zgodnie z nowymi zasadami ktoś z kredytem hipotecznym w wysokości 400 000 USD, wynikiem kredytowym 740 i 20% zaliczką odnotuje wzrost opłat z 2000 USD do 3500 USD. Nabywca domu z niższą oceną kredytową 640 i niższą zaliczką w wysokości 3% odnotuje znaczny spadek opłat: z 11 000 do 6 000 USD.
Jeśli dotyczą Cię te zmiany, możesz nie zauważyć ich wpływu od razu. Twój pożyczkodawca może zamiast tego zaoferować niższe opłaty i skutecznie pokryć te koszty za Ciebie. Niemniej jednak koszty są nadal obecne i ostatecznie będziesz musiał je zapłacić z czasem w postaci wyższych stóp procentowych.
Jak korekty cen na poziomie kredytu (LLPA) wpływają na kredytobiorców hipotecznych
Nie wszystkie kredyty hipoteczne są objęte umowami LLPA. Opłaty te dotyczą tylko konwencjonalnych pożyczek Fannie Mae i Freddie Mac. Obecne zasady wykluczają wszystkie hipoteki FHA, VA, USDA i HUD Sekcja 184. Jeśli masz niski wynik kredytowy, może to spowodować Pożyczka FHA znacznie bardziej opłacalną opcją dla Ciebie.
Jeśli masz konwencjonalna hipoteka, jednak wpływ umów LLPA może być znaczący. Na przykład, jeśli masz ocenę kredytową 659 i pożyczasz 75% wartości swojego domu, zapłacisz opłatę równą 1,5% salda pożyczki. Jeśli masz wyższą zdolność kredytową (powyżej 780), nie będziesz musiał w ogóle płacić LLPA.
Czynniki ryzyka brane pod uwagę w korektach cen na poziomie kredytu (LLPA)
Korekty cen na poziomie kredytu są obliczane z uwzględnieniem szeregu czynników ryzyka. Są one opisane w macierzy korekty cen na poziomie pożyczki Fannie Mae.
Najpierw bierze się pod uwagę rodzaj kredytu hipotecznego. Kredyty hipoteczne uważane za obarczone wyższym ryzykiem, takie jak kredyty hipoteczne o zmiennej stopie procentowej (ARM) lub kredyty hipoteczne z płatnościami wyłącznie odsetkowymi, mogą mieć wyższe LLPA.
Następnie Fannie Mae bierze pod uwagę Twoją zdolność kredytową. Jeśli masz niski wynik kredytowy, jesteś uważany za osobę o wyższym ryzyku i możesz zostać obciążony wyższą opłatą LLPA. Z drugiej strony kredytobiorcy o wyższych wynikach kredytowych zostaną obciążeni niższą stawką LLPA. Czasami kredytobiorcy o bardzo wysokich wynikach kredytowych (780 i więcej) mogą całkowicie uniknąć umów LLPA.
Wreszcie, do oceny ryzyka używany jest również współczynnik kredytu do wartości (LTV). LTV to wielkość twojego kredytu hipotecznego podzielona przez szacowaną wartość twojej nieruchomości. Im wyższy LTV, czyli im większy kredyt w porównaniu do wartości twojego domu, tym wyższy będzie twój LLPA.
Kto kontroluje LLPA?
Fannie Mae, wspierana przez władze federalne firma hipoteczna, kontroluje poziom umów LLPA i często dostosowuje poziomy opłat.
Co to jest zwolnienie AMI LLPA?
Zwolnienie z mediany dochodu (AMI) w obszarze ma na celu uczynienie kredytów hipotecznych bardziej przystępnymi kredytobiorcy po raz pierwszy poprzez zmniejszenie LLPA, które muszą zapłacić. Ma zastosowanie, jeśli jakikolwiek pożyczkobiorca jest nabywcą domu po raz pierwszy, a całkowity kwalifikujący się dochód wszystkich pożyczkobiorców jest mniejszy lub równy 100% obowiązującego limitu średniego dochodu obszaru dla lokalizacji przedmiotowej nieruchomości lub 120% średniego dochodu obszaru dla nieruchomości o wysokich kosztach obszary.
Do czego służy MIP?
A składka na ubezpieczenie kredytu hipotecznego (MIP) to rodzaj ubezpieczenia kredytu hipotecznego, który jest wymagany od właścicieli domów, którzy zaciągają pożyczki zabezpieczone przez Federalną Administrację Mieszkaniową (FHA).
Jakie są 3 rodzaje limitów, które wpływają na kredyty hipoteczne o zmiennym oprocentowaniu?
Kredyty hipoteczne o zmiennym oprocentowaniu (ARM) zazwyczaj obejmują kilka rodzajów pułapów, które kontrolują sposób dostosowania stopy procentowej. Istnieją trzy rodzaje nasadek: początkowa nasadka regulacyjna, późniejsza nasadka regulacyjna i nasadka dożywotnia.
Dolna linia
Korekta cen na poziomie pożyczki (LLPA) to opłata nakładana na kredytobiorców z konwencjonalnymi kredytami hipotecznymi. Opłaty te mają na celu zmniejszenie poziomu ekspozycji na ryzyko dla firm hipotecznych wspieranych przez państwo Fannie Mae i Freddie Mac.
Opłaty LLPA są na ogół wyższe w przypadku bardziej ryzykownych rodzajów kredytów hipotecznych i osób o niskim wyniku kredytowym lub niewielkiej zaliczce. Pożyczkobiorcy z wysokimi wynikami kredytowymi i dużymi zaliczkami zazwyczaj płacą niższe LLPA.