Najpopularniejsze akcje spółek technologicznych w czwartym kwartale 2023 r

W tym roku akcje spółek technologicznych jak zwykle cieszyły się dużym zainteresowaniem na giełdzie, zwłaszcza jako spółki sektor odniósł ogromne zyski dzięki szerszemu przyjęciu sztucznej inteligencji i jej słabej kondycji 2022. Inwestorzy zwykle uważnie śledzą ten sektor, ponieważ może on pochwalić się historią nadmiernych zysków i odegrał kluczową rolę w rozwoju całej gospodarki. Kluczowym barometrem dla sektora jest fundusz Technology Select Sector SPDR Fund (XLK), którego wartość wzrosła o 38% w ciągu ostatniego roku, przewyższając znaczny wzrost indeksu Russell 1000 wynoszący około 15%.

Poniżej znajduje się analiza najważniejszych akcji spółek technologicznych w tym kwartale, ocenionych pod kątem najlepszej wartości, najszybszego wzrostu i największej dynamiki. Dane są z listopada. 24, 2023.

Najlepsze akcje technologiczne

Inwestowanie w wartość opiera się na zasadzie, że przy zastosowaniu odpowiednich wskaźników inwestorzy mogą zidentyfikować akcje notowane poniżej ich wartości wewnętrznej. Należy zatem przygotować się na wzrost tych niedowartościowanych akcji, gdy rynek w końcu skoryguje błędną wycenę. Często stosowaną metodą jest wskazanie potencjalnych klientów poprzez analizę podstawowych wskaźników, takich jak stosunek ceny do zysków (P/E). Ogólnie rzecz biorąc, niższy wskaźnik P/E powinien sygnalizować atrakcyjniejszą wycenę akcji – jest to atrakcyjna, ponieważ wyceniana jest poniżej ich wartości podstawowej – i która może zaoferować większy zwrot po dostosowaniu się rynku.

Najlepsze akcje technologiczne
Cena ($)	Kapitalizacja rynkowa (kapitalizacja rynkowa) (w miliardach dolarów)	12-miesięczny końcowy wskaźnik P/E
Diebold Nixdorf Inc. (DBD)	24.84	0.9	0.6
Yiren Digital Ltd. (YRD)	3.11	0.3	1
Lishi Inc. (LIZI)	3.82	0.02	1.2

^{Źródło: TradingView}

• Diebold Nixdorf Inc.:Firma projektuje i buduje terminale w punktach sprzedaży oraz samoobsługowe systemy transakcyjne, takie jak bankomaty, a także oferuje powiązane oprogramowanie i usługi. W sierpniu spółka wyszła z restrukturyzacji finansowej i została ponownie notowana na Giełdzie Papierów Wartościowych w Nowym Jorku (NYSE).
  
• Yiren Digital Ltd.:Firma finansowa z siedzibą w Chinach, obsługuje rynek finansowy, który łączy inwestorów z pożyczkobiorcami. Yiren Digital oferuje przetwarzanie płatności, usługi pożyczkowe i produkty ubezpieczeniowe.
• Lishi Inc.: Lizhi, firma rozrywkowa z Chin, dostarcza podcasty i inne produkty audio za pośrednictwem aplikacji takich jak Tiya, LIZHI i LIZHI Podcast.

Najszybciej rosnące spółki technologiczne

Oceniając akcje spółek wzrostowych, należy wziąć pod uwagę wzrost zarówno przychodów, jak i zysku na akcję (EPS), ponieważ stanowią one istotne mierniki wyników spółki. Jednak poleganie wyłącznie na którymkolwiek z nich może dać wypaczony obraz potencjalnego wzrostu firmy. Taki obraz może wynikać ze zjawisk przejściowych, takich jak jednorazowe zyski, zmiany prawa podatkowego i inne nietypowe okoliczności.

Aby uzyskać bardziej zrównoważoną ocenę, stosujemy podejście dualistyczne. Równie ważymy ostatni rok do roku (YOY) procentowy wzrost zarówno przychodów, jak i EPS, przy czym każde wynagrodzenie wynosi 50%. Powinno to wygładzić anomalie i zapewnić jaśniejszy obraz prawdziwej trajektorii wzrostu każdej firmy. Ponadto wykluczamy spółki, które wykazują wyjątkowo wysokie tempo wzrostu – w szczególności te z kwartalnym wzrostem przekraczającym 1000% – ponieważ są to wartości odstające, które prawdopodobnie nie będą trwałe linia trendu.

Najszybciej rosnące spółki technologiczne
Cena ($)	Kapitalizacja rynkowa (miliardy dolarów)	Wzrost EPS (%)	Wzrost przychodu (%)
Firma Itron Inc. (ITRI)	66.55	3.0	863	33
Palo Alto Networks Inc. (PANW)	266.08	84.0	839	20
Firma Vicor. (VICR)	37.74	1.7	778	-8

^{Źródło: TradingView}

• Firma Itron Inc.:Firma dostarcza produkty technologiczne do zarządzania miastem poprzez infrastrukturę sieciową i usługi transportowe. Spółka wykazała się solidną dynamiką, gdyż jej akcje wzrosły w ciągu roku o 30,8%, wobec spadku o 4,6% w podsektorze elektroniki – sprzętu testującego.
• Palo Alto Networks Inc.: producent oprogramowania zapewnia technologię cyberbezpieczeństwa za pośrednictwem swojej platformy opartej na subskrypcji. Jej oferta obejmuje ochronę przed zagrożeniami i złośliwym oprogramowaniem, bezpieczeństwo DNS i zapobieganie utracie danych. 1 listopada 15 stycznia firma opublikowała wyniki finansowe za pierwszy kwartał, z których wynika, że ​​zysk netto wzrósł ponad dziewięciokrotnie, przy wzroście przychodów o 20%.
• Firma Vicor.:Firma opracowuje, produkuje i sprzedaje przetwornice mocy elektrycznej, w tym przetwornice DC-DC, filtry wejściowe i produkty mocy wyjściowej.

Akcje spółek technologicznych z największą dynamiką

Inwestowanie w trybie Momentum ma na celu wykorzystanie istniejących trendów rynkowych poprzez ukierunkowanie na akcje, które wykazały szybszy wzrost ceny niż inne spółki i szerszy rynek. Podejście to opiera się na założeniu, że akcje spółek znajdujących się na trendzie wzrostowym prawdopodobnie będą kontynuować swoją passę lepsze wyniki, przynajmniej w krótkiej perspektywie, ponieważ jest mało prawdopodobne, aby czynnik napędzający tendencję wzrostową był krótkotrwały wzrost.

Ponieważ w sektorze technologii zakłócenia na rynku są powszechne, inwestowanie w akcje impulsowe może być szczególnie skuteczne w przypadku tych akcji. Firmy technologiczne często podlegają szybkim zmianom wartości ze względu na przełomy technologiczne, przyjęcie ich produktów na rynek lub zmiany preferencji konsumentów. Skupiając się na akcjach spółek technologicznych, które wykazały szybki wzrost i utrzymały dobre wyniki w ciągu ostatniego roku, inwestorzy chcą wykorzystać falę ciągłego sukcesu tych spółek.

Poniżej przedstawiamy spółki z branży technologicznej, które w ciągu ostatnich 12 miesięcy zapewniły najwyższy łączny zwrot.

Akcje spółek technologicznych z największą dynamiką
Cena ($)	Kapitalizacja rynkowa (miliardy dolarów)	12-miesięczny końcowy całkowity zwrot (%)
Stosowana Optoelektronika Inc. (AAOI)	13.04	0.4	475
Ehang Holdings Ltd. (EH)	17.58	1.1	296
Wydobywanie szyfrów Inc. (CIFR)	2.69	0.7	254
Indeks Russella 1000	Nie dotyczy	Nie dotyczy	15
Fundusz Technology Select Sector SPDR (XLK)	Nie dotyczy	Nie dotyczy	38

^{Źródło: TradingView}

• Stosowana Optoelektronika Inc.: Firma produkuje lasery diodowe, fotodiody i powiązane moduły. 1 listopada 9 grudnia 2023 roku spółka podała wyniki za trzeci kwartał, w których strata netto wyniosła 43% r/r, a przychody wzrosły o 10% w stosunku do kwartału poprzedniego roku. Ten wzrost zysku wynika częściowo z większego popytu na produkty centrum danych.
• EHang Holdings Ltd.: chińska firma z branży lotniczej i obronnej, która opracowuje i produkuje technologię dronów do celów transportu, zarządzania miastami i mediów powietrznych. Na początku października firma EHang zgodziła się zapewnić władzom miejskim Hefei ekosystem gospodarczy położony na niskich wysokościach dla miasta Hefei. Umowa obejmuje finansowanie do 100 milionów dolarów.
• Wydobywanie szyfrów Inc.: Firma zajmująca się oprogramowaniem zajmuje się wydobywaniem bitcoinów na dużą skalę za pośrednictwem swoich centrów danych. W ostatnim kwartale Cipher zabezpieczył nową lokalizację w Teksasie, która uzyskała wstępną zgodę na użytkowanie do 300 megawatów mocy od Electric Reliability Council of Texas, która zarządza energią w Teksasie siatka.

Zalety akcji technologicznych

Potencjał wzrostu:Akcje spółek technologicznych, zwłaszcza z rynków wschodzących, stały się paradygmatem gwałtownego wzrostu na giełdzie. Przez długi czas, gdy zdarzały się momenty, w których sektor osiągał gorsze wyniki, jak miało to miejsce w 2022 r., był to czas na inwestowanie w sektor, aby wykorzystać długoterminowe trendy.

Rozwój w sektorze technologii może być bardzo zróżnicowany. Akcje spółek o małej kapitalizacji i groszowych spółek technologicznych mogą odnotować gwałtowny wzrost w następstwie przełomów, ale większe firmy technologiczne mają bardziej ograniczone możliwości wzrostu, biorąc pod uwagę ich wielkość. Niemniej jednak sektor technologiczny wyróżnia się tym, że nawet niektórzy z jego największych graczy, jak Meta Platforms Inc. (MET), Amazon.com Inc. (AMZN), Netflix Inc. (NFLX) i Alphabet Inc. (GOOGLE), nadal mają znaczne możliwości wzrostu. Te FAANG W ciągu ostatniej dekady akcje spółki przyniosły około 25% zwrotu.

Zaawansowane innowacje:Akcje spółek technologicznych są synonimem innowacji i przyszłości naszej kultury i społeczeństwa. Niedawny wzrost inwestycji związanych ze sztuczną inteligencją oznacza, że ​​sektor będzie nadal przesuwał granice możliwości, a inwestorzy będą mogli czerpać z tego korzyści.

Wady akcji spółek technologicznych

Nawet branża technologiczna potyka się:Giełdy spółek technologicznych przywołują obrazy nieustannego wzrostu, rzeczywistość jest o wiele bardziej zniuansowana, niż sugerują mity medialne i popkulturowe. Wyniki sektora w 2022 r. wyraźnie o tym przypominają: firmy technologiczne, w tym giganci tacy jak Apple i Alphabet, odnotowały znaczne spadki, a wartość ich akcji spadła o 27% i 39%, odpowiednio. Spadek ten wynikał z różnorodnych wyzwań, w tym następstw pandemii i zakłóceń w łańcuchu dostaw. Pomimo historycznych zysków akcje spółek technologicznych nie są odporne na zmienność rynku i mogą być tak samo podatne na pogorszenie koniunktury, jak każda inna część gospodarki.

Inwestowanie w firmy pozostawione w tyle: Szybko zmieniający się charakter branży technologicznej stwarza większe perspektywy i wyjątkowe wyzwania, zwłaszcza jeśli jesteś inwestorem, który nie jest zbyt dobrze zaznajomiony z technologią firm, którymi jesteś inwestować w. Szybkie tempo innowacji i zmian w branży oznacza, że ​​trendy i perspektywy mogą pojawiać się i rozwijać szybko, co oznacza, że ​​te same trendy mogą ewoluować także poza firmami, w które ulokowałeś swoje pieniądze. Inwestorzy, którzy nie są ściśle dostrojeni do tych zmian, mogą szybko zostać w tyle.

Komentarze, opinie i analizy zamieszczane w Investopedii służą wyłącznie celom informacyjnym. Aby uzyskać więcej informacji, przeczytaj naszą gwarancję i wyłączenie odpowiedzialności.

W chwili napisania tego artykułu autor nie posiada żadnych akcji wymienionych powyżej.