Definicja Agencji Inwestycyjnej Brunei

Czym jest Agencja Inwestycyjna Brunei?

Agencja Inwestycyjna Brunei (BIA), założona w 1983 roku, jest rządową organizacją inwestycyjną, która posiada i zarządza krajem ogólnego funduszu rezerwowego Brunei i jego aktywów zewnętrznych.

Kraj Brunei – pełna nazwa to Brunei Darussalam, co po arabsku oznacza „Siedziba Pokoju” – znajduje się na północno-zachodnim krańcu wyspy Borneo. Brunei jest krajem bogatym w ropę i ogromnym eksporterem surowców energetycznych: ropa i gaz stanowią prawie 90% eksportu Brunei i 90% dochodów rządowych. Stąd środki zdeponowane w BIA to przede wszystkim nadwyżki przychodów z eksportu ropy Brunei w postaci rezerw walutowych, którymi Agencja Inwestycyjna Brunei zarządza poprzez 

państwowy fundusz majątkowy (SWF). W 2018 roku Agencja Inwestycyjna Brunei miała około 170 miliardów dolarów w aktywa pod zarządzaniem (AUM), według Departamentu Stanu USA.

Zrozumienie Agencji Inwestycyjnej Brunei (BIA)

Agencja Inwestycyjna Brunei (BIA) działa przede wszystkim jako bank centralny w kraju. Podobnie jak w przypadku większości SWF, Agencja Inwestycyjna Brunei została stworzona w celu kontrolowania ogólnych funduszy rezerwowych Brunei, powiększania jego zasobów zewnętrznych, dywersyfikacji bazy przychodów i żywopłot przychody z eksportu wynikające ze zmienności cen energii i surowców.

Innym celem państwowego funduszu majątkowego Brunei Investment Agency jest gromadzenie oszczędności dla przyszłych pokoleń, ponieważ zasoby energii są uważane za wyczerpujące aktywa, które kurczą się do zera ponad czas. Gospodarka Brunei jest silnie uzależniona od eksportu ropy naftowej i gazu ziemnego; około 60% produktu krajowego brutto (PKB) opiera się na przychodach z węglowodorów. Jednak zasoby te generują tylko niewielką część zatrudnienia w kraju, ponieważ większość ludności pracuje bezpośrednio dla rządu.

Brunei to monarchia. Tutaj królewska instytucja sułtanów, tytuł władców muzułmańskich, istnieje od XIV wieku. A od czasu niepodległości Brunei od rządów brytyjskich w 1984 r., rządził tylko jeden sułtan, Jego Wysokość, Sułtan Hassanal Bolkiah.

Sułtan jest głową państwa i absolutnym monarchą Brunei, sprawującym niemal absolutną władzę. Sułtan pełni funkcję własnego premiera, ministra obrony, ministra spraw zagranicznych i ministra finansów. Doradza mu kilka rad, które powołuje. Fakt, że sułtan jako premier jest szefem rządu oznacza, że ​​sułtan jest również ostatecznym władcą Agencji Inwestycyjnej Brunei. Jego Wysokość Sułtan Hassanal Bolkiah został uznany za jednego z najbogatszych ludzi na świecie. A po królowej Elżbiecie II sułtan jest drugim najdłużej panującym obecnie monarchą na świecie.

Ponieważ skutecznie nie ma nadzór regulacyjny w tym małym kraju niewiele jest informacji publicznych na temat zarządzania BIA, aktywów, strategii inwestycyjnej lub jej długoterminowych celów dla kraju Brunei. Ponadto agencja jest bardzo tajna. Na przykład strona internetowa Ministerstwa Finansów Brunei dla Agencji Inwestycyjnej Brunei oferuje tylko godziny pracy i adres e-mail do zapytań biznesowych. Pomimo ciągłej nieprzejrzystości agencji wiemy, że poza inwestycjami w Brunei, portfolio BIA zawiera różnorodne gospodarstwa w obligacje, akcje, waluty, złoto i nieruchomości; oraz że ma znaczne inwestycje w Stanach Zjednoczonych.

W 1985 roku inwestorzy Brunei kupili The Dorchester na Park Lane w Londynie za 50 milionów dolarów. W 1996 roku BIA utworzyło „Dorchester Collection”, konglomerat luksusowych hoteli w Wielkiej Brytanii, USA, Francji i Włoszech, którego zalążkiem jest Dorchester. Brunei Investment Agency jest również właścicielem hotelu Beverly Hills w Los Angeles, który agencja kupiła w 1987 roku za 185 milionów dolarów. Inne holdingi na rynku nieruchomości obejmują Grand Hyatt Singapore. W czerwcu 2018 r. BIA nabyła 6,6% londyńskiej spółki Draper Esprit PLC, a private equity oraz kapitał wysokiego ryzyka firma za 20 milionów funtów. Agencja posiada również 10% udziałów w Patersons Securities Limited z Australii oraz Bahagia Investment Corporation z Malezji.