ETF-y na akcje uprzywilejowane vs. ETF-y obligacji (PGX, PFF)

Decydując się zainwestować w preferowane fundusze giełdowe lub obligacja ETF-y powinny opierać się na aktualnym środowisku gospodarczym oraz Twojej strategii inwestycyjnej. Jeśli szukasz wysokiej dawać, rozważ preferowane akcje ETF-y. Dzieje się tak szczególnie w przypadku niskich oprocentowanie środowiska. Jeśli chodzi o jakość, wiele będzie zależeć od ETF, ale generalnie preferowane akcje ETF są postrzegane jako lepsze niż akcje zwykłe ale młodszy do obligacje przedsiębiorstw. ETF-y na akcje uprzywilejowane są wyższej jakości niż ETF-y na akcje zwykłe, ponieważ będziesz mieć pierwszeństwo przed akcjonariuszami zwykłymi przez dywidendy oraz należności od aktywów. Jednak preferowane akcje ETF-y zwykle w ramach wyników akcji ETF-ów w okresie hossy. O ile nie jest tak wysokiej jakości jak obligacje, dotyczy to po prostu ryzyka.

Większość obligacji ETF oferuje zdywersyfikowany portfel obligacji, doskonały płynność i niskie wydatki. Jeden z obligacji ETF omówionych poniżej powinien wyraźnie oferować najbardziej długoterminowy potencjał, niezależnie od tego, jak radzi sobie szerszy rynek akcji.

Preferowane akcje ETF-y

Zacznijmy od szybkiego spojrzenia na dwa najpopularniejsze preferowane giełdowe fundusze ETF.

Preferowany fundusz ETF Invesco (PGX)

Śledzi indeks preferowanych papierów wartościowych ICE BofAML Core Plus o stałej stopie procentowej. Dane finansowe na dzień 13 maja 2021 r.

• Aktywa ogółem: 6,91 mld USD
• 30-dniowa średnia objętość: 2 615 032
• Wydatki: 0,52%
• 12-miesięczna szybkość dystrybucji: 5,01%
• Data rozpoczęcia: styczeń. 31, 2008
• Wydajność roczna: 11,42%

iShares US Preferred Stock (PFF) ETF

Śledzi indeks preferowanych akcji S&P w USA. Dane finansowe na dzień 13 maja 2021 r.

• Aktywa ogółem: 18,74 mld USD
• 30-dniowa średnia objętość: 4 047 818
• Wydatki: 0,46%
• 12-miesięczna końcowa rentowność: 4,66%
• Data rozpoczęcia: 26 marca 2007 r.
• Wydajność roczna: 17,52%

Aprecjacja i wysoka rentowność dwóch preferowanych funduszy ETF na akcje mogą być kuszące, ale gdy stopy procentowe wzrosną, prawdopodobnie nie będą one równie skuteczne. Obaj wypadli również słabo podczas kryzys finansowy, wykazując brak odporności.

ETF-y na obligacje

SPDR Bloomberg Barclays High Yield Bond ETF (JNK)

Śledzi indeks Bloomberg Barclays High Yield Very Liquid Index. Dane finansowe na dzień 13 maja 2021 r.

• Aktywa ogółem: 9,25 mld USD
• Średnia objętość: 10 257 268
• Wydatki: 0,40%
• 12-miesięczna wydajność: 4,79%
• Data rozpoczęcia: listopad 28, 2007
• Wydajność roczna: 17,38%

iShares 20+ letnia obligacja skarbowa (TLT)

Śledzi indeks Bloomberg Barclays Long US Treasury Index. Dane finansowe na dzień 13 maja 2021 r.

• Aktywa ogółem: 12,48 mld USD
• 30-dniowa średnia objętość: 15 108 887
• Wydatki: 0,15%
• 12-miesięczna końcowa rentowność: 1,59%
• Data rozpoczęcia: 22 lipca 2002 r.
• Wydajność roczna: -16,08%

To jedna z wielu sytuacji, w których plon lub jego brak może być mylące. Większość inwestorów goni za wysokimi zyskami, nie zdając sobie sprawy, że często narażają się na większe ryzyko deprecjacja. Wysoka rentowność nic nie znaczy, jeśli akcje ETF-u spadają. Na tym polega piękno TLT. Wydajność może nie być nadzwyczajna (nadal stosunkowo hojna) i zwykle rośnie w trudnych czasach, ponieważ duże pieniądze pędzą w bezpieczne miejsce.

Dolna linia

ETF-y na akcje uprzywilejowane są bardziej atrakcyjne w środowiskach o niskich stopach procentowych dzięki wysokiej rentowności, ale prawdopodobnie nie zdobędą tak bardzo, jak ETF-y śledzące akcje zwykłe podczas hossy. Bond ETF mają reputację oferującą większe bezpieczeństwo, ale zależy to od obligacji ETF. Na przykład JNK oferuje wysoki zysk, ale nie jest to miejsce, w którym bardziej prawdopodobne jest niewykonanie zobowiązania z powodu złych warunków ekonomicznych. TLT może nie oferować tak dużej wydajności, ale zapewnia odporność, a niski wskaźnik kosztów jest dodatkowym bonusem.