12 Toppkällor för icke -beskattningsbar inkomst

Merparten av inkomsten du tjänar genom arbete eller investeringar är föremål för federal inkomstskatt och, i vissa fall, även statliga skatter. Men det finns vissa inkomstkategorier som är undantagna från inkomstskatt. Här är 12 som alla skattebetalare borde veta om.

1. Handikappförsäkringsbetalningar

Handikappförmåner är skattepliktiga om din arbetsgivare betalat premierna för försäkringen. Det finns dock vissa kategorier av handikappförmåner som inte kan beskattas:

• Eventuella förmåner du får från tillägg handikappförsäkring du köpte via din arbetsgivare med dina egna dollar efter skatt.
• Eventuella förmåner du får från en privat handikappförsäkring som du köpt med dollar efter skatt.
instagram viewer
• Arbetarersättning betalningar.
• Ersättande (men inte bestraffande) skadestånd för fysisk skada eller fysisk sjukdom, ersättning för permanent förlust eller förlust av användning av en del eller funktion i din kropp, eller ersättning för permanent vanställdhet.
• Handikappförmåner från en offentlig välfärdskassa.
• Handikappförmåner enligt en bilfria försäkring utan fel för inkomstbortfall eller arbetsförmåga till följd av skador.

2. Arbetsgivarförsäkring

IRS säger att "i de flesta fall ingår värdet av olycksfall eller hälsoplan täckning som din arbetsgivare tillhandahåller dig inte i din inkomst." Det här kunde vara sjukförsäkring som din arbetsgivare tillhandahåller genom en tredje part (som Aetna eller Blå Korset) eller täckning och ersättning för sjukvård som tillhandahålls genom a hälsoersättningsarrangemang (HRA). Arbetsgivarförsäkring är inte heller skattepliktig.

Dessutom betalar en anställd inte skatt av kostnaden för upp till 50 000 dollar för gruppförsäkring från en arbetsgivare. Men om arbetsgivaren betalar kostnaden för mer än 50 000 dollar för sådan försäkring, är kostnaden för överskyddet, minus eventuellt belopp som den anställde betalar, skattepliktig till arbetstagaren.

3. Hälsosparkonton (HSA)

Även i kategorin medicinska förmåner, distributioner från en hälsosparkonto (HSA) är inte skattepliktiga, så länge de används för kvalificerade utgifter. Hälsosparkonton är endast tillgängliga för personer som är inskrivna i en högavdragsgill sjukförsäkringsplan.

4. Livförsäkringsutbetalningar

Om en närstående dör och lämnar dig en livförsäkringsförmån är denna inkomst i allmänhet inte skattepliktig. Det kan dock finnas några undantag till denna regel. Om du tar in eller konverterar en livförsäkring du äger kan det också ha några skattekonsekvenser.

5. Inkomster i sju stater

Staterna varierar i vilken typ av inkomst de beskattar och i vilka skattesatser de beskattar den. Sju stater - Alaska, Florida, Nevada, South Dakota, Texas, Washington och Wyoming - har ingen inkomstskatt alls. New Hampshire och Tennessee beskattar endast ränteinkomster och utdelningar, inte arbetsinkomster från löner och löner. (Tennessee är planerad att upphäva den skatten för beskattningsår som börjar den 1 januari 2021 eller senare). Vissa stater undantar också inkomst från pension och socialförsäkring från beskattning, även om båda beskattas på federal nivå.

6. Företagsinkomst tjänat i sex stater

Det finns inga företagsinkomstskatter i sex stater - Nevada, Ohio, Texas, Washington, South Dakota och Wyoming - enligt Skattestiftelsen. Nevada, Ohio, Texas och Washington lägger dock på skatter på ett företags bruttointäkter. Två stater - South Dakota och Wyoming - beskattar inte heller.

7. Försäljning av en huvudbostad

Individer och gifta par som uppfyller IRS: s ägande och använder tester, vilket innebär att de har ägt sitt hem i minst två av de senaste fem åren och har bott i det som en huvudbostad under minst två av de senaste fem åren, kan utesluta från sin inkomst upp till $ 250 000 (för individer) eller $ 500 000 (för gifta par som ansöker gemensamt) om realisationsvinster när de säljer bostaden.

8. Ekonomiska gåvor

Enligt IRS regler kan den som ger en finansiell gåva, snarare än mottagaren, bli föremål för gåvoskatter. För närvarande är gåvor på upp till $ 15 000 per mottagare och år befriade från skatter. Detta gäller för skatteåren 2020 och 2021. Par som gör gåvor kan fördubbla det beloppet till $ 30.000. Även om mottagarna inte är skyldiga inkomst- eller gåvoskatter på själva gåvan, är alla inkomster som gåvan ger (till exempel aktieutdelning) skattepliktiga.

Dessutom anses följande typer av gåvor vara helt oskattepliktiga:

• Undervisning eller sjukvårdskostnader betalas för någon annans räkning.
• Politiska donationer.
• Gåvor till välgörenhet. Till skillnad från andra typer av gåvor, välgörenhetsdonationer är också avdragsgilla.Observera att det finns särskilda regler för 2020.
• Ett viktigt undantag från denna regel är ekonomiska gåvor från arbetsgivare, till exempel kontanter eller presentkort. Dessa brukar övervägas fördelar, inte gåvor, och behandlas som skattepliktig inkomst. En gåva av blygsamt värde, som ges sällan, till exempel en fruktkaka på semester, anses dock vara en de minimis fördel och inte beskattas.

9. Arv

Arv anses inte vara skattepliktig inkomst. Fastigheter över en viss storlek kan dock vara föremål för fastighetsskatter, som betalas av dödsboet själv. Beloppet som inte är skattepliktigt, känt som skattebefrielse, är 11,58 miljoner dollar för individer, fördubblat till 23,16 miljoner dollar för par (från och med 2020).För 2021 stiger skattebefrielsen till 11,7 miljoner dollar. Varje belopp över undantaget är skattepliktigt.

10. Kommunala obligationsräntor

För det mesta, när du investerar i obligationer, måste du betala federala och statliga skatter på den inkomst du får från dem. Ett undantag är kommunala obligationer, utfärdade av stater och andra statliga enheter. Deras inkomst är i allmänhet skattefri på federal nivå och även på statlig och lokal nivå om du bor i staten där obligationerna utfärdades.Denna skattebefrielse gäller oavsett om du investerar i enskilda kommunala obligationer eller köper dem genom en kommunal obligationsfond eller ETF. Ränteintäkter från amerikanska statsskuldväxlar, sedlar och obligationer är föremål för federal inkomstskatt men undantagna från statliga och lokala inkomstskatter.

Kommunala obligationer betalar i allmänhet mindre än andra typer av obligationer. Men beroende på din skattesats kan de erbjuda ett bättre efterdeklaration än deras skattepliktiga motsvarigheter.

11. Upp till 3 000 dollar i inkomst som kompenseras av kapitalförluster

Om du säljer investeringar med förlust kan du använda din förlust för att minska din skattepliktiga inkomst med upp till $ 3000 per år. Vad mer, kapitalförluster kan överföras från år till år tills hela förlusten har kompenserats.Till exempel, om du sålde investeringar med en förlust på $ 4500 under 2020, kan du subtrahera $ 3000 från din skattepliktig inkomst på din skattedeklaration 2020 och de återstående $ 1500 från din inkomst på din 2021 -skatt lämna tillbaka.

12. Roth pensionskontoinkomst

Kvalificerade pensionskonton, till exempel 401 (k) och 403 (b) planer och IRA, erbjuder ett antal skattefördelar, inklusive att skjuta upp eventuell skatt på dina investeringsinkomster och vinster tills du tar ut pengarna.  När det gäller Roth 401 (k) s, Roth 403 (b) s och Roth IRA är de pengar du tar ut inte skattepliktiga alls så länge du möter reglerna om Roths.

IRS tillhandahåller ytterligare information om skattepliktig och icke -beskattningsbar inkomst i sin årliga uppdatering Publikation 525.