Търговците се радват, когато банките преминават тестове за стрес на Фед

Майор се движи

Печалбите, опаковани от подаръци за фондовите инвеститори днес, когато обявиха, че всичките 18 банки, които преглежда, са преминали през втория кръг от своите стрес тестове. Фед провежда стрес тестове на важни финансови институции всяка година, за да гарантира, че те са достатъчно капитализирани, за да издържат на голям икономически шок.

Резултатите от тазгодишните стрес тестове са особено бичи, защото отварят пътя за най -големите банки в страната да върнат повече капитал на своите акционери под формата на увеличени дивиденти или разширен обратно изкупуване на акции програми.

Търговците възнаграждават акциите със силни дивиденти и агресивни програми за обратно изкупуване през последните няколко години, тъй като икономическата и геополитическата несигурност направи прогнозирането органични нарастването на приходите и печалбите е по -трудно. Изплащането на дивиденти осигурява гарантирана доходност, а с програмите за обратно изкупуване знаете, че една компания печалба на акция (EPS) ще се увеличи.

Банковите акции скочиха през целия ден, тъй като търговците смятат, че големите финансови институции ще увеличат нивата си на изплащане до над 100% от очакваните печалби.

Можете да видите бичи скок във фонда SPDR на Financial Select Sector (XLF) диаграмата по -долу. Фондът завърши дългосрочен диамантен бичи модел на продължаване, като проби и затвори над низходящия тренд ниво на съпротивление който е взаимодействал с фонда през юни. XLF беше повишен от Bank of America Corporation (BAC), JPMorgan Chase & Co. (JPM) и Wells Fargo & Company (WFC) - които се повишиха в петък съответно с 2.80%, 2.72%и 2.23%.

S&P 500

Финансовият сектор помогна за повишаване на S&P 500 до края на седмицата, но това не беше единственият сектор с бичи активност днес. Двете най -добри акции в индекса - Western Digital Corporation (WDC) и Constellation Brands, Inc. (STZ) - са съответно в сектора на технологиите и потребителските стоки. Western Digital спечели 6,73%, а Constellation Brands - 4,64% в сесията в петък.

S&P 500 вероятно щеше да спечели още повече, ако две от най -големите компании в индекса - Apple Inc. (AAPL) и Amazon.com, Inc. (AMZN) - не се отдръпна. Акциите на Apple загубиха 0.91%, тъй като търговците продължиха да реагират на новината, че главният дизайнер Джони Айв напуска компанията, за да създаде своя собствена фирма. Акциите на Amazon загубиха 0,56%, тъй като трейдърите продължиха да извличат печалби от масата през уикенда. Акциите на Amazon са в застой през последната седмица, но бих се изненадал, ако акциите скоро не възобновят възходящия си тренд.

Прочетете още:

Демократичният дебат връща импулса към здравните осигуровки

Какво да очаквате от печалбите на JPMorgan

Ще бъде ли достатъчно ралито на Rite Aid, за да преодолее низходящия тренд?

Индикатори за риска - суров петрол

Наблюдавах внимателно цената на суровия петрол през последните няколко месеца, докато тя се понижаваше. Мисля, че суровият петрол е чудесен барометър за световната икономика. Когато търговците вярват, че световната икономика ще расте, те са склонни да повишават цените на суровия петрол по -високо в очакване на по -голямо търсене. Когато вярват, че световната икономика ще се свива, те са склонни да понижат цените на суровия петрол в очакване на по -ниско търсене.

Глобалното търсене обаче не е единственият фактор, който влияе върху цените на суровия петрол. Цената на суровия петрол също се влияе от нивата на предлагане.

Ето защо днешният спад на цените на суровия петрол е толкова интересен. Суровият петрол удари низходящото съпротивление при $ 60 за барел и започна да се отдръпва в същото време, когато новините пробиха, че Организация на страните износителки на петрол (ОПЕК) планира да удължи съкращенията си в производството на петрол до втората половина на 2019 г.

Представителите на ОПЕК ще се срещнат в понеделник, за да обявят официално плановете на картела, но изглежда търговците не вярват на това разширените съкращения ще бъдат достатъчни, за да компенсират намаленото търсене от Китай, тъй като китайската икономика продължава да се бори Наложена от САЩ тарифи.

Прочетете още:

5 стъпки за реализиране на печалба при търговията със суров петрол

Разбиране на връзката между петрола и валутата

Сурови танкери: бизнесът за транспортиране на петрол

Bottom Line - Структурно справедлив пазар

Ние продължаваме да работим на така наречения „структурно справедлив“ пазар. Това означава, че фундаментално здравите компании виждат, че цените на акциите им се справят добре, а по-малко сигурните компании виждат борбата си с цените на акциите.

Това би трябвало да даде увереност на търговците, че ако си свършат домашната работа, имат голяма вероятност да бъдат възнаградени.

Прочетете още:

ETF на облигациите се доближават до рекордни притоци като спад на хеджирането на инвеститорите

Caterpillar Stock в игра преди срещата на G-20

Научете основите на инвестирането

Харесва ли ви тази статия? Вземете повече записвам се за бюлетина на Chart Advisor.