Определение за нова оферта за фонд (NFO)

Какво представлява офертата за нов фонд (NFO)?

Оферта за нов фонд (NFO) е първото предложение за абонамент за всеки нов фонд, предлаган от инвестиционно дружество. Ново фонд офертата се появява при стартиране на фонд, което позволява на фирмата да набира капитал за закупуване на ценни книжа. Взаимни фондове са едно от най -често предлаганите нови фондове, предлагани от инвестиционно дружество. Първоначалната оферта за покупка за нов фонд варира в зависимост от структурата на фонда.

Разбиране на нови оферти на фондове (НФО)

Предлага се нова оферта за фонд подобно на първоначално публично предлагане (IPO). И двете представляват опити за набиране на капитал за по -нататъшни операции. Новите оферти на фондове могат да бъдат придружени от агресивни маркетингови кампании, създаден, за да примами инвеститорите да закупят дялове във фонда. Новите оферти за фондове често имат потенциал за значителни печалби, след като започнат да търгуват публично.

Видове нови оферти за фондове (НФО)

Взаимните фондове са най -често срещаният тип предлагане на нови фондове. Нови предложения за фондове могат да бъдат за отворени или затворени взаимни фондове. Нови фондове, търгувани на борса, също се предлагат първо чрез ново предлагане на фондове. По -долу са дадени подробности за това как да инвестирате в няколко от обичайните на пазара видове нови предложения на фондове.

Отворен фонд

В ново предложение за фонд, an отворен фонд ще обяви нови акции за закупуване в определен ден на стартиране. Отворените фондове не ограничават броя им на акции. Тези средства могат да се купуват и продават от a брокерска фирма на първоначалната им дата на стартиране и след това. Акциите не се търгуват на борса и се управляват от фондовата компания и/или дъщерни дружества на фондова компания. Отворените взаимни фондове отчитат нетните стойности на активите всеки ден след затварянето на пазара.

Компаниите от фондове могат да пускат нови оферти за нови стратегии или да добавят допълнителни класове акции към съществуващите стратегии. Един пример за стартиране на нов отворен фонд е предлагането на VanEck на два нови класа акции в стратегията на VanEck Morningstar Wide Moat (акции от клас I: MWMIX; Акции от клас Z: MWMZX).

Затворен фонд

Офертите за нови фондове от затворен тип често са едни от най-продаваните нови емисии на фондове, тъй като затворените фондове издават само определен брой акции по време на новата си оферта за фондове. Затворените фондове търгуват на борса с дневни ценови котировки през целия ден. Инвеститорите могат да купуват затворени фондове на датата им на стартиране чрез брокерска фирма.

Един пример за нова оферта за затворен фонд е Dreyfus Alcentra Global Credit Income 2024 Target Term Fund (DCF). Фондът събра 140 милиона долара от новото си предложение за фонд.

Фондово търгуван фонд

Нов борсово търгувани фондове (ETF) също са стартирани чрез нова оферта за фондове. Фондовата борса е вид инвестиционен фонд, който може да се търгува публично на фондовия пазар. На 7 април 2021 г. Vanguard стартира Vanguard Ultra-Short Bond ETF (VUSB). Според Vanguard „целта на фонда е да се стреми да осигури текущ доход, като същевременно поддържа ограничена променливост в цените. Фондът инвестира в разнообразно портфолио от висококачествени и в по-малка степен средно качествени ценни книжа с фиксиран доход. Очаква се фондът да поддържа средно претеглена доларова падеж от 0 до 2 години. "

VUSB има нисък коефициент на разход от .10%.

Стартира и сигнали

Често новите оферти за фондове не се публикуват широко, което ги прави трудни за идентифициране. Компаниите трябва да регистрират ново предлагане на фондове в Комисията за ценни книжа и борси (SEC), предлагащо един метод за проследяване. Инвеститорите, които търсят информация за нови оферти на фондове преди датата на тяхното стартиране, също могат да получават сигнали от своята брокерска фирма. Новините и агрегаторите на новини също са добри източници за информация за новите оферти на фондове. Източници като Център за затворени фондове предоставете подробности за новите оферти на фондове.

Компаниите също ще публикуват прессъобщения за нови оферти за фондове. Например, можете да намерите Изявлението на Vanguard относно пускането на последния им ETF на уебсайта им.

Едно от най-обсъжданите предложения за нов борсово търгуван фонд беше Искането на Fidelity към SEC за създаване на биткойн ETF. SEC трябва да вземе решение по това предложение през юни 2021 г.

Предимства и недостатъци на нова оферта за фонд (NFO)

Инвестирането в нов взаимен фонд може да изглежда като вълнуващ начин за диверсификация на вашето портфолио, но има някои притеснения, за които трябва да знаете, преди да го направите. Например много инвестиционни компании стартират нов фонд, когато пазарът е богат и инвеститорите са гладни да се включат в най -новата нова индустрия или сектор на икономиката. Това, че определена технология или индустрия процъфтява сега, не означава, че тя ще остане популярна и в бъдеще. Освен това ново предложение за фондове често идва с по -висок коефициент на разход от нормалното.

Друг голям риск от инвестиране в НФО също е един от най -очевидните - фондът няма опит (или провал). Въпреки че някои бичи инвеститори може да гледат на това като на възможност за големи печалби, съществува и сериозен риск при инвестиране във фонд, чието представяне не можете да проследите.

Често задавани въпроси за оферти за нови фондове

Какво означава NFO?

Оферта за нов фонд или NFO е първото предлагане на отворен, затворен или борсово търгуван фонд на инвеститори от инвестиционна компания.

Добре ли е да инвестирате в НФО?

Докато инвестирането в НФО може да представлява възможност за големи печалби, инвеститорите трябва да внимават да инвестират парите си във фонд без доказан успех.

Как да избера НФО?

Инвеститорите могат да проучат ново стартиране на фондове или чрез наблюдение на прессъобщенията на различни инвестиционни компании, или чрез проверка на сайтове за съвкупност от новини, свързани с НФО, като например Център за затворени фондове.

В кое е най -доброто НФО за инвестиране?

Разбира се, няма сигурен метод за прогнозиране с пълна сигурност на успеха на даден фонд, особено на чисто нов. Инвеститорите обаче трябва да търсят по -нисък коефициент на разходи и да следят представянето на другите фондове, предлагани от инвестиционното дружество, преди да инвестират в НФО.