Дъното на FedEx на място преди печалбите

FedEx Corporation (FDX) отчита печалбите следващата седмица, като анализаторите от Уолстрийт очакват печалба от 3,18 долара на акция при 17,1 милиарда долара приходи за първото тримесечие. Транспортният гигант поскъпна с повече от 2%, въпреки намалението насоки в отчета за четвъртото тримесечие на юни, но се търгува странично през последните три месеца, не успявайки да се отърси от безпокойството, породено от търговските войни и от Amazon.com, Inc. (AMZN) инициатива за самодоставка.

Въпреки това изглежда като 2019 г тройно дъно обръщането вече е на място, осигурявайки възходяща платформа за възстановителна вълна, която ще се натъкне на съпротивление на и над $200. Печалбите над това ниво може да се наложи да изчакат до 2020 г. или след това, тъй като международният растеж на компанията е притиснат от обтегнатите бизнес отношения с Китай. Това е особено, защото азиатската нация спомена FedEx като потенциална цел за отмъщение.

Дългосрочна графика на FDX (1990 – 2019 г.)

Многогодишен низходящ тренд завърши при a разделно коригиран $7,38 през 1991 г., отстъпвайки място на историческа тенденция, която издълба един непълнолетен корекция до най-високото ниво от май 1999 г. при $61,88. Акциите се държаха сравнително добре по време на мечи пазар от 2000 до 2002 г., падайки поддържа в средата на 30-те долара и тестване на това ниво успешно след септ. 11 атаки през 2001 г. Ценовото действие приключи а чаша и дръжка модел на пробив през юни 2003 г., създавайки почвата за възходящ тренд от средата на десетилетието.

Акциите отчетоха силни печалби до най-високото ниво от 2006 г. при $120 и се понижиха в тесен страничен модел, който се разби надолу през третото тримесечие на 2007 г. Последващият спад се разгърна на множество вълни, които се ускориха в кулминация на продажбите, която намери подкрепа само четири пункта над дъното от 2000 г. през първото тримесечие на 2009 г. Следващият отскок създаде две вълни на купуване, завършвайки 100% корекция до предишния връх през 2013 г.

Ралито през 2015 г. завърши на $185, отстъпвайки място на спад, който предложи възможност за купуване с нисък риск на пробивното ниво от 2013 г. в началото на 2016 г. Последващият ръст набра сила след президентските избори, генерирайки впечатляваща възвръщаемост на най-високото ниво от януари 2018 г. от 274,66 долара. Акциите паднаха от скала девет месеца по-късно, спирайки надолу при вертикален спад, който отбеляза загуба от 84 пункта през декември.

Ценово действие е дърворезба a базиране модел до 2019 г., с успешни тестове при дъното през 2018 г. през май и август, което повишава шансовете за устойчиво дъно. Месечният стохастичен осцилатор имитира този възходящ модел, публикувайки двойно дъно, преди да влезе в нов цикъл на покупка през август. Това предвещава продължителни печалби до края на годината, но това не изключва камшичета предизвикани от развитието на търговията.

Краткосрочна графика на FDX (2016 – 2019)

А Фибоначи мрежа разтегнат през 2016 г. в възходящ тренд през 2018 г. поставя дъното от декември при корекцията от .786, което бележи повратна точка с високи коефициенти след спад. Два теста на това ниво установиха силна подкрепа над $150, което трябва да осигури място за търговия за месеци и вероятно години. Въпреки това, преодоляването на значителни технически щети ще отнеме време, предупреждавайки пазарните играчи да очакват нарастващи печалби, а не бързо пътуване до миналогодишния връх на бичи пазар.

Отскокът от август достигна съпротива на 200-дневния период експоненциална пълзяща средна (EMA) и нивото на корекция .618. Това подравняване повишава шансовете за реакция за продажба на новините след отчета за печалбите от следващата седмица, но спад до $150 е малко вероятно. В резултат на това оттеглянето, което достига 50-дневната EMA при $162, може да предложи възможност за купуване с нисък риск, преди по-силния импулс за купуване, който тества $200 и максимума за април.

Долния ред

Акциите на FedEx достигнаха дъното си, но е разумно да очакваме двустранно ценово движение през следващите месеци, а не бързо връщане към най-високото ниво за 2018 г.

Разкриване: Авторът не е заемал длъжности в гореспоменатите ценни книжа към момента на публикуване.