Как да инвестирате в земеделие, без да притежавате ферма

Инвестирането в земеделие може да изглежда като добър стратегически ход. В крайна сметка, дали цялостната икономика е в a рецесия или бум, хората все още трябва да ядат. Поради това много инвеститори считат инвестициите в земеделието и земеделието като устойчиви на рецесия. Освен това, с увеличаването на световното население, земеделието ще играе все по -важна роля за поддържането на глобалните общества.

Това каза, че буквално закупуването на ферма не е осъществима стратегия за обикновения инвеститор. Закупуването на ферма може да изисква голяма капиталов ангажимент а времето и разходите за експлоатация или отдаване под наем на ферма често са значителни. За щастие, инвеститорите имат много други начини да получат експозиция към сектора, освен да потънат пари във ферма.

АДСИЦ от фермата

Най-близкото, до което един инвеститор може да стигне до притежаването на ферма, без всъщност да го прави, е чрез инвестиране в селскостопанска насоченост инвестиционен тръст за недвижими имоти (REIT). Някои примери включват Farmland Partners Inc. (FPI) и Gladstone Land Corporation (ЗЕМЯ).

Тези АДСИЦ обикновено купуват земеделска земя и след това отдаване под наем това на фермерите. REITs на земеделските земи предлагат много предимства. От една страна, те осигуряват много повече разнообразяване отколкото закупуването на една ферма, тъй като те позволяват на инвеститора да има интереси в множество ферми в широк географски район.

REITs на земеделските земи също предлагат по -големи ликвидност отколкото притежаването на физически земеделски земи, тъй като акциите в повечето от тези АДСИЦ могат да бъдат бързо продадени фондови борси. АДСИЦ за земеделските земи също намаляват размера на капитала, необходим за инвестиране в земеделска земя, като а минимални инвестиции е само цената на една акция на REIT.

Запаси от земеделие

Инвеститорите също имат достъп до асортимент от публично търгувани компании, които оперират в сектора на земеделието. Тези компании варират от тези, които директно отглеждат и произвеждат култури, до тези, които работят в различни индустрии, които подкрепят фермерите.

Растениевъдство

Една потенциална възможност за инвестиции е във фирми, които засаждат, отглеждат и събират реколта. Много от тези фирми също се занимават с такива поддържащи дейности като дистрибуция, преработка и опаковане. За съжаление, има ограничен брой публично търгувани фирми за производство на култури, които включват Fresh Del Monte Produce Inc. (FDP), Adecoagro S.A. (АГРО) и Cresud (КРЪСТ).

Подпомагащи индустрии

Инвеститорите също могат да купуват акции в различни индустрии, които поддържат земеделието. Три от най -големите индустрии са компании, които продават торове и семена, производители на селскостопанско оборудване, дистрибутори и преработватели на култури.

1. Тор и семена. Много фирми участват в производството и продажбата на торове и семена и инвеститорите ще искат да определят колко от приходите на всяка фирма всъщност се получават от селското стопанство, тъй като някои също обслужват редица други сектори. Сред публично търгуваните компании, продаващи торове или семена, са Nutrien Limited (NTR) и The Mosaic Co. (MOS).
2. Оборудване. Земеделието е интензивно оборудване, така че инвеститорите могат да получат експозиция към сектора, като правят инвестиции в производители на оборудване със селскостопански фокус. Две фирми, силно ангажирани със селскостопанското оборудване, са Deere & Co.DE) и AGCO Corp. (AGCO).
3. Разпространение и обработка. Много компании осигуряват инфраструктурата, която премества културите от фермата до местния магазин за хранителни стоки. Сред тези, които транспортират, обработват и разпространяват култури са Archer Daniels Midland Co. (ADM) и Bunge Limited (BG). Както при производителите на оборудване, някои от тези дистрибутори получават само част от приходите си от дейности, свързани със земеделието.

Ag ETFs

Борсово търгувани фондове (ETF) са добър инструмент за инвеститорите да получат разнообразна експозиция към селскостопанския сектор. Пазарният вектор агробизнес ETF (MOO), например, предлага достъп до разнообразен набор от бизнеси, като инвестира в компании, които получават поне 50% от приходите си от земеделие. Най-ефективният ETF за селскостопански стоки, базиран на представянето спрямо представянето през 2020 г., е ETF Teucrium Soybean ETF (SOYB).

Подобно на инвестирането във всеки тип ETF, инвеститорите трябва внимателно да обмислят таксите за управление на всеки ETF и ефективността на индекса, който фондът следи.

Ag Взаимни фондове

Също така има взаимни фондове които инвестират в селското стопанство и селскостопанската индустрия. Ако това звучи привлекателно, първо трябва да определите дали фондът инвестира във фирми, свързани със селското стопанство, или инвестира в стоки. Също така, имайте предвид, че много от тези фондове са изложени на други сектори, заедно със земеделието. Така че, ако се интересувате повече от инвестиции в чисто земеделие или земеделие, вероятно е по -добре да отидете на други видове класове активи.

Когато инвестират във взаимни фондове, инвеститорите трябва да вземат предвид таксите и миналото представяне и да ги сравнят с тези на ETF, например. Взаимните фондове с експозиция към селскостопански фирми или стоки включват Fidelity Global Commodity Stock Fund (FFGCX) и Global Square Oak Ridge Global Resources & Infrastructure Fund (INNAX).

Меки стоки

По -спекулативните инвеститори може да са заинтригувани от идеята за директно инвестиране в стоки, надявайки се да се възползвате промени в цените на пазара. Въпреки че можете да спечелите експозиция на стоки само чрез покупка фючърсни договори, има и редица ETF и борсово търгувани банкноти (ETN) които осигуряват по -разнообразен достъп до стоки.

Докато някои ETF и ETN дават на инвеститорите експозиция към конкретна стока (като например царевица (ЦАКУРУЗА), добитък (КРАВА), кафе (JO), зърна (ГРУ), какао (NIB) и захар (SGG)), други предлагат a кошница на стоки. Като пример за последното, ETF на Invesco DB Agriculture (DBA) инвестира във фючърсни договори за царевица, пшеница, соя и захар.

Има и iPath Bloomberg земеделски субиндекс ETN (JJA), която инвестира в фючърсни договори за царевица, пшеница, соя, захар, кафе и памук, и ETN на Rogers International Commodity Agriculture ETN (RJA), която инвестира в кошница от 20 земеделски стопанства фючърсни договори за стоки.

Долния ред

Инвеститорите, които искат да инвестират в селскостопанския сектор, имат много алтернативи на действителното закупуване на ферма. Инвеститорите, които се надяват най -близко да възпроизведат възвръщаемостта от притежаването на земеделска земя, могат да закупят земеделска земя REIT. За тези, които търсят по -широко излагане на селскостопанския сектор, създаване собствен капитал инвестициите в производители на култури, подкрепящи фирми или ETF биха могли да бъдат най -добрият им вариант. А тези, които искат да се възползват от промените в цените на селскостопанските стоки, имат на разположение редица фючърсни договори, ETF и ETN. С всички тези опции инвеститорите трябва да могат да намерят инвестиционно средство и стратегия, която отговаря на техните нужди.