Балансирани средства: Vanguard (VGSTX) срещу Верност (FBALX)

А балансиран фонд е взаимен фонд, който съдържа компонент на акции, компонент на облигации и понякога компонент на паричния пазар в едно портфолио. Като цяло тези средства се придържат към относително фиксиран микс от акции и облигации. Техните дялове са балансирани между собствен капитал и дълг с тяхната цел между растеж и доход. Следователно името им „балансирано“.

Балансираните средства са насочени към инвеститори, които търсят смесица от безопасност, доход и скромно поскъпване на капитала с излагане както на растеж, така и на стойност. Търсят се инвеститори разнообразяване в разпределение на активи може да намерят тези средства за привлекателни, защото постигат баланс между дългосрочните поскъпване на капитала и запазване на капитала. Освен това, като осигуряват доход чрез акции, изплащащи дивиденти, и инструменти с фиксиран доход, тези инвестиции обикновено имат много по-ниска променливост от стратегиите за чист растеж.

Има стотици взаимни фондове, които се вписват в тази смесена стойност и категория на растеж. Въпреки че много от тези фондове имат сходни профили, някои се открояват с дълголетието си и последователността на възвръщаемостта. Най -добрите средства в тази група също предлагат ниски

съотношения на разходите, управление на качеството екипи и ограничен оборот на активи. Следва анализ на два привлекателни фонда в тази категория, които имат дълги и успешни резултати.

Акции на инвеститорите на Vanguard STAR (VGSTX)

Vanguard STAR Инвеститорски акции ("VGSTX") е част от категорията за умерено разпределение на Авангард семейство фондове. Фондът започна да се търгува на 29 март 1985 г. и получи четиризвезден рейтинг от Morningstar за период от три, пет и 10 години. VGSTX е структуриран като a фонд от средства, което означава, че инвестира в други взаимни фондове Vanguard. Той търси диверсифициран подход към инвестирането и разпределя 60 до 70% от активите си във взаимни фондове, които инвестират в акции, 20 до 30% от активите си към фондове, които инвестират в облигации, и 10 до 20% към фондове, които инвестират в краткосрочни, с фиксиран доход инструменти. VGSTX има минимално необходима първоначална инвестиция от $ 1000 и коефициент на нетни разходи от 0,31%. Фондът е генерирал над средното възвръщаемост за многократни времеви хоризонти.

Неговата тригодишна възвръщаемост на инвеститорите се класира на 27-о място сред 861 фонда, класирани за този период от време, докато тя се класира на 25-то място за период от пет години сред 745 фонда, включени като негови колеги. Десетгодишната възвръщаемост на фонда се класира на 22-ро място сред 500-те фонда в неговата категория. VGSTX е оценен от Morningstar като среден риск за своята категория за три-, пет- и 10-годишни хоризонти. VGSTX се управлява от Уилям Колман, който се присъединява към Vanguard през 2006 г. и започва да управлява фонда през 2013 г. Тъй като фондът разпределя активите си на други взаимни фондове Vanguard, инвеститорите получават ползите от диверсифицирането на риска между няколко мениджъри с различни стратегии.

Балансиран фонд за вярност (FBALX)

Верността Балансиран фонд ("FBALX") е в категорията за умерено разпределение на Верност семейство фондове. Фондът е получил петзвезден рейтинг на Morningstar за три години времеви хоризонт, и рейтинг с четири звезди за пет- и 10-годишни времеви рамки. Неговата стратегия е да насочва доходи и капиталовите печалби докато поемате умерени рискове. FBALX инвестира приблизително 60% от активите си в акции, а останалата част в ценни книжа с фиксиран доход, включително висок добив дългови ценни книжа. Фондът разпределя най -малко 25% от общите активи за старши траншове на ценни книжа с фиксиран доход, включително привилегировани акции. FBALX, който започна търговия на ноември. 6, 1986, има годишно съотношение на разходите от 0,53% и минимално необходима първоначална инвестиция от 2500 долара. Подобно на VGSTX, той се представя изключително добре в множество времеви рамки спрямо неговия партньорска група.

Тригодишната възвръщаемост на фонда се класира на шесто място сред най-добрите 861 фонда, класирани за този период от време. Петгодишното му представяне го класира на девето място сред 745 фонда в своята категория. Фондът постигна 17-тата най-висока 10-годишна възвръщаемост от 500-те фонда, класирани в своята категория. Тобиас Вело е водещ мениджър на фонда от ноември. 14, 2011.

Сравняване на VGSTX и FBALX

Подобно на повечето индексни инвестиции, умерените средства за разпределение са идеални за дългосрочни инвеститори, които купуват и държат. Умерените средства за разпределение позволяват на инвеститорите да извлекат ползи както от растежа, така и от инвестиране на стойност без да се налага време бизнес цикли. Както VGSTX, така и FBALX са атрактивни възможности в тази категория и имат различни силни страни. Тъй като VGSTX е a фонд от средства, инвеститорите имат ползи за диверсификация от различни стилове на управление, които FBALX не предлага. В допълнение, VGSTX има по -ниски такси от FBALX. Въпреки това, FBALX се представя малко по -добре от VGSTX както в междинни, така и в по -дълги периоди от време. Двата фонда имат сходни стратегии за разпределение, което прави решението между тях много близко.